Ссудный капитал и его экономическая характеристика 1

Ссудный капитал и его экономическая характеристика

1. 2. 3. Необходимость кредита Сущность ссудного капитала Границы кредита

Возникновение кредита следует искать не в сфере производства продуктов для их внутреннего потребления, а в сфере обмена Движение стоимости - ядро движения кредита. Конкретной экономической основой, на которой появляются и развиваются кредитные отношения, выступает кругооборот и оборот средств (капитала).

Факторы производства, находящиеся в распоряжении предприятия одновременно могут находиться в трёх формах: денежной, производительной, товарной. Каждая из них выполняет свое назначение в процессе кругооборота капитала. На первой его стадии денежная форма превращается в производительную. На второй стадии производительная форма превращается в товарную.

Именно здесь создается готовый продукт для его последующей реализации. На третьей стадии кругооборота осуществляется продажа готовой продукции, следовательно, товарная форма превращается опять в денежную с приращением чистого дохода. Такое непрерывное движение капитала образует его оборот.

Вместе с тем, последовательное превращение одной формы в другую в зависимости от специфики производственной и снабженческо сбытовой деятельности предприятий не везде одинаково, в связи с чем, в процессе кругооборота и оборота капитала образуются свободный перелив денежных средств, дифференциация потребности в ресурсах и источниках их покрытия.

Следовательно, движение основных и оборотных фондов предприятий неравномерно, которое может привести к тому, что у одних организаций образуются свободные денежные средства, а у других в связи с потребностью в дополнительных затратах (текущих и капитальных) формируется их недостаток.

На основе неравномерности кругооборота и оборота капитала возникают отношения, которые устраняют несоответствие между временем производства и временем обращения средств, сглаживают противоречия между образованием свободных денежных ресурсов и необходимостью их использования в хозяйстве.

Однако в кругообороте и обороте капитала заложена лишь возможность возникновения кредитных отношений. А для реализации такой возможности требуется еще два условия: юридическая самостоятельность участников кредитной сделки, материально гарантирующая выполнение обязательств и совпадение их интересов. При наличии этих условий кредитные отношения могут состояться. Таким образом, кредит в условиях рыночной экономики становится объективно необходимым.

Сущность ссудного капитала Ссудный капитал – это капитал в денежной форме (денежный капитал), предоставляемый в ссуду, обслуживающий в основном кругооборот функционирующего капитала и приносящий доход в виде процента. Движение этого капитала называют кредитом. Ссудный капитал отражает капиталистические производственные отношения.

1) 2) 3) Источники формирования ссудных капиталов: денежные капиталы, временно высвободившиеся в процессе кругооборота промышленного капитала; капиталы рантье (собственников капитала, предоставляющих деньги в ссуду); денежные сбережения и доходы различных классов.

1) 2) 3) 4) 5) Особенности ссудного капитала: ссудный капитал – это капитал – собственность; ссудный капитал – это капитал как товар; ссудный капитал имеет особую форму движения – Д*; ссудный капитал имеет специфическую форму отчуждения – форму ссуды; ссудный капитал – наиболее фетишистская форма капитала, способная приносить процент.

Кредитный рынок – общее обозначение тех рынков, где возникают и взаимодействуют спрос и предложение на различные виды платёжных средств. Современный рынок ссудных капиталов состоит их двух основных звеньев: 1) кредитной системы; 2) рынка ценных бумаг.

Спрос и предложение на кредитном рынке Избыток ресурсов у экономических субъектов. Возникновение предложения кредита. Потребности экономических субъектов в кредитных ресурсах. Возникновение спроса на кредит. 1. Размещение временно свободного капитала предприятий в альтернативные проекты. 2. Размещение личных сбережений домашних хозяйств. 3. Эффективное использование свободных средств государственного бюджета. 4. Размещение кредитных ресурсов. 1. Пополнение основного и оборотного капитала. 2. Приобретение товаров длительного пользования. 3. Покрытие дефицита государственного бюджета. 4. Обеспечение платёжеспособности и ликвидности.

Выделяют пять основных функций рынка ссудных капиталов: n обслуживание товарного обращения через кредит; n аккумуляция денежных сбережений юридических, физических лиц и государства, а также иностранных клиентов; n трансформация денежных фондов непосредственно в ссудный капитал и использование его в виде капиталовложений для обслуживания процесса производства;

обслуживание государства и населения как источников капитала для покрытия государственных и потребительских расходов; n ускорение концентрации и централизации капитала для образования мощных финансово промышленных групп. n

Ссуды погашаются: единовременно или в рассрочку. Способ взимания процента: n процент выплачивается в момент её общего погашения; n процент выплачивается равномерными взносами в течение всего срока действия кредитного договора; n процент удерживается банком в момент выдачи ссуды. Наличие обеспечения: доверительные ссуды (кредитный договор); обеспеченные (имущество).

Границы кредита Определение обоснованных границ применения кредита и их соблюдение имеют важное значение для отдельных участников кредитных операций и для экономики в целом. Избыточное предоставление кредита ослабляет заинтересованность предприятий в экономном использовании ресурсов, в ускорении процессов производства и реализации продукции.

Если потребности хозяйства в средствах удовлетворяются за счет кредита не полностью, возникают немалые трудности в деятельности предприятий, например нехватка средств для приобретения необходимых материалов, что влечет замедление воспроизводственных процессов.

Обоснованное определение и соблюдение границ кредита важно для всех форм и видов кредитных отношений. Особое значение это имеет для банковского кредита и деятельности банков. Это обусловлено доминирующим местом банковских кредитов в системе кредитных отношений, а также отсутствием границ применения банковского кредита, которые существуют при других кредитных отношениях.

Чрезмерное ограничение размера предоставляемого банковского кредита может привести к трудностям в приобретении материальных ценностей, к снижению платежеспособного спроса и соответственно отражается на сдерживании роста цен. Аналогичное влияние могут оказать ограничения в применении коммерческого кредита, когда в распоряжении предприятия покупателя окажется меньше товарно материальных ценностей, чем это необходимо для производственной деятельности.

Напротив, чрезмерное расширение предоставления кредита, главным образом банковского, может способствовать увеличению массы платежных средств в обороте, повысить платежеспособный спрос и повлиять на рост цен.

Определение границ применения кредита предполагает установление: • круга потребностей в средствах, которые могут удовлетворяться за счет кредита; • границ использования кредита по народному хозяйству в целом, в том числе для увеличения оборотных средств, основных фондов потребительских нужд, государственных потребностей;

количественных границ предоставления кредита (объема кредитных вложений, отдельных банков и др. ); • границ предоставления кредита отдельным заемщикам, обусловленных особенностями взаимоотношений кредитора с заемщиком, с учетом интересов потребностей заемщика, а также возможностей и интересов кредитора. •

При определении границ применения кредита должны учитываться: • необходимость участия заемных средств в решении задач обеспечения бесперебойности и развития процессов производства и реализации продукции; • качество коммерческой деятельности предприятий; • экономное использование ресурсов хозяйства; • вопросы повышения благосостояния населения; • потребности обеспечения оборота платежными средствами и др.

В период, предшествовавший переходу к рыночной экономике, практически не использовалось коммерческое и ипотечное кредитование. Переход к рыночной экономике сопровождался расширением границ, что проявилось в развитии коммерческого и ипотечного кредита.

Существует граница применения долгосрочного кредита, состоящая в том, что возможность предоставления таких кредитов и их размер определяются в зависимости от окупаемости кредитуемых затрат за счет прибыли в течение срока кредитования.

Границы применения кредита на микроуровне регулируются в соответствии с: • потребностью заемщиков в средствах и их заинтересованностью в уменьшении издержек в связи с использованием кредита; • заинтересованностью кредиторов и прежде всего банков в расширении кредитных вложении;

необходимостью учитывать кредитоспособность заемщиков как предпосылки своевременного погашения задолженности по предоставленным кредитам; • ограничениями возможности предоставления средств взаймы, обусловленных наличием ресурсов, особенно при коммерческом кредитовании и необходимостью соблюдения банками установленных нормативов, регулирующих их деятельность. •

В комплексе факторов и показателей, оказывающих влияние на границы применения кредита на микроуровне, первостепенное значение имеют потребности предприятий в средствах в сочетании с их заинтересованностью в экономном привлечении кредита и стремление кредиторов соблюдать собственные интересы при кредитовании заемщиков и необходимостью соблюдения установленных нормативов, с помощью которых регулируется деятельность банков, а также соблюдаются требования воз вратности предоставленных взаймы средств.

Вопросы и задания 1. 2. 3. В чем состоит значение обоснованного установления границ применения кредита? Каковы особенности взаимосвязи кредитных операций банка и образования ресурсов? В чем заключаются особенности количественных границ кредита на макроуровне и микроуровне?