Статистика оборотного капитала
Статистика оборотного капитала § Понятие и состав оборотного капитала как части национального богатства § Характеристика наличия и оборачиваемости оборотного капитала § Определение потребности в оборотном капитале § Удельный расход и анализ его изменений § Оценка эффективности применения оборотного капитала
Понятие и состав оборотного капитала § Оборотный капитал образует значительную часть всех активов. В их составе (см. табл. ) прежде всего выделяют оборотные средства, денежные средства и краткосрочные финансовые вложения (облигации и другие ценные бумаги; депозиты; займы контрагентам фирмы; векселя, выданные клиентам)
§ Оборотные активы предприятий – это авансируемая в денежной форме стоимость, принимающая в процессе кругооборота средств форму оборотных капиталов и капиталов обращения, необходимая для поддержания непрерывности кругооборота и возвращающаяся в исходную форму после его завершения
§ В оборотный производственный капитал входят как предметы труда (сырье, основные материалы, топливо, вспомогательные материалы, тара, запасные части), так и средства труда (инвентарь и хозяйственные принадлежности). Кроме того, в оборотный капитал включаются незавершенное производство, полуфабрикаты собственного изготовления и расходы будущих периодов. В средства обращения входят готовая продукция и товары отгруженные, средства в расчетах и денежные средства на счетах. § Совокупность основного и оборотного производственного капитала предприятий образует их производственный капитал
Структура оборотных активов предприятий и организаций по основным отраслям экономики в 2009 г. (в%) В том числе по отраслям Всего в экономике Связь Торговля и общепит Оптовая торговля произв. -технич. назначения 100 100 29, 1 13, 9 12, 3 11, 3 12, 9 54, 7 13, 7 12, 0 7, 0 0, 9 1, 9 6, 2 10, 2 12, 6 0, 3 1, 2 1, 5 0, 4 0, 8 1, 0 0, 5 2, 0 0, 2 Промышле нность Сельское хозяйств о Строите льство Транспо рт 100 100 24, 9 31, 7 71, 8 Из них: остаточная стоимость производственных запасов 12, 5 16, 7 затраты в незавершенном производстве (издержках обращения) 5, 4 расходы будущих периодов 0, 6 Оборотные активы В том числе: I. Запасы
готовая продукция и товары для перепродажи 5, 2 6, 6 5, 7 1, 4 0, 9 2 7, 3 9, 4 1 1, 3 0, 4 0, 1 1, 4 0, 9 8, 3 10 0, 6 3, 8 3, 3 8, 5 8, 8 3, 9 5, 5 3, 8 1, 4 4, 7 4, 1 20, 2 8, 9 4, 3 товары отгруженные II. Краткосрочные финансовые вложения III. Денежные средства В том числе: расчетный счет 2, 5 1, 8 0, 9 3, 4 2, 4 6, 5 1, 6 3, 2 1, 3 0, 9 0, 1 0, 4 1, 1 10, 4 3 0, 3 1, 7 1, 1 0, 4 0, 9 0, 6 3, 3 4, 3 0, 8 валютный счет прочие денежные средства
Понятие и состав оборотного капитала как части национального богатства § Оборотный капитал – важная часть национального богатства страны, его наиболее мобильный, постоянно возобновляемый элемент. § В оборотный капитал включаются производственные запасы (сырье, материалы, топливо, запчасти, инструменты, хозяйственные товары, семена, посадочные материалы, корма и фураж, животные на откорме, молодняк животных и др. ), незавершенное производство, запасы готовой продукции у производителей, товары для перепродажи и материальные резервы. Следует отметить, что в составе оборотных средств учитывается часть ценностей (драгоценные металлы и камни), подлежащая обработке тем предприятием, где они хранятся
§ Особенность оборотного капитала состоит в том, что он участвует в одном производственном цикле, видоизменяет свою натурально-вещественную форму и его стоимость полностью входит в стоимость изготавливаемой из него продукции и услуг. § Запасы материальных оборотных средств состоят из запасов продукции, которая еще находится в распоряжении производителей до того, как она будет далее переработана, продана, доставлена другим единицам или использована иными способами, а также запасов продукции, приобретенной у других единиц и предназначенной для использования в промежуточном потреблении или для перепродажи без дальнейшей переработки
§ Запасы материальных оборотных средств учитываются организациями в бухгалтерском балансе. § Запасы материальных оборотных средств не включают стоимость запасов полезных ископаемых и других природных ресурсов
§ Задачами статистики оборотного капитала являются: § разработка и совершенствование методологии статистической характеристики оборотного капитала; § определение объема и структуры оборотного капитала; § характеристика воспроизводства оборотного капитала; § характеристика обеспеченности производства оборотного капитала; § оценка оборачиваемости и характеристика эффективности использования оборотного капитала. § В статистике оборотного капитала используются показатели объема и структуры оборотного капитала; использования, оборачиваемости и др.
Характеристика наличия и оборачиваемости оборотного капитала § Оборотный капитал измеряются как в абсолютных величинах, так и в днях среднего суточного расхода. Их величина исчисляется в денежном или натуральном выражении. Наличие оборотного капитала в денежном выражении характеризуется моментными (на отчетные даты) показателями Оi и средними ) за отчетный период
§ Средний остаток оборотного капитала месяц (квартал) исчисляется по формуле средней арифметической простой: § где Он и Ок – остатки оборотного капитала соответственно на начало и конец месяца (квартала)
§ Если данные представлены на определенные даты, разделенные равными интервалами, средний остаток определяется по формуле средней хронологической: § где Он и Ок – остатки оборотного капитала соответственно на начало и конец периода; § n – количество промежутков времени
§ Если данные представлены на определенные даты с различной продолжительностью периодов между датами, то средний остаток определяется по формуле средней арифметической взвешенной: § где – средняя величина оборотного капитала на i-й интервал; ti – продолжительность периода между датами
§ Показатели пополнения и выбытия характеризуют изменение объема оборотного капитала. Пополнение может осуществляться за счет собственного производства или приобретения со стороны. Показатели выбытия отражают использование оборотного капитала в процессе производства и в результате чрезвычайных ситуаций (убыль от стихийных бедствий и др. ). Разность между пополнением и выбытием отражает изменение оборотного капитала за период (прирост или сокращение)
§ Расчет изменения запасов материальных оборотных средств осуществляется по крупным отраслям экономики по следующим группам: производственные запасы, незавершенное производство, готовая продукция, товары в пути, лесонасаждения, государственный материальный резерв
§ Для исключения влияния изменения цен (холдинговая прибыль) запасы материальных оборотных средств оценивают в средних ценах на начало и конец отчетного периода (расчет целесообразно проводить по кварталам и получать величину изменения за год как сумму данных за кварталы)
При этом изменения запасов материальных оборотных средств оцениваются в рыночных ценах, действующих в момент поступления или выбытия. Запасы покупных материальных оборотных средств оцениваются по ценам покупателей, а собственного производства – по основным ценам
§ Изменение остатков оборотного капитала происходит вследствие того, что имеющиеся в начале производственного цикла запасы непрерывно потребляются в процессе производства, а их возобновление, необходимое для обеспечения непрерывности производственного процесса, происходит за счет финансовых ресурсов, образующихся в результате реализации продукции
§ В этом, собственно говоря, и состоит смысл понятия цикла оборота, в начале которого происходит потребление из уже имеющегося запаса, а в конце – возмещение (возобновление запаса), оплачиваемое из выручки от реализации. Схематически сказанное можно проиллюстрировать так: § МЗ МП ПР ВР, § где МЗ – запас материала; МП – потребление материала в производстве; ПР – процесс производства; ВР – выручка от реализации
§ При анализе процессов производства и условий, его обеспечивающих, кроме показателей, характеризующих наличие (средние остатки) оборотного капитала ( ) и выручку от реализации (Р), обязательно используются показатели, характеризующие скорость оборота (оборачиваемость) оборотного капитала. К ним относятся число оборотного капитала за период (коэффициент оборачиваемости – Коб); средняя продолжительность одного оборота; коэффициент закрепления
§ Коэффициент оборачиваемости, измеренный количеством оборотов, является обобщенным показателем использования оборотных средств. Он равен частному от деления объема произведенной П или реализованной продукции (выручки от реализации) за данный период Р на средний остаток оборотного капитала за тот же период § : § или
§ Пример. Выручка от реализации за год составила 2000 млн руб. , а средний остаток оборотного капитала – 400 млн руб. , тогда Коб = 2000/400 = 5 раз. Это означает, что за год каждый рубль, вложенный в оборотный капитал, совершил 5 оборотов. § Коэффициент оборачиваемости по экономическому содержанию эквивалентен показателю капиталоотдачи основных производственных капиталов, коэффициент закрепления основных капиталов – показателю капиталоемкости
§ Средняя продолжительность одного оборота в днях (Д ) рассчитывается путем деления числа календарных дней в периоде (Т) на число оборотов оборотного капитала за этот период (Коб). Причем число дней в году принимается равным 360, в квартале – 90, в месяце – 30:
§ Особенность этого показателя по сравнению с коэффициентом оборачиваемости в том, что он не зависит от продолжительности того периода, за который был вычислен. § Пример. Двум оборотам средств в каждом квартале года будут соответствовать 8 оборотов в год при неизменной продолжительности одного оборота в днях
§ Выведенная после подстановки формула широко применяется в практике всевозможных финансовых и плановых расчетов. При этом в нее включен еще один показатель, характеризующий скорость оборота оборотного капитала, – среднесуточный оборот фондов (среднедневная выручка от реализации – Р : Т = ), что позволяет определить продолжительность оборота (показатель обеспеченности производства запасами, где Р’– общий размер расхода или плановая потребность в данном периоде) в днях: § или
§ а также определить коэффициент закрепления (Кз) оборотного капитала (средств), который представляет собой величину, обратную количеству оборотов (исчисляется в рублях): § или § Он отражает среднюю стоимость запасов оборотного капитала, приходящихся на рубль реализованной продукции или услуг
§ Пример. Используя вышеприведенные данные, Кз = 400 : 2000 = 0, 20 руб. /руб. Это означает, что на один рубль выручки от реализации продукции в среднем за рассматриваемый период приходилось 20 копеек стоимости запасов оборотного капитала. § Стоит упомянуть о том, что в практике учета запасов оборотных средств в условиях нестабильности цен возникают ситуации, когда партии запасов, приобретенных в более поздние сроки, стоят гораздо дешевле ранее приобретенных. Разрешается списывать в затраты на производство по мере расходования материалов их стоимость либо с оценкой первой из поступивших партий (метод. FIFO(First In First Out), либо с оценкой последней из поступивших партий (метод LIFO(Last In First Out))
Определение потребности в оборотном капитале § Недостаток оборотных средств неизбежно приводит к невозможности своевременного обеспечения производственного процесса необходимыми материальными ресурсами, а их избыток может приводить к финансовым потерям вследствие неэффективного «замораживания» части оборотного капитала в излишних запасах товарно-материальных ценностей. § Наиболее общий метод расчета потребности в оборотном капитале основан на объеме реализованной продукции на предстоящий период и уровне коэффициента закрепления оборотных средств за предшествующие периоды. Таким образом, общая потребность определяется по формуле
§ где – средний остаток оборотного капитала; Кз – коэффициент закрепления; Р – стоимость реализованной продукции. § Зная потребность в оборотном капитале и наличие на начало планируемого периода, несложно рассчитать дополнительную потребность в оборотных средствах (ДПотр) в зависимости от изменения объема реализации продукции и услуг: ДПотр = Кз · ДР § где ДР – предполагаемое (планируемое) изменение объема реализованной продукции и услуг
§ Потребность в оборотном капитале можно определить методом укрупненного расчета; поэлементного расчета; нормативным методом расчета. § В практике планирования и учета оборотных средств следует различать виды запасов производственных материальных ценностей: текущие, страховые и сезонные
Удельный расход и анализ его изменений § Величиной, от достоверности которой зависят результаты оценки потребности в оборотном капитале, является показатель удельного расхода материала данного вида на производство единицы продукции. Именно эта нормативная величина лежит в основе определения суточной и общей потребности в материалах и других видах предметов труда. Показатели уровня удельного расхода сырья, материалов, топлива и других видов оборотных средств на единицу продукции или услуг определяются как отношение общего их расхода на количество выпущенной продукции или услуг
§ В общем виде величину удельного расхода (m) можно всегда определить делением общей величины расхода материала данного вида (М) в натуральных измерителях на количество единиц произведенной продукции данного вида (q), т. е. по формуле § m = М : q.
§ Величина удельного расхода может быть определена как нормативная либо по данным учета и отчетности как фактическая. § Контроль за соблюдением нормативной и фактической динамики удельных расходов осуществляется при помощи вычисления индексов. Индекс удельного расхода позволяет сделать вывод о том, какие изменения произошли в удельном расходе за отчетный период (m 1) по сравнению с базисным (m 0) или нормой (mнорм). Индекс удельного расхода одного вида материала, затрачиваемого на производство одного вида продукции, вычисляется следующим образом: § im = m 1 : m 0 или im = m 1 : mнорм
§ Разность числителя и знаменателя индекса определяет величину экономии (перерасхода) материала, затрачиваемого на производство единицы продукции данного вида: § Эm = m 1 – m 0 § Величина экономии в расчете на весь фактически произведенный в данном периоде объем продукции данного вида q 1 рассчитывается по формуле § Эm = (m 1 – m 0) q 1
§ При необходимости рассчитывают сводные показатели, характеризующие относительное изменение удельного расхода в среднем по всем видам продукции (сводные индексы удельных расходов) и абсолютные величины экономии (перерасхода) вследствие изменения удельных расходов по отдельным видам материалов. Общий сводный индекс удельных расходов в наиболее общем случае вычисляется по формуле: § где m 1 и m 0 – удельные расходы материала данного вида на производство единицы каждого вида продукции; p – цена единицы материала, принимаемая неизменной для обоих сравниваемых периодов; q 1 – количество единиц продукции каждого вида, фактически произведенной в отчетном периоде
§ Разность числителя и знаменателя этого индекса характеризует величину изменения общих затрат на материалы (экономию или перерасход) в денежном выражении в расчете на фактически произведенный объем продукции вследствие только изменения удельных расходов: § При необходимости определить влияние удельных расходов и цен на материалы на общую величину затрат на производство данного объема продукции вводят индекс цен на материалы (см. статистику издержек)
Оценка эффективности применения оборотного капитала § Оценка эффективности потребления материальных ресурсов в процессе производства может быть дана не только на основе индексов удельных расходов, но и путем сравнения данных о материалоемкости результата производства (произведенной продукции). § В зависимости от содержания поставленной задачи расчет показателей материалоемкости можно производить по данным в натуральном выражении, в сопоставимых для обоих сравниваемых периодов ценах и, наконец, в действовавших в каждом периоде ценах
§ В ряде случаев наряду с показателями материалоемкости можно использовать и обратные им показатели материалоотдачи подобно тому, как наряду с показателями удельного расхода могут применяться и обратные им показатели – выход продукции на единицу израсходованного материала (сырья). § На макроуровне эффективность использования оборотного капитала оценивается показателями материалоотдачи производства или материалоемкости: § или § где МО – материалоотдача; МЕ – материалоемкость производства; – среднегодовой объем оборотного капитала; ВВП – валовой внутренний продукт
§ При увеличении оборачиваемости оборотных средств (числа оборотов) часть оборотных средств высвобождается. Сумму оборотных средств, которая может быть высвобождена в результате ускорения оборачиваемости, определяют как разность между фактической суммой оборотных средств (С) в отчетном периоде и расчетной их суммой в базисном периоде, скорректированной на индекс стоимости реализованной продукции: § или где О 1 и О 0 – оборотный капитал отчетного и базисного периодов; Р 1 / Р 0 – индекс стоимости реализованной продукции; Д 0 и Д 1 – продолжительность одного оборота средств соответственно в базисном и отчетном периодах; Р 1 – объем реализации в отчетном периоде; Т – продолжительность периода (месяц – 30 дней, квартал – 90 дней, год – 360 дней)
§ Изменение оборачиваемости непосредственно влияет на потребность в оборотном капитале и средствах. Целесообразно определять экономию или перерасход оборотного капитала (средств), имевших место в результате ускорения или замедления их оборачиваемости (Эобор): § Иными словами, экономия оборотного капитала, достигнутая в результате ускорения их оборачиваемости, определяется как разность между фактической среднегодовой стоимостью оборотного капитала отчетного периода ( ) и отношением стоимости реализованной продукции отчетного периода (Р 1) к числу оборотов оборотного капитала базисного периода (Коб. 0)
Скачать презентацию Статистика оборотного капитала Статистика оборотного капитала
026 Стат-ка оборотного капитала.ppt