Управление затратами предприятия Основные понятия: n

Управление затратами предприятия

Основные понятия: n Издержки предприятия — это денежное выражение использования производственных факторов для выпуска и реализации продукции. n Затраты– это обусловленное условиями производства и направленное на создание товаров либо услуг потребление материальных, трудовых и финансовых ресурсов. n Себестоимость продукции (работ, услуг) представляет собой стоимостную оценку используемых в процессе производства продукции (работ, услуг) природных ресурсов, сырья, материалов, топлива, энергии, основных фондов, трудовых ресурсов, а также других затрат на ее производство и реализацию.

n Издержки Явные Вмененные Расходы, необходимые Появляются тогда, когда Безвозвратные для производства и есть альтернативные реализации продукции варианты (расходы на Ранее произведенные (оплата труда, сырье, использование какого и невозместимые материалы, либо фактора в данный момент амортизация и пр. ) с т. з. альтернативного времени варианта) Разрешенные к включению Себестоимость (гл. 25 НК РФ) Затраты Неразрешенные

Классификация затрат: n По степени участия в процессе производства: 1. Основные связаны с выполнением технологического процесса изготовления продукции (материалы, РСЭО, зарплата и т. д. ) 2. Накладные связаны с процессом управления производством (общезаводские, общецеховые расходы и т. д. ) n По способу отнесения на себестоимость отдельных видов продукции 1. Прямые прямо и непосредственно связаны с изготовлением продукции 2. Косвенные связаны с работой цеха, предприятия в целом, их относят на себестоимость косвенным путем

n По составу затрат : 1. Простые состоят из одного экономического элемента (сырье, материалы, зарплата) 2. Комплексные состоят из нескольких экономических элементов (расходы на освоение и подготовку производства, цеховые расходы и т. д. ) n По изменению в зависимости от масштаба производства : 1. Единовременные – инвестиции или расширение мощностей 2. Текущие – периодически возобновляемые затраты на производство.

n В зависимости от изменения объема: 1. Постоянные затраты (FC) – не изменяется при изменении объема производства в пределах установленной мощности (аренда, освещение помещений, оклады, амортизация); не учитываются инвестиции. 2. Переменные затраты (VC) – изменяются при изменении объема производства (материалы, сырье, комплектующие, сдельная зарплата, топливо и энергия на технологические нужды, полуфабрикаты). 3. Совокупные затраты (ТС) – сумма постоянных и переменных затрат.

FС VС С Q Постоянные Переменные AFС (на 1 ед. ) С AVС ( на 1 ед. ) С С Q

Совокупные TС С ATС С VС FС Q

Группировка затрат: n Все затраты группируются: 1. по экономическим элементам ( или по производственным факторам) дает смету затрат на производство 2. по месту возникновения (или по статьям калькуляции) дает калькуляцию себестоимости единицы продукции

Смета: n Позволяет определить затраты на общий объем потребляемых ресурсов для выполнения всей производственной программы предприятия независимо от того, на какой конкретный вид продукции они были использованы. n Затраты группируются по следующим экономическим элементам: 1. Материальные затраты (затраты на сырье, материалы, топливо, энергию, полуфабрикаты, комплектующие и пр. ) – предмет труда 2. Затраты на оплату труда (ЗП, премии, отпускные) – труд 3. Отчисления на социальные нужды (в ПФ, ФОМС, ФСС) 4. Амортизация основных фондов (по всем объектам основного капитала) – средство труда 5. Прочие.

Калькуляция: n Группировка расходов по калькуляционным статьям используется при определении себестоимости единицы отдельных видов продукции, работ и услуг.

n Расчет калькуляции по следующим статьям расходов: 1. Сырье и материалы. 2. Возвратные отходы (вычитаются). 3. Покупные комплектующие изделия, полуфабрикаты. 4 Топливо на технологические цели. 5. Энергия на технологические цели. 6. Основная и дополнительная заработная плата производственных рабочих. 7. Отчисления на социальные нужды. 8. Расходы на подготовку и освоение производства. 9. Расходы на содержание и эксплуатацию оборудования. 10. Общецеховые расходы: n Итого: цеховая себестоимость продукции 11. Общезаводские расходы. 12. Потери от брака (только в отчетных калькуляциях). n Итого: производственная себестоимость продукции 13. Внепроизводственные расходы 14. Прочие производственные расходы n Итого: полная себестоимость продукции

Источники снижения себестоимости: 1. Увеличение объема производства за счет более полного ис пользования производственной мощности, производственных площадей, совершенствования технологий, рациональной организации ремонта. 2. Повышение производительности труда. С ее ростом сокращаются затраты труда на единицу продукции и уменьшается удельный вес заработной платы в структуре себестоимости. 3. Экономное использование сырья, применения заменителей, совершенствование ассортимента и структуры производимой продукции, сокращение непроизводительных расходов и сокращение брака; 4. Сокращение затрат на обслуживание производства и управление также снижает себестоимость продукции. Чем меньше сумма общезаводских расходов в целом по предприятию, тем ниже себестоимость каждого изделия.

Эффект масштаба: n Валовые издержки складываются из постоянных и переменных. n Выделяют возрастающий эффект от масштаба производства, при котором средние издержки на единицу продукции будут снижаться с ростом объема продукции за счет экономии на постоянных затратах в расчете на единицу продукции. n При отрицательном эффекте от масштаба производства средние издержки на единицу продукции будут возрастать с ростом объема продукции из за роста постоянных затрат на единицу продукции.

Совокупные TС С ATС С VС FС Q

Пример пояснение: n 1 вариант производства: TC FC = 100 руб. VC AVC = 5 руб. /ед. 500 Q = 50 ед. TC=FC + VC ATC = FC/Q + AVC TC = 100 + 5*50 = 350 руб. АTC = 100/50 + 5 = 7 руб. /ед. n 2 вариант производства: 250 FC = 100 руб. AVC = 5 руб. /ед. Q = 100 ед. 100 FC TC=FC + VC ATC = FC/Q + AVC TC = 100 + 5*100 = 600 руб. АTC = 100/100 + 5 = 6 руб. /ед. 50 100

Точка безубыточности: n это объем реализации, при котором доходы обеспечивают только возмещение всех затрат C Vp TC Пр=0 VC FC Qбезуб. Q Зона убытков Зона прибыли

Характеристики точки безубыточности: n Критический объем реализации: n Порог рентабельности — это такая выручка от реализации, при которой предприятие уже не имеет убытков, но еще не получает и прибыли. n Запас финансовой прочности — это сумма, на которую пред приятие может себе позволить снизить выручку, не выходя из зоны прибылей.

Понятие выручки и ее виды: n Главный источник средств для возмещения затрат и образования дохода. n Виды: 1. Выручка от реализации продукции – денежные средства, полученные за произведенную продукцию, выполненные работы или оказанные услуги. 2. Выручка от прочей реализации – доход, полученный от продажи основных фондов, материалов и пр. 3. Выручка от внереализационных операций – доход от сдачи в аренду, совместной деятельности, доход по операциям с ценными бумагами и пр. 4. Валовая выручка – общая сумма вышеперечисленный видов выручки.

Цена: n Денежное выражение стоимости товара или услуги. n Для производителя – уровень необходимых для производства и реализации издержек n Для потребителя – выражение полезности товара или услуги. n Виды: 1. Оптовая цена изготовления – с/с+Пр производителя 2. Оптовая отпускная цена – оптовая цена изготовления + косвенные налоги (акциз и НДС) 3. Оптовая цена закупки – оптовая отпускная + посредническая надбавка (издержки, прибыль и НДС посредника) 4. Розничная цена – оптовая цена закупки + торговая надбавка (издержки, прибыль и НДС торговли)

Понятие прибыли: n Прибыль – разница валовой выручки и всех затрат на производство и реализацию продукции. n Виды: 1. Прибыль от реализации продукции – разница между выручкой от реализации в действующих ценах и затрат на производство и реализацию продукции 2. Прибыль от реализации основных фондов и иного имущества – разница между выручкой от реализации фондов и остаточной стоимостью и расходов на реализацию 3. Прибыль от внереализационных операций – доход от сдачи имущества в аренду, по ценным бумагам, совместной деятельности за вычетом расходов на данные операции. 4. Валовая прибыль – сумма 1 3 5. Налогооблагаемая прибыль – валовая прибыль за вычетом прибыли от других видов деятельности, отчислений в резервные фонды, льгот по налогу на прибыль 6. Чистая прибыль – прибыль после уплаты налогов

Рентабельность, показатели рентабельности: n Рентабельность – относительный показатель эффективности функционирования предприятия. Различают рентабельность капитала, оборота и изделия. n Рентабельность капитала – показывает сколько прибыли приносит каждый рубль капитала (основного и оборотного). Рассчитывается по формуле где P – прибыль предприятия за период, К – сумма капитала (основного и оборотного) за этот же период.

n Рентабельность оборота – показывает сколько прибыли приносит каждый вырученный от реализации продукции рубль. Рассчитывается по формуле: где P – прибыль предприятия за период, V – объем реализации за этот же период. n Рентабельность изделия (себестоимости) – показывает сколько прибыли предприятие получает с каждого рубля затрат на производство изделия. где P – прибыль предприятия за период, с/с – затраты на производство продукции за этот же период.

Инвестиционная деятельность предприятия

Понятие: n Инвестиции – это вложение свободных денежных средств (или ценностей) в разные объекты предпринимательской и иных видов деятельности, в результате которой образуется прибыль (доход) или достигается социальный эффект. n Объектами инвестиционной деятельности являются вновь создаваемые и модернизируемые основные фонды и оборотные средства, ценные бумаги, целевые денежные вклады, научно техническая продукция, другие объекты собственности, а также имущественные права и права на интеллектуальную собственность. n Инвестиции приносят выгоду инвестору, когда доход на один рубль вложений превышает потери от инфляции.

Классификация инвестиций: n Первый подход: 1. капиталообразующие инвестиции (обеспечивающие создание и воспроизводство основных и оборотных фондов) 2. портфельные инвестиции — помещение средств в финансовые активы. n Второй подход: 1. Финансовые инвестиции – вложения денежных средств в акции, облигации и другие ценные бумаги, выпущенные частными компаниями или государством. 2. Реальные инвестиции – вложения денежные средств частной фирмы или государства в производство продукции или предоставление услуг. 3. Интеллектуальными инвестициями являются вложения в научно-исследовательские и опытно- конструкторские научные разработки, лицензии, «ноу хау» и др.

Источники инвестиционной деятельности: n собственных финансовых ресурсов и внутрихозяйственных резервов инвестора (амортизационные отчисления, прибыль, денежные накопления и сбережения граждан и юридических лиц, средства, выплачиваемые органами страхования в виде возмещения потерь от аварий, стихийных бедствий и др. ); n заемных финансовых средств инвесторов (банковские и бюджетные кредиты, облигационные займы и другие средства); n привлеченных финансовых средств инвестора (средства, полученные от продажи акций, паевые и иные взносы граждан, юридических лиц); n денежных средств компаний, корпоративных объединений; n инвестиционных ассигнований из государственного бюджета и соответствующих внебюджетных фондов; n иностранных инвестиций.

Показатели эффективности инвестиционных проектов: Показатели: Динамические Статические Учитывают изменение Не учитывают изменение стоимости денег во времени времени Чистая текущая стоимость Период окупаемости (Ток) (ЧДД, NPV) Рентабельность Бухгалтерская инвестиций (ИД, PI) рентабельность инвестиций (ROI) Внутренняя норма доходности (ВНД, IRR)

Дисконтирование: n Приведение стоимости разновременных сравниваемых показателей к одному моменту времени (моменту сравнения) n Величины затрат и результатов умножаются на коэффициент дисконтирования для возможности сравнения: n Е – норма дисконта (приемлемая норма дохода на капитал)

CF 1 CF 2 CF 3 CF 4 CF 5 CF 6 I 0

Чистая текущая стоимость (ЧДД, NPV) n Чистый дисконтированный доход определяется разницей между дисконтированными денежными доходами за весь расчетный период и инвестициями. CFn – поступления от инвестиций (амортизация+прибыль) Io – первоначальные инвестиции n Правило принятия решения: 1. Если ЧДД 0, то проект следует принять; 2. ЧДД 0, то проект следует отвергнуть; 3. ЧДД = 0, то проект ни прибыльный, ни убыточный.

Рентабельность инвестиций (ИД, PI) n Индекс доходности определяется отношением дисконтированных денежных доходов за весь расчетный период к величине инвестиций n Экономический смысл: в какой степени возрастает ценность фирмы (инвестора) в расчете на 1 рубль инвестиций n Правило принятия решения: 1. Если PI больше 1, то проект экономически выгодный 2. Если PI меньше 1, то проект следует отклонить 3. Если PI=1, то проект не является ни выгодным, ни убыточным

Внутренняя норма доходности (ВНД, IRR) n Это такое значение нормы дисконта (Е), при котором значение инвестиций равно значению денежных потоков за счет инвестиций (ЧДД=0) n Экономический смысл: такая норма доходности, при которой предприятию одинаково эффективно инвестировать свой капитал в данный проект или альтернативный n Рассчитывается двумя способами: 1. С помощью таблиц методом подбора 2. С помощью уравнений: принимает два разных значения Е, при которых значение ЧДД разных знаков и применяем формулу:

n Правило принятия решения: Для определения выгодности проекта необходимо сравнить значение ВНД и HR барьерного уровня рентабельности (банковская ставка, показатель альтернативного вложения и пр. ) 1. ВНД>HR проект выгоден, получаем деньги 2. ВНД

Графическое представление: NPV IRR + E, %

Период окупаемости (Ток) n Срок, в течение которого возвращается сумма первоначальных инвестиций, т. е. накопленные поступления сравниваются с инвестициями. Бухгалтерская рентабельность инвестиций (ROI) n Показатель для сравнения со среднеотраслевым значением рентабельности и выводов о целесообразности проекта