Тема 19 ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСАМИ 1 Система управления

Тема 19. ОСНОВЫ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСАМИ 1. Система управления финансами 2. Стратегическое и оперативное управление финансами 3. Оценка эффективности управления финансами 4. Особенность управления финансами домохозяйств (самостоятельно по учебнику) Учебник: с. 318 -326, 338 -345 Бюджетный кодекс РФ, ст. 6, 217. 1

1. СИСТЕМА УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСАМИ УПРАВЛЕНИЕ - совокупность приемов и методов целенаправленного воздействия на объект для достижения поставленной цели или определенного результата Необходимость управления: §множественность факторов, влияющих на общественное воспроизводство (количество и качество ресурсов: трудовых, финансовых; предпринимательские материальных, способности, ускорение НТП; возникающие или усиливающиеся риски: техногенные, природные, финансовые, политические и др. факторы) §взаимосвязь отношений и, следовательно, компромиссный характер решений Управление финансами – процесс целенаправленного воздействия с помощью специальных приемов и методов на финансовые отношения и соответствующие им виды финансовых ресурсов для реализации НД

Элементы системы управления финансами Кто управляет? НД Финансовый аппарат Субъект üруководитель и гл. Структура органов управления бухгалтер управления üспециально созданные органы финансами в Функциональные управления Как? элементы финансами (ОГВ и организаци. ях зависит ОМСУ, фин. Управляющее от их службы воздействие размера, Чем? организации) üучастники и Ø ОГВ вида и Объект Фин. отношения деятельнос домохозяйства ОМСУ фин. ресурсы управления ти, ОПФ Ø организац ий Результат управления финансами – достижение целей и задач Øдомохозяй финансовой политики ств Основа для управления финансами – действующая правовая база (финансовое право), регулирующая как фин отношения, так и деятельность специально созданных структур управления

Функциональные элементы управления финансами (раскрывают само содержание процесса управления) Применяются экономические 1. Финансовое 1 модели. прогнозировани Позволяет оценить и выбрать (исследован е альтернативные варианты развития ие финансов, определить реально возможного возможные объемы мобилизации состояния фин ресурсов, их источников и финансов в направлений основе оценки будущем) и финансовое Позволяет, на использования, фин обосновать показатели фин. планов планирование состояния, резервов и проблем, (деятельность по научно обосновать движение фин. составлению фин. ресурсов и изменение фин. планов на основе отношений на определенный период финансовых и сбалансировать потребности в фин прогнозов) ресурсах и их мер, Оперативное управление – комплекс источники 2 позволяющий перераспределять фин. ресурсы на основе анализа текущей ситуации с целью 3. Финансовый эффект при MIN затрат 3 получить MAX контроль – деятельность по сбору и анализу финансовой информации о состоянии финансов конкретного объекта управления и

Особенности фин. планирования и прогнозирования как функциональных элементов управления финансами непрерывность наличие системы планов (по срокам, системность объектам), их соответствие целям, сочетание стратегического и оперативного управления, согласованность действий структур комплексный учет влияния всех факторов в подход решении проблемы научность научная обоснованность методов расчета показателей финансовых планов и финансовых прогнозов постоянный анализ и мониторинг соц-эк параметров и финансовых показателей, выявление тенденций развития различных процессов соответствие плановых адаптивность решений и прогнозов текущей ситуации постоянная корректировка финансовых динамичность планов и прогнозов из-за изменения

Оперативное управление финансами Необходимость: 1. Объективные границы возможностей научного предвидения 1 развития финансовой системы (зависят от уровня развития финансовой науки, ограничений методик прогнозирования и планирования, применения экономико. Субъективные факторы (ошибки в работе, человеческий 2 математических методов) фактор) 3. 3 Непредвиденные обстоятельства, которые возникли в процессе выполнения фин плана и могут повлиять на функционирование субъектов экономики и ситуацию страны в целом: новые открытия, не учтенные ранее; изменения в международных отношения, на мировых рынках, в т. ч. цен на нефть, в налогообложении; чрезвычайные ситуации природного и техногенного хар-ра и др. устойчивость На макро уровне: обеспечить Оперативно Ги. МФ, фин-хоз. деятельности организаций, е поддержку населения, ликвидировать управление чрезвычайные ситуации и их последствия через маневрирование бюджетными средствами (= реагирован На микро уровне: вовремя пополнять дефицит денег и обеспечивать платежеспособность,

Финансовый контроль Содержание финансового контроля как функционального элемента управления финансами §Оценка фин. последствий предполагаемых реформ, программ, законов, инвест. проектов в процессе составления фин прогнозов и фин планов §Отслеживание долгосрочных негативных тенденций в развитии экономики, отдельных отраслей, организаций §Сопоставление текущих и плановых показателей §Проверка адресного и целевого использования средств §Оценка правомерности действий финансовых работников, руководителей организаций, ОИВ и ОМСУ, непосредственно участвующих в распределении фин ресурсов на соответствующем уровне управления Его цель Оперативное получение полной и достоверной § Оценка информации о возможных отклонениях и эффективности использования финансовых ресурсов нарушениях в процессе управления финансами для своевременного принятия адекватных управленческих решений и предупреждения В рыночной экономике цель - контроль соблюдения норм нарушений права и эффективности распределения финансовых ресурсов,

2. СТРАТЕГИЧЕСКОЕ И ОПЕРАТИВНОЕ УПРАВЛЕНИЕ ФИНАНСАМИ Управление финансами по периоду управления На макро уровне в ходе стратегического и оперативного управления финансами оперативное осуществляется финансовое регулирование пропорций развития отраслей и секторов Стратегическое экономики, соц структуры общества управление финансами "ОСУЩЕСТВЛЯЮТ- высший орган управления финансами: На макро уровне: § Президент РФ органы законодательной власти § Федеральное собрание § Правительство высший орган исполнительной власти В организации - общее собрание акционеров (учредителей)

Стратегическое управление финансами выбор МАКРО УРОВЕНЬ МИКРО УРОВЕНЬ Осуществляется в ходе: составления, рассмотрения и обоснования и утверждения: выбора: o прогнозов развития экономики, o дивидендной государственного и муниципального политики секторов, o стратегии o гос программ, долгосрочных целевых программ развития отдельных финансирова ния развития Оотраслей, с о д е р ж а н и е : бщее o планирования направлений предприятия §определяются источники и размеры фин. совершенствования развития ресурсов, которые должны обеспечить o стратегии бюджетной системы решения задач, поставленных финансового политикой оздоровления § устанавливается соотношение между их … объемами на макро - и на микро уровнях §выявляются наиболее эффективные направления использования фин. долгосрочных целевых РОЛЬ: обеспечивает достижение ресурсов, резервы их роста ориентиров развития

В РФ разработаны: üПрогноз долгосрочного соц-эк развития РФ на период до 2030 года (МЭР) и прогнозы на 3 -х летние периоды üКонцепции развития финансового рынка до 2020 г. üСтратегия развития страховой деятельности до 2020 г. üСтратегия развития банковского сектора до 2020 г. и др. üБюджетная стратегия до 2030 года. Включает: Ö основные параметры бюджетной системы, Ö долгосрочные риски, Ö целевые ориентиры, которые должны быть достигнуты для повышения конкурентоспособности экономики и 41 адресности социальной политики 1. «Инновационное развитие и госпрограмма модернизация экономики» (16 ГП), по 5 блокам, 2. «Новое качество жизни» (13 ГП), соответствующ 3. «Эффективное государство» (4 ГП) им стратегическим 4. «Сбалансированное региональное направлениям развитие» (6 ГП)

Оперативное Проведение краткосрочных (от 1 дня до 1 месяца) операций по управление формированию и использованию финансами фин ресурсов в рамках исполнения фин планов, а также вне плана, диктуемых текущей ситуацией "ОСУЩЕСТВЛЯЮТ структуры, непосредственно участвующие в реализации фин планов §производится зачисление денежных средств Общее содержание (кассовые поступления), их распределение, списание средств (кассовые выплаты), решения о погашении кредиторской или взыскании дебиторской задолженности, использовании финансовых резервов, проведении операций на фин рынке §составляется кассовый план (краткосрочный прогноз кассовых поступлений и кассовых выплат) с тем, чтобы реализацию фин. планов РОЛЬ: обеспечивает практическую предотвратить кассовые в разрывы, оценить объем временно свободных реальных условиях и может требовать сиюминутных решений средств и возможности их капитализации и она тем больше, чем теснее субъект фин отношений

Оперативное управление финансами организаций РОЛЬ: §поддержание достаточного для проведения поддержание платежеспособно расчетов объема наиболее ликвидной части и оборотных средств (денежных средств и ликвидности фин вложений) §оптимизация остатка средств на счетах и организации в кассе §минимизация риска задержки важнейших (способности в платежей в случае сбоев в кассовых полном объеме и поступлениях §эффективная организация самого процесса своевременно выполнять оперативного управления финансами: составление оперативных фин. планов, обязательства в грамотное распределение полномочий, денежной форме) система контроля за деятельностью сотрудников, оперативность информации о состоянии расчетов, применение пакетов программ (например, Total Management Особенно оно важно для фин. организаций Cash) (банков, страховых, брокерских организаций, управляющих компаний, инвест. фондов и др. ) – для них необходима е ж е д н е в н а я оценка ликвидности организации, структуры Решаемые задачи:

Оперативное управление финансами организаций В системе составляемых Для решения этих задач в организации бюджетов (бюджетировании) имеющихся финансовых планов и операции с движением прогнозов, денежных средств • используется информация, информация отражаются в БДДС и отражающая состояние внешней разделяются на 3 группы, и внутренней среды организации: связанные с: данные бухгалтерского, 1. основной управленческого, налогового деятельностью учета; оперативная отчетность; (операционной) внешняя информация (о 2. инвестиционной состоянии фин рынка и деятельностью (с товарного рынка, изменении фин капитальными положения контрагентов, общей вложениями) экономической ситуации, 3. финансовыми 1)платежный баланс (или принятие решений ОГВ и отражает инвестициями и платежный календарь) - ОМСУ) займами • составляются оперативные фин движение денежных средств по планы: планы расчетному счету; 2) кассовый план - отражает • используются показатели

Оперативное управление финансами организаций Причины Инструменты оперативного кассовых управления • Для покрытия кассовых разрывов: используются: – краткосрочные банковские кредиты § задержка оплаты – факторинг – уступка прав требования покупателями, в т. ч. оплаты дебиторской задолженности госзаказа – аккредитивная форма расчетов • Для их предупреждения – контроль ДЗ § возникновение • Для компенсации ущерба (от стихийных и непредвиденных платежей, т. п. бедствий, сбоев компьютерных например, при систем) - используются ранее сформированные резервы (они возможны санкциях (по хоз. договорам, и для покрытия кассового разрыва) • Корректировка ранее принятых решений: налоговых), по судебным при изменении уровня инфляции при решениям, при финансировании инвест. проектов, изменении цен долгосрочных фин. вложениях корректируются коэффициент дисконтирования, использованный для обоснования эффективности инвестиций,

Оперативное управление в сфере Ги. МФ Связано с организацией исполнения бюджетов ОГВ и ОМСУ: т. е. с процессом выполнения его доходных и расходных частей (с Его необходимость : –недополучение доходов и сокращение расходов по определенным статьям –направление экономии мобилизацией доходов бюджета, по одним статьям источников финансирования расходов на увеличение дефицита и с осуществлением других кассовых выплат на оплату госного / муниципал-го задания, –использование резервов содержание гос аппарата, МБТ, –возникновение выплаты по соц обеспечению, обстоятельств, бюджетные инвестиции, предопределяющих Чем больше территория и Основные участники субсидии, кредиты, погашение и расходы количество субъектов, управления: обслуживание долга и др. ) • исполнительные органы власти и участвующих в исполнении бюджета, тем сложнее МСУ: министерства, службы, процесс управления, т. к. агентства, казначейство сложнее информационные • могут привлекаться негосударственные институты и финансовые потоки

Оперативное управление в сфере Ги. МФ. Примеры В 2013 г. из-за замедления темпов роста экономики были не дополучены налоговые доходы. Поскольку бюджетной политикой принят курс на обеспечение устойчивости бюджетной системы и безусловное выполнение принятых обязательств, то 80% из дополнительно полученных НГД (сверх базовой цены на нефть) были направлены не в Резервный фонд, а на замещение выпадающих доходов как в федеральном, так и в региональных бюджетах (через увеличение МБТ), в которых основные доходы – по налогу на прибыль и НДФЛ. Такая же ситуация сложилась и в 2014 г. 2015 г: из-за усложнения геополитической ситуации (в итоге снижения темпов роста экономики, уровня жизни населения, суверенного рейтинга РФ) в феврале был принят антикризисный план, для реализации которого расходы фед. бюджета были сокращены на 300 млрд. руб. (в основном, на оплату труда, не начатые инвестиционные проекты в рамках ГП были отодвинуты), а 1 трлн руб. был

Оперативное управление в сфере Ги. МФ Используемые в ходе исполнения бюджетов оперативные фин. планы, отражающие все изменения в «Сводная бюджетная роспись» : содержит 1)ходе исполнения бюджета Составляют для ГРБС, РБС и АИФД бюджетные показатели ся и ведутся для исполнения по расходам бюджета и финансовы источникам финансирования дефицита (ст. 6 м органом БК РФ) (минфином) 2) «Кассовый план» - прогноз кассовых поступлений в бюджет и кассовых выплат из бюджета в текущем финансовом году (ст. 217. 1 БК РФ) Варианты отражения изменений в сводной бюджетной росписи при исполнении бюджетов (в мире): § оформляются новыми законами (решениями – на местном уровне), вносящими необходимые изменения в бюджет (как основание для этого) (в России на практике ежеквартально) § без внесения изменений в закон (решение) о бюджете (в РФ, например, в случае использования (перераспределения) средств резервных фондов, перераспределении бюджетных средств, предоставляемых на конкурсной

Оперативное управление в сфере Ги. МФ Используемые при исполнении бюджета процедуры Административные процедуры – Администрирование обязательных платежей: организация контроля за их своевременной и полной уплаты (налогов и т. д. ); решения о возврате излишне уплаченных платежей и т. п. – Санкционирование расходов бюджета: процедура, разрешающая получателям бюджетных средств (учреждениям) расходовать их. В РФ это утверждение руководителем фин. органа сводной бюджетной росписи, лимитов бюджетных обязательств (объема прав в денежном выражении на принятие казенным учреждением бюджетных обязательств и (или) их исполнение в конкретном периоде); ØЦентрализованная система: все операции по утверждение бюджетной сметы под контролем Организац исполнению бюджета казенного учреждения. специального органа – казначейства (Франция, РФ). Это обеспечивает целевое назначение средств, своевременные платежи и возможность Мировой оперативного управления ликвидностью счета опыт : ØДецентрализованная система: министерства, подведомственные им учреждения имеют ия учета всех операций

Оперативное управление в сфере Ги. МФ Составная часть исполнения Кассовое бюджета, включающая исполнени организацию кассовых е поступлений на счет бюджета и кассовых выплат со счета бюджета Все операции осуществляются через бюджета бюджетный счет, который, как Опыт некоторых правило, открыт в центральном банке стран : (в РФ – это «текущий счет по учету средств соответствующего бюджета» , в Швеции бюджетные а их совокупность представляет счета открыты в 3 собой единый бюджетный счет коммерческих банках, в (казначейский счет) Англии – в ЦБ и коммерческих банках Опыт многих развитых стран, позволяющий осуществлять эффективное оперативное управление: реализуется принцип единства кассы, предполагающий зачисление всех кассовых поступлений на единый бюджетный счет и осуществление всех кассовых выплат с этого счета

Оперативное управление в сфере Ги. МФ Кассовое исполнение бюджета: реализация принципа единства Он кассы позволяет: 1)Оперативно погашать возникающие кассовые разрывы за счет банковских или бюджетных кредитов, привлечения Осуществляе необходимых ресурсов с рынка через тся выпуск краткосрочных долговых ценных управление 2)бумаг (государственных, депозиты Размещать на банковские единым муниципальных) временно свободные остатки средств (в счетом РФ такие операции стали проводиться с 2010 г Осуществление кассового планирования (кроме Основа и на аукционной основе) управлен решения этих задач, оно способствует более равномерному исполнению расходов бюджета ия единым путем рассосредоточения внутри фин года крупных расходов ведомств) счетом инвестиционныхдеятельность по согласованию во В зарубежной литературе времени кассовых поступлений и выплат называется «управление ликвидностью» , т. е. созданием такой системы, при которой средств на нем всегда достаточно для

3. ОЦЕНКА ЭФФЕКТИВНОСТИ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСАМИ Составляющие эффективности управления Частный сектор Гос сектор Цели Однозначны Политический (конечные результаты) (прибыль) выбор Однозначны Вариантны (снижение (силу наличия Непосредственные издержек, рост нескольких видов результаты объемов продаж, результата: платежеспособно социального, сти) политического и др. ) Измеримость Высокая Низкая Зависимость результатов от ресурсов Интеграция финансовых и других инструментов Высокая Низкая Высокая Зависит от организации деятельности

Особенности определения результата деятельности органов исполнительной власти : А) не всегда выражается прибылью (как для предприятий) Б) может быть не только экономическим, но и политическим, социальным, экологическим и т. д. В) непосредственный результат часто скрывает роль управления в его достижении (например, рост доходов в результате роста цен на нефть или курса доллара) Подходы к оценке результатов управления Эффективность = повышение результатов на каждый рубль средств бюджета для выполнения конкретной функции oлибо снижение затрат на единицу гос услуги oлибо больше услуг, лучше качество при том же объеме средств Качество муниципального управления = способность ОМСУ устойчиво удовлетворять ожидания населения соответствующей территории

Изменение подхода в России к оценке деятельности органов власти региона § до 2016 года оценка проводилась по В зависимости номинальным показателям (т. е. по от полученных результатам, например, % значений исполнения бюджета, госдолг на в регионы человека, доля расходов на социальную распределяются поддержку ветеранов, бюджетные репрессированных граждан в общем средства объеме расходов социальную (дотации) поддержку и др. ) § с 2016 г. проводится по динамике показателей социально-экономического развития региона (т. е. по результативности их деятельности)

Необходимые условия для эффективного управления Системность в принятии решений Основные принципы: § определенность Подразумевает научный подход: § к обоснованию используемых цели § учет всех ресурсов § регламентация деятельности § мотивация § ответственность § прозрачность § подконтрольность методик фин. планирования и прогнозирования § к организации оперативного управления Этот принцип позволяет: § к проведению финансового § выработать новые инструменты контроля регулирования финансовых потоков § выявить эффективные и неэффективные направления (из Доклада зам. развития финансов министра § совершенствовать финансовый финансов РФ Т. Г. механизм, непосредственно Нестеренко, 2011) участвующий в управлении финансами Особая значимость системности в рыночных условиях: в условиях жесткой конкуренции и непредсказуемости позволяет: § обеспечить стабильность финансирования отраслей, §повысить (сохранить) уровень жизни населения,

В современном Выводы: обществе управление финансами процесс сложный, результат которого - достижение целей и задач финансовой политики Инструменты финансового механизма, управляющие финансовыми потоками (распределения и перераспределения финансовых ресурсов), позволяют поддерживать стабильность финансового положения государства, организаций, домохозяйств В условиях жесткой рыночной конкуренции, по сути кризисной ситуации из-за внутренних и внешних причин, особенно важны сочетание стратегического и оперативного управления, системность в принятии решений на обоих уровнях управления (государственном и корпоративном) на §Результаты голосования на ВЭФ, Давос, 2013 г: основе научного в России – хорошее приоритет реформподхода, а также профессионализм Крайне важна объективная оценка результативности управление (78%) управления §Эффективность правительства - 97 место из 144 стран ( рейтинг глобальной конкурентоспособности

БЛАГОДАРЮ ЗА ВНИМАНИЕ