РЕНТНЫЕ ЗАКРЫТЫЕ ПАЕВЫЕ ИНВЕСТИЦИОННЫЕ ФОНДЫ НЕДВИЖИМОСТИ КОММЕРЧЕСКАЯ

РЕНТНЫЕ ЗАКРЫТЫЕ ПАЕВЫЕ ИНВЕСТИЦИОННЫЕ ФОНДЫ НЕДВИЖИМОСТИ

КОММЕРЧЕСКАЯ НЕДВИЖИМОСТЬ – БИЗНЕС И ДОХОД Устойчивый рост цен на аренду офисных и торговых и складских помещений определяет высокую инвестиционную привлекательность коммерческой недвижимости. РАЗВИТИЕ СЕКТОРА КОММЕРЧЕСКОЙ НЕДВИЖИМОСТИ В ПЕРИОД С 2007 ПО 2008 Г. РОСТ СПРОСА НА АРЕНДУ КОММЕРЧЕСКОЙ НЕДВИЖИМОСТИ В % С 2007 по 2008 Г. РОСТ ЦЕН НА КОММЕРЧЕСКУЮ НЕДВИЖИМОСТЬ В % С 2007 ПО 2008 Г. ОФИСНЫЕ ПОМЕЩЕНИЯ -65% ОФИСНЫЕ ПОМЕЩЕНИЯ – 17% ТОРГОВЫЕ ПОМЕЩЕНИЯ – 50% ТОРГОВЫЕ ПОМЕЩЕНИЯ – 15% СКЛАДСКИЕ ПОМЕЩЕНИЯ 8% СКЛАДСКИЕ ПОМЕЩЕНИЯ 3% СЕГОДНЯ ИМЕТЬ В СОБСТВЕННОСТИ КОММЕРЧЕСКУЮ НЕДВИЖИМОСТЬ ВЫГОДНО!

УПРАВЛЕНИЕ КОММЕРЧЕСКОЙ НЕДВИЖИМОСТЬЮ ПРИ САМОСТОЯТЕЛЬНОМ УПРАВЛЕНИИ ОБЪЕКТОМ НЕДВИЖИМОСТИ СОБСТВЕННИК ОСУЩЕСТВЛЯЕТ СЛЕДУЮЩУЮ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ: Ø Ведение бухгалтерского и налогового учета Ø Урегулирование вопросов аренды Ø Поиск арендаторов Ø Обеспечение юридической поддержки Ø Действия по эксплуатационно-технической поддержке Взаимодействие с муниципальными органами Ø ПРИ ПЕРЕДАЧЕ ОБЪЕКТА НЕДВИЖИМОСТИ В ЗПИФН ВСЮ ДЕЯТЕЛЬНОСТЬ ПО УПРАВЛЕНИЮ ОБЪЕКТОМ НЕДВИЖИМОСТИ БЕРЕТ НА СЕБЯ УПРАВЛЯЮЩАЯ КОМПАНИЯ

РЕНТНЫЕ ПАЕВЫЕ ИНВЕСТИЦИОННЫЕ ФОНДЫ НЕДВИЖИМОСТИ – НОВЫЕ ВОЗМОЖНОСТИ ДЛЯ СОБСТВЕННИКА НЕДВИЖИМОСТИ Ø Ø Ø Цель создания ЗПИФН : Оптимизация финансовых потоков и сокращение издержек за счет налоговых преимуществ фонда и возможности реинвестирования прибыли Многоуровневая защита собственности Повышение эффективности эксплуатации объектов недвижимости, концентрации средств для приобретения новых объектов Ø Ø Налогообложение: Отсутствие налога на прибыль по операциям с имуществом фонда (в том числе с арендных платежей) Фонд не платит налог на имущество Пайщики(инвесторы) платят налог только с дохода полученного при погашении или продаже инвестиционных паев, а также при получении промежуточных доходов по паям. Ø Сроки деятельности ЗПИФН: Создаются на срок от 3 до 15 лет, дальнейшая пролонгация возможна Ø Ø Легальность и надежность: Деятельность Управляющей Компании и Специализированного депозитария контролируется Федеральной Службой по Финансовым Рынкам (ФСФР). Специализированный депозитарий осуществляет контроль деятельности Управляющей Компании Прозрачность: Полная прозрачность документации и любой операции совершаемой в ЗПИФН

ОРГАНИЗАЦИОННО-ПРАВОВАЯ СТРУКТУРНА РЕНТНОГО ЗПИФН ФЕДЕРАЛЬНАЯ СЛУЖБА ПО ФИНАНСОВЫМ РЫНКАМ СПЕЦДЕПОЗИТАРИЙ УПРАВЛЯЮЩАЯ КОМПАНИЯ РЕНТНЫЙ ЗПИФН РЕГИСТРАТОР АУДИТОР ОЦЕНЩИК ИНВЕСТОРЫ Управляющая компания (УК) осуществляет доверительное управление имуществом фонда в соответствии с законодательством РФ и Правилами фонда Специализированный депозитарий учитывает и хранит имущество фонда, контролирует соблюдение Управляющей компанией законодательства и Правил фонда Регистратор ведет реестр владельцев паев фонда и учитывает количество паев, принадлежащих каждому инвестору Оценщик выполняет независимую оценку активов фонда Аудитор проверяет правильность ведения Управляющей компанией бухгалтерского учета и отчетности фонда Федеральная служба по финансовым рынкам (ФСФР) лицензирует и контролирует деятельность Управляющей компании, Специализированного депозитария, Регистратора и других участников фондового рынка

МЕХАНИЗМ ОРГАНИЗАЦИИ РЕНТНОГО ЗАКРЫТОГО ПАЕВОГО ФОНДА НЕДВИЖИМОСТИ СОБСТВЕННИК НЕДВИЖИМОСТИ ЗПИФН ПЕРЕДАЕТ НЕДВИЖИМОСТЬ ПОЛУЧАЕТ: ПАИ И ИНВЕСТИЦИОННЫЙ ДОХОД РЕНТНЫЕ ПЛАТЕЖИ

ЗПИФН - НАЛОГОВЫЕ ПРЕИМУЩЕСТВА ДЛЯ СОБСТВЕННИКА НАЛОГОВЫЕ ПРЕИМУЩЕСТВА РЕНТНОГО ЗПИФН ДЛЯ СОБСТВЕННИКА НЕДВИЖИМОСТИ Ø Рентный ЗПИФН не является юридическим лицом Ø Рентный доход может аккумулироваться в фонде, в этом случае он не облагается налогом на прибыль (реинвестирование прибыли) Ø ЗПИФН не платит налог на имущество РЕАЛЬНЫЙ СОБСТВЕННИК ИМЕЕТ ВОЗМОЖНОСТЬ ВЫБИРАТЬ «БЕЗНАЛОГОВЫЙ» РЕЖИМ: ВСЯ ПРИБЫЛЬ ОСТАЕТСЯ В ФОНДЕ ЦЕЛЬ ИНВЕСТОРА: инвестирование рентного дохода фонда на реконструкцию существующих объектов, а также на строительство или приобретение новых объектов недвижимости РЕЖИМ «ПЕРИОДИЧЕСКИЕ ВЫПЛАТЫ» : ЦЕЛЬ ИНВЕСТОРА: получение ежемесячного, ежеквартального или годового дохода РЕЖИМ «СБАЛАНСИРОВАННЫЙ» ЦЕЛЬ ИНВЕСТОРА: регулярное получение промежуточного дохода по паям от рентного дохода, а также приобретение новых и реконструкция уже имеющихся объектов недвижимости ИНВЕСТОР (СОБСТВЕННИК ИМУЩЕСТВА) УПЛАЧИВАЕТ НАЛОГ В СЛУЧАЕ, ЕСЛИ: Ø Получает промежуточный доход по паям от доверительного управления фондом Ø Получает доход от продажи или погашения инвестиционных паев

ЗПИФН – ОСНОВНЫЕ ПРЕИМУЩЕСТВА ДЛЯ СОБСТВЕННИКА Ø Получение гарантированного дохода - рентных платежей Ø Оптимизация финансовых результатов от владения и использования объектов недвижимости за счет налоговых преимуществ фонда и реинвестирования прибыли Ø Повышение эффективности эксплуатации объектов недвижимости Ø Концентрация средств для приобретения новых объектов за счет реинвестирования прибыли Ø Возможность выйти из проекта путем продажи паев Ø Возможность перераспределения собственности через продажу паев Ø Возможность получения кредита под залог инвестиционных паев Ø Многоуровневая защита прав инвесторов

ЗПИФН – ОПТИМИЗАЦИЯ ПРИ УПРАВЛЕНИИ НЕСКОЛЬКИМИ ОБЪЕКТАМИ НЕДВИЖИМОСТИ Стандартная схема для управления объектами недвижимости ОБСЛУЖИВАЮЩАЯ КОМПАНИЯ УК ― ЗПИФН ОБСЛУЖИВАЮЩАЯ КОМПАНИЯ ОБСЛУЖИВАЮЩАЯ КОМПАНИЯ РЕЗУЛЬТАТ: Ø Оптимизация затрат Ø Реинвестирование прибыли Ø Высвобождение большого объема средств для развития бизнеса

УПРАВЛЯЮЩАЯ КОМПАНИЯ «ОЛМА-ФИНАНС» ООО «Управляющая компания «ОЛМА-ФИНАНС» создана в 2003 году на технологической и ресурсной базе компаний, входящих в Инвестиционную группу компаний «ОЛМА» , крупнейшего операторов российского рынка ценных бумаг и работает с 1992 года. Управляющая Компания «ОЛМА-ФИНАНС» является лидером по предоставлению услуг по управлению Закрытыми Паевыми Инвестиционными Фондами Недвижимости Ø Управление имуществом ЗПИФН с 2006 г. Ø Общая сумма под управлением в ЗПИФН свыше 2 млрд. рублей УК «ОЛМА-ФИНАНС» предлагает комплекс услуг по управлению денежными средствами, ценными бумагами и недвижимостью: Ø Управление паевыми и инвестиционными фондами Ø Индивидуальное доверительное управление средствами юридических и физических лиц Ø Создание и управление закрытыми паевыми инвестиционными паевыми фондами недвижимости, фондами венчурных и прямых инвестиций Ø Доверительное управление резервами и активами негосударственных пенсионных фондов и страховых компаний • • Москва, Малый каретный переулок, дом 7, строение 1. Телефон: (495) 699 – 82 -41; 699 -61 -71 E – mail: fond@olma. ru www. olma-f. ru