Тема 6. Кредит. Вопросы: • 1. Необходимость

Тема 6. Кредит.

Вопросы: • 1. Необходимость и сущность кредита. • 2. Субъекты кредитных отношений. • 3. Формы и виды кредита. • 4. Функции и законы кредита.

Вопрос 1. Необходимость и сущность кредита

Кредит – это ссуда, предоставляемая в денежной или товарной форме кредитором заёмщику на условиях возвратности, срочности, платности и обеспеченности.

Кредит представляет собой отношение между кредитором и заёмщиком, при котором кредитор передаёт заёмщику деньги или вещи, а заёмщик обязуется в определённый срок возвратить такую же сумму денег или равное количество вещей того же рода и качества.

Кредит возникает из функции денег как средства платежа при продаже товара не за наличные деньги, а с рассрочкой платежа. Кредитные отношения появляются не в сфере производства, а обращения, где владельцы товара противостоят другу как собственники товара и денег.

Экономической основой, на которой развиваются кредитные отношения, выступает кругооборот средств (капитала). Процесс движения капитала создает объективную необходимость кредита.

Средства и предметы труда в стоимостном выражении находятся в постоянном движении и переходят из денежной в производственную, а затем и товарную форму. Превращение из одной формы в другую, т. е. постоянное кругооборот капитала, отличается непрерывностью и неустойчивостью.

1. При движении основного капитала его стоимость высвобождается и накапливается в амортизационном фонде. Только при достижении определенного размера он может использоваться для приобретения более совершенных средств и орудий труда.

В результате у одних предприятий образуются временные излишки, а у других в то же самое время возникает дополнительная потребность в крупных единовременных затратах на новую технику.

2. Движение оборотного капитала имеет более разнообразные колебания, возникающие: из сезонного производства, из совпадения времени производства и обращения продукции, из несовпадения отгрузки товара и получения выручки за нее и др.

Общество заинтересовано избежать омертвления временно высвобожденных ресурсов и непрерывно расширять воспроизводство.

Развитие кредитных отношений обуславливается также сезонностью производства и другими объективными причинами, в силу которых средства в обороте используются не равномерно.

Сезонные особенности производства продукции, а также особенности формирования запасов продукции в связи с ярко выраженной сезонностью спроса на неё вызывают необходимость дополнительного финансирования прироста оборотных активов в отдельные периоды года.

Использование кредитов в качестве источника средств для сезонного финансирования позволяет предприятиям и организациям отдельных отраслей образовать сезонные запасы и производить сезонные затраты.

Объективная возможность кредита превращается в реальность при наличии двух условий: 1) участники кредита выступают юридическими самостоятельными субъектами, материально гарантирующими выполнение обязательств; 2) интересы этих участников совпадают.

Вопрос 2. Субъекты кредитных отношений

В условиях рыночной экономики субъектами кредитных отношений выступают предприятия, государство, население, коммерческие банки и другие кредитные организации. В любой кредитной сделке в качестве её субъектов всегда выступают кредитор и заёмщик.

Кредитор – это физическое или юридическое лицо, предоставившее свои временно свободные денежные средства в распоряжение заёмщика на определённый срок на условиях возвратности и платности.

Кредитор предоставляет ссуду на время, оставаясь собственником ссуженной стоимости. Для выдачи ссуды кредитору необходимо иметь определенные средства. Их источником могут стать собственные накопления, а также заемные средства, полученные от других хозяйствующих субъектов.

Как правило, в качестве кредитора выступают коммерческие банки. Но в действительности кредитором является любое предприятие, организация или гражданин, по отношению к которым другое физическое или юридическое лицо является должником.

Например, граждане, хранящие свои сбережения в коммерческом банке, является его кредитором. Предприятие-поставщик, отгрузившее свою продукцию заказчику и не получившее оплаты, фактически кредитует заказчика.

Заёмщик – это сторона кредитных отношений, физическое или юридическое лицо, которое получает кредит и обязуется возвратить его в установленный срок.

Заемщик получает ссуду и обязуется ее возвратить к обусловленному сроку. Заемщик не является собственником ссуженного капитала, он лишь временный его владелец. Он использует ссуду в производстве или обращении, чтобы извлечь доход, и возвращает ссуду после ее участия в кругообороте и получения дополнительной прибыли.

Заемщик платит за кредит ссудный процент, он должен обладать определенным имущественным обеспечением, гарантирующим возврат кредита по требованию кредитора.

Взаимодействие кредитора и заемщика выступает как единство противоположностей. Как участники кредитной сделки они заинтересованы друг в друге но имеют противоположные интересы: кредитор заинтересован в получении более высокого процента, а заемщик — в низком проценте. Заемщик зависит от кредитора, диктующего ему свою волю.

В условиях банковского кредита, субъекты кредитных отношений обязательно выступают в двух лицах, то есть и как кредиторы и как заёмщики. Это связано с тем, что банки работают в основном на привлечённых средствах и по отношению к владельцам этих средств они выступают в качестве заёмщиков.

Объект кредитных отношений. Это ссуженная стоимость, при капитализме — это ссудный капитал. Ссудный капитал — денежный капитал, обособившийся от промышленного, имеющий особую форму движения и обладающий определенной спецификой:

1) это капитал — собственность, владелец которой продает заемщику не сам капитал, а лишь право на его временное владение;

2) это своеобразный товар, потребительная стоимость которого определяется способностью приносить заемщику прибыль;

3. имеет своеобразную форму отчуждения, т. е. передача его заемщику и возврат кредитору различен во времени;

4) в отличие от промышленного и торгового капитала ссудный капитал всегда выступает в денежной форме.

Вопрос 3. Формы и виды кредита

Все формы кредита можно классифицировать в зависимости от трех критериев: 1) формы ссуженой стоимости; 2) вид кредитора и заёмщика; 3) потребности и цели заёмщика.

В зависимости от формы ссуженной стоимости различают следующие формы кредита: 1) товарную; 2) денежную; 3) смешанную (товарноденежную).

Товарная форма кредита исторически предшествует его денежной форме. Она существовала еще до денежной формы стоимости, когда в качестве эквивалента при обмене использовались отдельные товары (например, скот, меха). В современной практике данная форма кредита используется при аренде имущества, прокате вещей.

Наиболее типичная форма кредита – денежная форма, так как деньги являются всеобщим эквивалентом при обмене, универсальным средством обращения и платежа. Денежная форма кредита активно используется государством, предприятиями, организациями, банками и гражданами как внутри страны, так и во внешнеторговом обороте.

Наравне с товарной и денежной формами кредита применяется смешанная форма. Она возникает в том случае, когда кредит одновременно функционирует в товарной и денежной форме. Например, если кредит был предоставлен в форме товара, а возвращён деньгами, или наоборот, кредит предоставлен деньгами, а возвращён в виде товара.

В зависимости от того, кто в кредитной сделке выступает кредитором, выделяются следующие формы кредита: 1. Коммерческая (хозяйственная) 2. Банковская 3. Государственная 4. Гражданская

Коммерческий кредит предоставляется одним хозяйствующим субъектом другому, например, производителем товаров – торговцу, оптовым торговцем – розничному торговцу, в форме продажи товаров с отсрочкой платежа. Он характеризует кредитную сделку между двумя предприятиями и как правило оформляется векселем.

Предприятие – поставщик предоставляет отсрочку платежа за свой товар, а предприятие – покупатель передаёт кредитору вексель как долговое свидетельство и обязательство платежа.

Банковский кредит – движение ссудного капитала, предоставляемого банком взаймы на определённый срок на условиях возвратности, срочности, обеспеченности и платности. Он выражает экономические отношения между кредиторами (банками) и заёмщиками в качестве которых могут выступать юридические и физические лица.

Это наиболее распространённая форма кредита, так как именно банки чаще всего предоставляют ссуды тем субъектам, которые испытывают потребность в финансовых ресурсах. Объёмы кредитов в банковской форме значительно больше сумм кредитов во всех других формах, так как банки это особые субъекты, основным занятием которых является кредитное дело.

Особенности банковского кредита • 1. Банки оперируют в основном привлечёнными ресурсами, которые они занимают у одних субъектов и предоставляют их во временное пользование другим юридическим и физическим лицам.

Особенности банковского кредита • 2. Банки ссужают незанятый капитал, то есть временно свободные денежные средства хозяйствующих субъектов, которые они помещают на счета и во вклады в банках.

Особенности банковского кредита • 3. банки ссужают деньги как капитал. Заёмщик должен использовать полученные в банке средства так, чтобы не только возвратить банку сумму ссуды, но и получить прибыль, из которой уплатить ссудный процент.

Государственный кредит – это денежные отношения, которые возникают у государства с юридическими и физическими лицами в связи с мобилизацией временно свободных денежных средств в распоряжение органов государственной власти и их использованием для финансирования государственных расходов.

Основной признак этой формы кредита – обязательное участие государства в лице исполнительных органов власти различных уровней. Государственная форма кредита возникает в том случае, когда государство в качестве кредитора предоставляет кредиты различным субъектам.

Осуществляя функции кредитора, государство через ЦБ РФ производит кредитование: • 1) конкретных отраслей и регионов, испытывающих потребность в финансовых ресурсах, если возможности бюджетного финансирования уже исчерпаны, а ссуды коммерческих банков не могут быть привлечены;

Осуществляя функции кредитора, государство через ЦБ РФ производит кредитование: • 2) коммерческих банков в процессе аукционной или прямой продажи кредитных ресурсов на рынке межбанковских кредитов.

Гражданская форма кредита основана на участии в кредитной сделке в качестве кредитора отдельных граждан. Она может иметь как денежный, так и товарный характер.

Во взаимоотношениях частных лиц данная форма кредита часто носит дружеский характер: ссудный процент устанавливается в меньшей величине, чем в банках, в некоторых случаях не взимается, кредитный договор не заключается. Срок кредита не является жёстким, часто носит условный характер.

В зависимости от целевых потребностей заёмщика выделяются две формы кредита: • 1. Производительная • 2. Потребительская

При производительной форме кредита полученные средства используются на нужды производства и обращения, то есть на производительные цели.

Потребительский кредит предоставляют торговые предприятия и кредитные организации населению для приобретения потребительских товаров с рассрочкой платежа. Он может выступать в товарной и денежной формах (торговым предприятиям свойственна товарная форма, а кредитным организациям – денежная).

Вид кредита – это более детальная его характеристика по организационноэкономическим признакам, которая используется для классификации кредитов. Единых мировых стандартов классификации кредитов не существует.

В России классифицируются в зависимости от следующих признаков: • • • 1. По сферам функционирования; 2. По отраслевой направленности; 3. По обеспеченности кредита; 4. По срочности кредитования; 5. По способу выдачи кредита; 6. По методу погашения.

По сферам функционирования кредиты могут быть двух видов: • • 1. Кредиты, участвующие в расширенном воспроизводстве основных фондов; 2. Кредиты, принимающие участие в организации оборотных фондов: А) Кредиты, направляемые с сферу производства Б) Кредиты, направляемые в сферу обращения.

По отраслевой направленности: • • • Промышленный Торговый Сельскохозяйственный Инвестиционный Бюджетный

По обеспечению: • 1. Необеспеченный (бланковый); • 2. Обеспеченный: • А) залоговый • Б) гарантированный • В) застрахованные

По срокам пользования кредитом • 1. Краткосрочный кредит, выдаваемый на срок до 1 года • 2. Среднесрочный (от 1 года до 3 лет) • 3. Долгосрочный – ссуды банков, выдаваемые на длительные сроки (свыше 3 лет)

По способу выдачи • • 1. Компенсационные кредиты –для возмещения заёмщику его собственных средств, вложенных в товарно-материальные ценности или в затраты. 2. Платёжные кредиты –на оплату расчётно-денежных документов, предъявленных заёмщику к оплате по кредитуемым мероприятиям.

По методу погашения: • 1. Кредиты, погашаемые частями в рассрочку. • 2. Кредиты, погашаемые единовременно на определённую дату.

Вопрос 4. Функции и законы кредита.

Функции кредита, как и любой экономической категории, выражают его сущность. Они имеют объективный характер и показывают взаимодействие с внешней сферой.

1. Перераспределительная функция. Кредит перемещает денежный капитал из одних сфер хозяйственной деятельности в другие, обеспечивающие более высокую прибыль.

2. Функция экономии издержек обращения. Мобилизуя временно высвобождающиеся средства в процессе кругооборота промышленного и торгового капитала, кредит дает возможность восполнить недостаток собственных финансовых ресурсов у отдельных предприятий.

3. Функция замещения наличных денег кредитными. Кредит ускоряет не только товарное, но и денежное обращение, вытесняя из него наличные деньги. В сфере денежного обращения возникают такие кредитные инструменты, как векселя, чеки, кредитные карточки.

Функция ускорения концентрации капитала. Заемный капитал дает возможность предпринимателю расширить масштабы производства и дополнительную прибыль.

5. Стимулирующая функция. Необходимость возвратить кредит побуждает заемщика к более рациональному использованию ссуды, к более рациональному ведению хозяйства при получении ссуды.

Рассмотрим основные законы кредита.

1. Закон возвратности кредита. В процессе кредитования переданная во временное пользование стоимость должна возвратиться от заёмщика кредитору в полном объёме.

2. Закон сохранения переданной в ссуду стоимости: средства, которые были переданы во временное пользование, возвращаясь к кредитору, не теряют своей стоимости и потребительной стоимости. Эти средства обладают теми же потенциальными свойствами и могут снова вступить в оборот.

3. Закон временного характера кредита. Кредит удовлетворяет временные потребности заёмщика.

Нарушение законов кредита отрицательно влияет на денежный оборот и снижает роль кредита в народном хозяйстве.

Нарушение закона возвратности кредита дестабилизирует денежный оборот, приводит к банкротству банков, вызывает недовольство вкладчиков и обостряет социальные противоречия.

Отсутствие баланса между ресурсами, вовлекаемыми в процесс кредитования, увеличивает денежную массу и снижает покупательную способность денежной единицы.

Нарушение закона сохранения переданной в ссуду стоимости приводит к уменьшению реального объёма ресурсов кредитора.