РИСК И ДОХОДНОСТЬ НА ФИНАНСОВЫХ РЫНКАХ ФИНАНСЫ И

РИСК И ДОХОДНОСТЬ НА ФИНАНСОВЫХ РЫНКАХ ФИНАНСЫ И КРЕДИТ Презентацию подготовил Студент группы № 237332/0010 Макаршин Тимофей 29. 10. 2017 1

Определения Риск – вероятность возникновения убытков или недополучения доходов по сравнению с прогнозируемым вариантом Доходность – способность ценной бумаги или бизнеса приносить прибыль 2

Классификация рисков Риски Системные Несистемные 3

Несистемные риски Деловой риск Финансовый риск Операционный риск 4

Диверсификация рисков Диверсификация Видовая (разные виды активов) Валютная (разная валюта) Инструментальная (разные инструменты инвестирования) Транзитная (разные способы вывода ) Институциональная (разные финансовые институты) 5

Системные риски Рыночный риск Риск процентных ставок Валютный риск Инфляционный риск Случайный риск 6

Классификация инвесторов консервативные Инвесторы Умеренно – агрессивные Агрессивные Источник: cfin. ru 7

Соотношение риска и доходности Доходность прямо пропорциональна риску, то есть чем больше риск, тем больше прибыль. Отношение между риском и доходностью, показывает, обеспечивают ли более рискованные инвестиции более высокую доходность и наоборот. Суть проблемы состоит в том, чтобы в альтернативе "риск – доходность" определить наиболее целесообразный вариант. 8

Зависимость доходности и рисков Источник: cfin. ru 9

Расчет доходности Доходность за период = (конечная стоимость – начальная стоимость) + + выплаты/стоимость покупки актива Например, если в начале года вы купили акцию за 1500 долл. (включая все комиссии), а в конце года продали ее за 1800 долл. (за вычетом всех комиссий) и получили на эту акцию дивиденды в размере 50 долл. , то доходность инвестиций составит 23%: Доходность = (1800 - 1500) + 50 / 1500 = 23%. 10

Распределение активов и выбор инвестиционных инструментов Источник: cfin. ru 11

Модели распределения активов 1 1)акции — 75%; 2)недвижимость — 10%; 3)облигации — 5%; 4)инструменты денежного рынка — 10%. 2 1)акции — 60%; 2)облигации — 30%; 3)инструменты денежного рынка — 10%. 3 1)акции — 15%; 2)облигации — 65%; 3)инструменты денежного рынка — 20%. 12

Диверсификация инвестиций в зависимости от возраста индивидуального инвестора Акции 75% 60% 40% Облигации Инструменты денежного рынка 40% 15% 10% до 30 лет 20% 25% 15% от 30 до 40 лет от 40 до 50 лет 20% свыше 50 лет 13

Список использованных источников 1) [Электронный ресурс]- Режим доступа: https: //moluch. ru/conf/econ/archive/11/1017/ 2) [Электронный ресурс]- Режим доступа: https: //creativeconomy. ru/lib/7753 3) [Электронный ресурс]- Режим доступа: http: //www. cfin. ru/finmarket/investing_risk. shtml 4) [Электронный ресурс]- Режим доступа: https: //freelly. ru/strategiya/investitsii/89 dokhod-i-risk-vzaimosvyaz/ 14

15