Тема 8. Анализ оборотных активов и источников его формирования. Оценка показателей ликвидности ► Характеристика оборотных активов и источников их формирования ► Определение величины чистых оборотных активов (собственного оборотного капитала) по бухгалтерскому балансу ► Анализ показателей ликвидности 1
Оборотные активы (ОА) – это ресурсы компании, находящиеся в текущем обороте и обслуживающие процесс производства и реализации продукции закупки ТМЦ и производственных услуг производство продажи 2
В балансе (раздел «Оборотные активы» ) ОА представлены статьями: ► материально-производственные запасы (сырье и материалы, незавершенное производство, товары отгруженные, готовая продукция на складе); ► дебиторская задолженность; ► краткосрочные финансовые вложения (без денежных эквивалентов); ► денежные средства и денежные эквиваленты. 3
Источники формирования оборотных активов: ►собственные ►заемные 4
Собственные источники формирования оборотных активов ► часть собственного капитала организации (см. в бухгалтерском балансе раздел III «Капитал и резервы» ) 5
Заемные источники формирования оборотных активов краткосрочные обязательства (см. раздел V в бухгалтерском балансе) в виде ► кредитов и займов ► кредиторской задолженности 6
Собственный капитал, вложенный в оборотные активы (термины) ► собственные оборотные средства; ► чистые оборотные активы; ► собственный оборотный капитал; ► чистый рабочий капитал. 7
Определение величины чистых оборотных активов (собственного оборотного капитала) по бухгалтерскому балансу (1) чистые оборотные активы = оборотные активы – краткосрочные обязательства ЧОА = ОА - КО 8
Определение величины чистых оборотных активов (собственного оборотного капитала) по бухгалтерскому балансу (2) собственный оборотный капитал = (собственный капитал + долгосрочные обязательства) – внеоборотные активы СОК = (СК+ДО) - Вн. А 9
ЧОА = 8 – 4 = 4 СОК = 9 +5 – 10 = 4 АКТИВ Внеоборотные активы Оборотные активы ПАССИВ 10 8 Капитал и резервы 9 Долгосрочные обязательства 5 Краткосрочные обязательства 4 Баланс 18 10
ОА > КО СОК >0 ОА = КО СОК = 0 ОА < КО СОК <0 11
Ликвидность активов – способность активов обращаться в денежные средства. Два способа обращения активов в денежные средства: ► процессе нормального хозяйственного кругооборота активов ► продажа активов для погашения краткосрочных обязательств 12
Оборотные активы в процессе нормального хозяйственного кругооборота (в порядке возрастания ликвидности) активы III класса материально-производственные запасы: ►сырье, материалы и аналогичные ценности; ►незавершенное производство; ►готовая продукция на складе активы II класса дебиторская задолженность активы I класса денежные средства и денежные эквиваленты 13
Коэффициенты ликвидности: ► коэффициент текущей ликвидности ► коэффициент быстрой (срочной) ликвидности ► коэффициент абсолютной (мгновенной) ликвидности 14
коэффициент текущей ликвидности = оборотные активы / краткосрочные обязательства 15
коэффициент срочной ликвидности = (дебиторская задолженность + денежные эквиваленты + денежные средства) / краткрочные обязательства 16
коэффициент срочной ликвидности = (оборотные активы производственные запасы) / краткосрочные обязательства 17
коэффициент абсолютной ликвидности = (денежные средства и денежные эквиваленты) / краткосрочные обязательства 18
Скачать презентацию Тема 8 Анализ оборотных активов и источников его
8 Анализ оборотных активов.ppt