Тема 16 Информация как ограниченный ресурс Риски неопределенность

Тема 16 Информация как ограниченный ресурс. Риски, неопределенность.

Основные вопросы лекции 1. Информация как ограниченный ресурс. Неполнота информации. 2. Информационная асимметрия. 3. Понятие риска и неопределенности. 4. Риск как особый вид издержек. Методы снижения риска и неопределенности.

Информация как ограниченный ресурс. Неполнота информации.

Понятие «информация» … Сведения об объектах и явлениях окружающей среды, которые уменьшают степень неполноты знаний • • • Информация об общей экономической конъюнктуре (котировки, курсы, ставки %) Экономическая и демографическая статистическая информация Коммерческая информация (участники рынка и продукция) Деловые новости о событиях на рынке Перспективы развития науки и техники Изменения в правовых условиях деятельности

В чем ценность информации как ресурса? • Информация позволяет найти оптимальное применение другим ценным ресурсам • Неосведомленность, напротив, затрудняет обмен и парализует деловую активность

Ограниченность информации в условиях рынка @Всей полнотой информации обладает только рынок в целом. @Для отдельного субъекта РЭ более характерной является неполнота информации, т. е. частичная либо полная неосведомленность. Ограниченность и ценность информации дают основание причислить ее к факторам производства (наряду с капиталом, трудом, землей и т. д. )

Информация как производительная сила • Современная промышленность при помощи знания производит до ¾ добавленной стоимости • В 1991 году американские компании понесли $112 млрд. информационных затрат против $109 млрд. затрат на производственное оборудование

Особенности информации как ограниченного ресурса @Не вся информация может быть объектом обмена @Информация не является на 100% «потребляемым» благом @Потребление информации тождественно формированию нового знания @Информация легко тиражируется

Информационная асимметрия 2

Асимметрия информации АИ – важный частный случай неосведомленности, при котором субъекты (участники сделки) информированы в разной степени. . Данное понятие введено в научный оборот американским экономистом Кеннетом Эрроу в 60 -е гг. . В 2001 году за исследования в области информационной асимметрии нобелевскую премию получил Джорж Акерлофф.

Природа информационной асимметрии АИ – результат и проявление неосведомленности: i. Часть информации доступна всем (данные об основных товарах, национальной валюте, принятых единицах измерения и т. д. ) i. Часть – определенной группе субъектов (новые технологии, конъюнктура рынка, бизнеспроцедуры) i. Часть – уникальна (цели отдельного субъекта, его истинные способности, новации)

Типы информационной асимметрии Один участник сделки более информирован, чем другой Продажа подержанной А/М (проблема «лимонов» ) Информация не доступна 3 -м лицам Работа бригады специалистов ( «проблема Царя Соломона» )

Рынок «лимонов» Подержанные «авто» «Персики» «Лимоны» Отличный внешний вид, Превосходное качество Скрытые дефекты

Последствия информационной асимметрии Информация о качестве товара доступна только продавцу «Лимоны» вытеснят качественную продукцию Вся (в т. ч. некачественная) продукция будет продаваться по средней цене Снижаются цены и равновесный объем

Рынок «лимонов» : последствия информационной асимметрии Итог информационной асимметрии – деградация рынка, либо его полное исчезновение Примеры: • Рынок страхования • Рынок ссудного капитала

Понятие риска и неопределенности 3

Неопределенность и риск !Неопределенность - одно из ключевых явлений для понимания экономической реальности. !Впервые оно подвергнуто систематическому анализу американским экономистом Фрэнком Найтом (20 -е гг. XX в. ). !Одно из главных достижений Найта – разграничение понятий неопределенность и риск

Риск – вероятность (угроза) потери части своих ресурсов, недополучения доходов или появления дополнительных расходов: ситуация, при которой известны все возможные исходы события и их вероятности

Неопределенность – ситуация, в которой вероятность наступления результатов решений или событий в принципе неопределена: список исходов открыт (бесконечен), либо вероятности неизвестны

Неопределенность и риск Риск • Азартные игры Неопределенность • Курс акций на 20 лет вперед • Исход футбольного чемпионата • Исход президентских выборов

Вероятность – количественно выраженная возможность какого-либо исхода Виды вероятности : • Априорная – рассчитанная на основе логического алгоритма. • Статистическая – рассчитанная на основе статистических наблюдений. • Ожидаемая – не допускает никакого логического алгоритма подсчета.

Неопределенность и феномен предпринимательства • Уникальность и редкость предпринимательской способности заключается в способности к риску • Предпринимательский риск заключается в предвидении будущей конъюнктуры рынка в условиях неопределенности • Предприниматель выносит решение на основании ожиданий, но не знания, и гарантирует фиксированный доход наемным субъектам

Риск как особый вид издержек 4

Риск как особый вид издержек • Риск, обусловленный неопределенностью и асимметрией информации, можно регулировать • Инструменты, которые для этого предусмотрены, требуют издержек Следовательно: Снижая риск, мы увеличиваем трансакционные затраты

Механизмы снижения информационной асимметрии Механизм гарантий. Гарантия производителя снижает эффект информационной асимметрии. Брэнды. В качестве гарантии служат деньги, потраченные на раскрутку брэнда. Другие рыночные сигналы. Дипломы, сертификаты, подтверждающие квалификацию кандидата. Суды. Правовая защита потребителя.

Механизмы снижения неопределенности Типы неопределенности Поведенческая неопределенность «Объективная» неопределенность Результат оппортунистическ ого поведения субъектов Обусловлена случайными природными и общественными явлениями Подлежит регулированию Не подлежит регулированию

Механизмы обеспечения контракта Агентский контракт Независимый контроль Механизм саморегулирования Деловая репутация и широкий «горизонт» планирования «Отношенческий» контракт Конституция контракта и «обмен заложниками» (следующий слайд)

Механизмы обеспечения отношенческого контракта Удержание заложника w Банковский залог Специфические активы w Совместные, либо «взаимные» расходы (реклама, обмен подарками) «Око за око» w В серии однотипных трансакций: ответная реакция на «недружелюбное» действие

Механизмы обеспечения отношенческого контракта (продолжение) Независимый арбитраж w Услуги независимого эксперта Регулирование w В качестве независимого эксперта выступает государство Союз независимых субъектов w Вертикальная интеграция или альянс (Daimler. Chrysler, Renault-Nissan)

Литература

Иностранная литература на русском языке 1. Акерлоф Дж. Рынок “лимонов”: неопределенность качества и рыночный механизм//THESIS. 1994. Вып. 5. 2. Найт Ф. Понятия риска и неопределенности//THESIS 1994 Вып. 5. С. 12 -28. 3. Уильямсон О. Институты капитализма—СП б. : Лениздат, 1996.