Задачи АФО Ворыпиной Е А III курс 7

Задачи АФО Ворыпиной Е. А. III курс, 7 гр.

Задача № 126 Таблица 1 – Расчет показателей для сравнительного анализа дебиторской и кредиторской задолженностей на конец года Показатель 2009 г. 2010 г. 2011 г. Темп динамики к 2010 году, % 1. Кредиторская задолженность, тыс. руб. 13368 100 2. Дебиторская задолженность, тыс. руб. 5358 920 9210 в 10, 1 раз 3. Валюта баланса, тыс. руб. 42311 47421 55084 116 4. Доля КЗ в валюте баланса, % ((стр1*100)/стр3) 32 28 24 х 5. Доля ДЗ в валюте баланса, % ((стр2*100)/стр3) 13 2 17 х 6. Коэффициент покрытия (стр2стр1) 0, 40 0, 07 0, 69 986 (в 98, 6 раз) На конец 2011 года кредиторская задолженность не изменилась, а дебиторская увеличилась в 10, 1 раз. Доля КЗ в пассиве баланса составила 24%, что говорит о незначительном изменении КЗ по сравнению с 2010 годом. Кредиторская задолженность больше, чем дебиторская, это говорит о том, что предприятие не может в полном объеме погасить свои обязательства. Значительное превышение кредиторской задолженности над дебиторской создает угрозу финансовой устойчивости предприятия. На конец 2011 года организация за счёт дебиторской задолженности могла погасить только 69% кредиторской задолженности (или на 1 рубль КЗ приходилось 69 копеек ДЗ). Коэффициент покрытия не входит в диапазон нормативных значений (>=1). Превышение КЗ над ДЗ может привести к неплатежеспособности предприятия. Анализ динамики показателя показывает, что значения коэффициента покрытия находятся ниже диапазона рекомендуемых границ, но наблюдается тенденция к улучшению, динамику можно оценить на «удовлетворительно» .

Таблица 2 – Расчет периодов оборот ДЗ и КЗ Показатель 2010 год 2011 год 1. Длительность отчетного периода, дн. 360 2. Средняя величина ДЗ за период, тыс. руб. 3139 5065 3. Выручка от продаж, тыс. руб. 28028 34856 4. Период оборота ДЗ, дн. (стр. 1*стр. 2/стр. 3) 40 52 5. Средняя величина КЗ за период, тыс. руб. 13368 6. Себестоимость реализованной продукции, тыс. руб. 26184 29546 7. Период оборота КЗ, дн. (стр. 1*стр. 5/стр. 6) 184 163 Через 52 дня в среднем дебиторы погашали свою задолженность. В среднем через 163 дня в отчетном периоде погашалась КЗ. Снижение периода кредиторской задолженности привело к небольшому «вымыванию» денежных средств из предприятия, но так как денежные средства от дебиторов поступали сравнительно раньше, чем данное предприятие расплачивалось с кредиторами, то оно не нуждалось в привлечении дополнительных средств для финансирования текущей деятельности.

Задача № 131 Таблица 1 -экспресс-анализ финансового состояния предприятия на конец года Показатель 2009 г. 2010 г. 2011 г. 1. Оборотные активы, тыс. руб. 24942 25825 29010 2. Внеоборотные активы, тыс. руб. 17369 21596 26794 3. Активы, тыс. руб. (стр. 1 + стр. 2) 42311 47421 55804 4. Собственный капитал, тыс. руб. 34812 36483 41839 5. Заемный капитал, тыс. руб. 13368 13511 13785 5. 1. в т. ч. Долгосрочные обязательства, тыс. руб. - 143 417 6. Капитал, тыс. руб. (стр. 4 + стр. 5) 48180 49994 55624 7. Коэффициент автономии, (стр. 4 / стр. 3) 0, 82 0, 77 0, 75 8. Коэффициент долга, (стр. 5 / стр. 4) 0, 39 0, 37 0, 33 9. Коэффициент финансовой стабильности, ((стр. 4 + стр. 5. 1)/стр. 6) 0, 72 0, 73 0, 76 10. Коэффициент независимости (стр. 4 / стр. 6) 0, 72 0, 73 0, 75 11. Коэффициент зависимости (стр. 5 / стр. 6) 0, 28 0, 27 0, 25 12. Коэффициент участия заемного капитала (стр. 5 / стр. 3) 0, 32 0, 28 0, 25 13. Коэффициент общей платежеспособности (стр3. / стр. 5) 3, 17 3, 51 4, 05

Показатель 2009 г. 2010 г. 2011 г. 14. Денежные средства, тыс. руб. 2031 4921 3578 15. Финансовые вложения, тыс. руб. 17000 16433 15000 16. Ликвидные активы, тыс. руб. (стр. 14+стр. 15) 19031 21354 18578 17. Быстро реализуемые активы, тыс. руб. (ДЗ) 5358 3358 9210 18. Краткосрочные обязательства, тыс. руб. 13368 19. Коэф. абсолютной ликвидности (стр. 16/стр18) 1, 42 1, 60 1, 39 20. Коэффициент срочной ликвидности (стр. 16+стр. 17 / стр. 18) 1, 82 1, 84 2, 08 21. Общий коэффициент покрытия (стр. 1 / стр. 15) 1, 87 1, 93 2, 17 На конец 2011 года доля активов, сформированных за счет СК составила 75%. Коэффициент автономии находится выше диапазона нормативных значений (0, 5… 0, 7), что свидетельствует о том, что собственные средства используются нерационально. Анализ динамики показывает, что значения коэффициента находятся выше диапазона рекомендуемых границ, но наблюдается тенденция к улучшению, динамику можно оценить на «хорошо» . По сравнению с предыдущими годами собственные средства используется более рационально. На каждый рубль вложенных в активы собственных средств в 2011 году было привлечено 33 коп. заемных. Коэффициент долга входит в диапазон нормативных значений (<0, 7), что говорит о допустимом риске при финансировании активов. Динамика показателя говорит об увеличении финансовой устойчивости, и её можно оценить на «отлично» . Доля долгосрочных источников финансирования активов составила 76%, что свидетельствует о финансовой устойчивости организации (коэф. финансовой стабильности >0, 7). Динамика говорит об увеличении финансовой устойчивости.

Доля собственного капитала в капитале организации составила 75%. Коэф. независимости не входит в диапазон нормативных значений (0, 5… 0, 7), что говорит о нерациональной структуре сформированного капитала. Анализ динамики показывает, что наблюдается тенденция к ухудшению, и динамику можно оценить на «удовлетворительно» . Доля заемного капитала организации составила 25%. Коэф. зависимости находится ниже диапазона нормативных значений (0, 3… 0, 5), что говорит о нерациональной структуре сформированного капитала. Динамика показателя говорит о том, что наблюдается тенденция к ухудшению, и динамику можно оценить на «удовлетворительно» . На конец 2011 года доля активов, сформированных за счет ЗК составила 25%. Коэф. участия заемного капитала находится ниже диапазона нормативных значений (0, 3… 0, 5), что говорит о нерациональном использовании собственных средств. Динамика показателя говорит о том, что в 2009 году значение попадало в пределы рекомендуемых значений, но в следующие годы оно вышло за диапазон нормативных значений На конец 2011 года активы полностью покрывают обязательства организации, то есть предприятие способно покрыть внешние обязательства. Коэффициент общей платежеспособности соответствует диапазону нормативных значений (>=2), что говорит о платёжеспособности организации. Динамика показателя положительная и показывает, что значения Коп устойчиво находятся в пределах рекомендуемых границ. Это свидетельствует об увеличении платежеспособности организации. , и данную динамику можно оценить на «отлично» . На конец 2011 года предприятие на дату составления баланса могло оплатить всю часть краткосрочных долгов, используя на эти цели денежные средства и краткосрочные ЦБ. Коэф. Абсолютной ликвидности входит в диапазон нормативных значений (=>0, 2). Организация платежеспособна. На конец 2011 года за счет денежных средств и краткосрочных финансовых вложений и при условии своевременных расчетов с дебиторами организация могла полностью погасить КЗ. Коэффициент срочной ликвидности входит в диапазон нормативных значений (>=1), что говорит о платежеспособности организации. Динамика показателя свидетельствует об улучшении платежеспособности организации. На конец 2011 года на 1 рубль краткосрочных обязательств приходится 2 руб. 17 коп. оборотных активов. Коэффициент текущей ликвидности находится выше границ рекомендуемых значений. Это говорит о том, что организация платежеспособна, однако нерационально были размещены собственные средства в активах. Динамику можно оценить на хорошо» .

Задача № 166 Признаки «хорошего» баланса: - Отсутствие статьи «непокрытый убыток» ; - Увеличение валюты баланса; - Темпы прироста Об. А. выше темпов прироста Внеоб. А. ; - СК превышает ЗК и темпы его роста выше, чем темпы роста ЗК; - Темпы прироста ДЗ и КЗ примерно одинаковы; - Не менее 10% Об. А. сформировано за счет собственных источников.

Таблица 1 - расчет показателей на конец года для анализа признаков «хорошего» баланса Показатель 2009 2010 2011 Темпы динамики к предыдущему году, % 2010 2011 1. Оборотные активы, тыс. руб. 24942 25825 29010 104 112 2. Внеоборотные активы, тыс. руб. 17369 21596 26794 124 3. Активы, тыс. руб. (стр1+стр2) 42311 47421 55804 112 118 4. Собственный капитал, тыс. руб. 34632 36663 42019 106 115 5. Долгосрочные обязательства, тыс. руб. - 143 417 х 291 6. Краткосрочные обязательства, тыс. руб. 13368 100 7. Заемный капитал, тыс. руб. (стр. 5+стр. 6) 13368 13351 13785 100 103 8. Коэф. автономии (стр. 4/стр. 3) 0, 81 0, 77 0, 75 х х 9. Собс, тыс. руб. (стр. 4+стр. 5 -стр. 2) 17263 15210 15642 х х 10. Коэф. текущей ликвидности (стр. 1/стр. 6) 1, 87 1, 93 2, 17 х х 11. ДЗ, тыс. руб. 5358 920 9210 17 В 10 раз 12. КЗ, тыс. руб. 13368 100 13. Коэф. покрытия (стр. 11/стр. 12) 0, 40 0, 07 0, 69 х х 14. Нераспределенная прибыль, тыс. руб. 34632 36483 41839 105 115 15. Валюта баланса, тыс. руб. 42311 47421 55084 112 116 16. Доля нераспр. прибыли в ВБ (стр. 14/стр. 15*100), % 82 77 76 х х

120 115 110 Динамика активов 105 Темп динамики СК 100 Темп динамики ЗК 95 90 2009 2010 2011 График 1 – динамика показателей за 3 года Положительная динамика активов в отчетном периоде свидетельствует о росте экономического потенциала. Рост величины собственного капитала свидетельствует об увеличении кредитоспособности компании и повышении ее ликвидности. Динамика ЗК говорит о незначительном увеличении заемных средств.

Повышение доли оборотных активов говорит о возможном формировании более мобильной структуры активов, способствующей ускорению оборачиваемости. Увеличение размеров оборотных активов свидетельствует о расширении производства. (коэф. автономии) На конец 2011 года доля активов, сформированных за счет СК составила 75%. Коэффициент автономии находится выше диапазона нормативных значений (0, 5… 0, 7), что свидетельствует о том, что собственные средства используются нерационально. Анализ динамики показывает, что наблюдается тенденция к улучшению, динамику можно оценить на «хорошо» . По сравнению с предыдущими годами собственные средства используется более рационально. На конец 2011 на 1 рубль краткосрочных обязательств приходится 2 руб. 17 коп. оборотных активов. Коэф. ТКЛ не входит в диапазон нормативных значений (1. . 2). Организация платежеспособна, однако нерационально были размещены собственные средства в активах. По сравнению с предыдущими годами собственные средства используется менее рационально.

На конец 2011 года организация за счёт дебиторской задолженности могла погасить только 69% кредиторской задолженности (или на 1 рубль КЗ приходилось 69 копеек ДЗ). Коэффициент покрытия не входит в диапазон нормативных значений (>=1). Превышение КЗ над ДЗ может привести к неплатежеспособности предприятия. Преобладание СК в капитале организации говорит о финансовой устойчивости предприятия. Увеличение капитала на 18% и рост валюты баланса свидетельствуют о развитии организации. Снижение нераспределенной прибыли указывает на то, что организация за счет нераспределенной прибыли прошлых лет покрывает убытки, а снижение доли нераспределенной прибыли говорит о падении деловой активности, что не является признаком «хорошего» баланса. (коэф. покрытия)