РАЗВИТИЕ ИНФРАСТРУКТУРЫ РЕГИОНАЛЬНОГО ФИНАНСОВОГО ЦЕНТРА ГОРОДА АЛМАТЫ Агентство

РАЗВИТИЕ ИНФРАСТРУКТУРЫ РЕГИОНАЛЬНОГО ФИНАНСОВОГО ЦЕНТРА ГОРОДА АЛМАТЫ Агентство РК по регулированию деятельности Регионального финансового центра г. Алматы

ПОЗИЦИЯ РФЦА СРЕДИ АЗИАТСКИХ ФИНАНСОВЫХ ЦЕНТРОВ РФЦА к 2015 году войдет в 10 -ку крупнейших финансовых центров Азии «Boston Consulting Group» разработана Концепция создания РФЦА OMX разработаны детальные стратегические направления развития РФЦА Международный Совет предоставляет свои предложения и рекомендации по дальнейшему развитию РЦБ План развития РФЦА до 2015 года Стратегический план Агентства на 2009 -2011 годы

ТЕКУЩЕЕ СОСТОЯНИЕ ОТЕЧЕСТВЕННОГО ФОНДОВОГО РЫНКА § Капитализация рынка негосударственных ценных бумаг (НЦБ) по состоянию на 1 октября 2009 года составила 9, 6 трлн. тенге (63, 4 млрд. долл. США) § Объем торгов во всех секторах биржи на 1 октября 2009 года составил 115, 6 млрд. долл. США § На 1 октября текущего года объем торгов по акциям составил 1, 3 млрд. долл. США, по корпоративным облигациям – 2, 08 млрд. долл. США § На 30 сентября текущего года в листинге Казахстанской фондовой биржи находились 136 эмитентов 3

ПРЕИМУЩЕСТВА РФЦА На сегодняшний день казахстанским законодательством предусмотрены следующие конкурентные преимущества и льготы для работы в РФЦА: § упрощенные процедуры получения въездных виз в Казахстан для иностранных граждан, желающих осуществлять деятельность в РФЦА § упрощенная процедура регистрации юридических лиц – участников РФЦА (3 дня) § налоговые льготы для инвесторов (юридических и физических лиц) § однократное возмещение затрат на аудит для эмитентов финансовых инструментов, допущенных на СТП РФЦА 4

ПРЕИМУЩЕСТВА РФЦА ЛЬГОТЫ ПО НАЛОГООБЛОЖЕНИЮ Кодекс Республики Казахстан "О налогах и других обязательных платежах в бюджет" юридические лица Виды доходов физические лица резидент нерезидент 0% - при реализации методом открытых торгов на Бирже ЦБ, находящихся в официальных списках Биржи; по акциям компаний с долей недропользования менее 50% 0% - при реализации методом открытых торгов на Бирже или иностранной фондовой бирже ЦБ, находящихся в официальных списках данной фондовой биржи; по акциям компаний с долей недропользования менее 50% Дивиденды по акциям 0% - за исключением выплачиваемых ЗПИФРИ и АИФРИ 0% - по ЦБ, находящимся на дату начисления в официальном списке начисления в официальном Биржи; списке Биржи; по акциям компаний с долей недропользования менее 50% при владении акциями более 3 -х лет Вознаграждение по долговым ЦБ 0% - по ЦБ, находящимся на дату начисления в официальном списке Биржи 0% - по ЦБ, находящимся на дату начисления в официальном списке Биржи 0% - по всем долговым ЦБ; 0% - по ЦБ, находящимся на дату по ЦБ, находящимся на начисления в официальном дату начисления в списке Биржи официальном списке Биржи Дивиденды/ Доходы по инвестиционным фондам 0% - по дивидендам, за исключением выплачиваемых ЗПИФРИ и АИФРИ 0% - по паям открытых ПИФ при их выкупе УК Доходы от прироста стоимости ЦБ (акции, долговые ЦБ, депозитарные расписки, паи) резидент нерезидент 0% - при реализации методом открытых торгов на Бирже, или на Бирже ЦБ, находящихся иностранной фондовой бирже в официальных списках ЦБ, находящихся в официальных Биржи; списках данной фондовой биржи; по акциям компаний с долей недропользования менее 50% 5 0% - по паям открытых ПИФ при их выкупе УК

СПЕЦИАЛИЗИРОВАННЫЙ ФИНАНСОВЫЙ СУД § Споры, возникающие на специальной торговой площадке РФЦА, могут быть разрешены несколькими путями: § Государственная система разрешения споров: • Специализированный финансовый суд был создан специально для разрешения споров, сторонами, которых выступают участники РФЦА • Судебное производство может вестись на государственном, английском и русском языках • Решения этого суда обжалуются только в Верховном Суде Республики Казахстан § Негосударственная система разрешения споров: • Принят Закон РК «О международном коммерческом арбитраже» от 28 декабря 2004 года • Казахстан ратифицировал Европейскую конвенцию о внешнеторговом арбитраже (Женева, 21 апреля 1961 г. ) • Правила разрешения споров ЮНСИТРАЛ 1976 г. также применяются в Казахстане 6

СОВЕРШЕНСТВОВАНИЕ ЗАКОНОДАТЕЛЬСТВА Существенные изменения в законодательной базе § введено понятие производных финансовых инструментов § единые налоговые льготы для инвесторов на фондовом рынке § принят закон по вопросам организации и деятельности исламских банков и организации исламского финансирования § принят закон по вопросам противодействия легализации (отмыванию) доходов, полученных незаконным путем § внесены поправки в закон о валютном регулировании и валютном контроле, предусматривающие разрешение резидентам осуществлять операции по покупке и продаже аффинированного золота в слитках § принят закон о товарных биржах 7

РАЗВИТИЕ ИНФРАСТРУКТУРЫ ФИНАНСОВОГО ЦЕНТРА § Агентством сформирована развитая инфраструктура финансового центра 8

КАЗАХСТАНСКАЯ ФОНДОВАЯ БИРЖА § § § § Разработаны новые листинговые требования • Введены новые площадки для малого и среднего бизнеса, инвестиционных и индексных фондов, депозитарных расписок, инфраструктурных облигаций, производных финансовых инструментов Созданы условия для хеджирования валютных рисков путем организации рынка валютного свопа Разработан поэтапный план действий по внедрению на Бирже гарантированной системы расчетов Биржей отдельно по сектору «долговые ценные бумаги» создана «буферная категория» Проводится работа по популяризации Интернет-трейдинга Разработана и утверждена долгосрочная стратегия развития Центрального депозитария Проведен операционный аудит Центрального депозитария на соответствие его технической инфраструктуры международному стандарту (SAS 70) 9

ТОВАРНАЯ БИРЖА «ЕВРАЗИЙСКАЯ ТОРГОВАЯ СИСТЕМА» § § § В декабре 2008 года создано АО «Товарная Биржа «Евразийская торговая система» Основным преимуществом ЕТС является современное программно-техническое обеспечение (торговля в автоматическом режиме, низкие операционные риски, осуществление торгов в режиме реального времени) 30 марта 2009 года прошел запуск первых торгов на ЕТС Оборот биржи по состоянию на 1 октября 2009 года составил 5, 412 млрд. тенге • Это составляет порядка 50% среднегодового оборота всех действующих товарных бирж Казахстана Запущена секция сельскохозяйственной продукции: пшеница, рожь, ячмень, семена подсолнечника, мука и масло подсолнечное § Создан клиринговый центр ЕТС § 30 сентября т. г. запущена секция срочного рынка (фьючерсы и опционы) • В 1 -й день торгов на секции было заключено 6 фьючерсных контрактов на пшеницу 3 класса с различными сроками поставки (ноябрь, декабрь, январь) • Общий оборот срочного рынка ЕТС за 1 -й день торгов составляет 7 367 100 10 тенге

ИНВЕСТИЦИОННОЕ ЗОЛОТО § § § По инициативе Агентства 4 июля 2009 года внесены изменения в законодательство о валютном регулировании в части разрешения торговли золотом между резидентами РК Выработаны предложения о внесении дополнений в Налоговый кодекс по освобождению операций с золотом от НДС Выработаны предложения в проект нового Таможенного кодекса по созданию благоприятного таможенного режима для импорта золота Инициирована разработка государственных стандартов на мерные слитки золота Инициирована разработка и принятие специального закона о драгоценных металлах 11

ИСЛАМСКОЕ ФИНАНСИРОВАНИЕ § § § § 12 февраля 2009 года приняты поправки в законодательство по вопросам организации и деятельности исламских банков и исламского финансирования Приняты все необходимые НПА (АФН, НБ РК) Подписан меморандум о сотрудничестве с Исламским институтом научных исследований и подготовки (IRTI), входящего в группу ИБР Подписан меморандум о сотрудничестве с АО «FATTAH FINANCE» Принятие участия в открытии первого исламского банка в Казахстане «Аль. Хиляль» Принятие участия в создании ОЮЛ «Ассоциация развития исламских финансов» Инициирован вопрос о выпуске суверенных исламских ценных бумаг (сукук) Министерством финансов Республики Казахстан На постоянной основе проводятся семинары по исламскому финансированию для представителей СМИ, фондового рынка (профессиональные участники, 12 эмитенты и инвесторы)

РЕЙТИНГОВОЕ АГЕНТСТВО РФЦА § § § Определен стратегический партнер – Рейтинговое агентство Малайзии (RAM Holdings) Для обеспечения объективности и независимости присваиваемых рейтингов реализовано 25% акций рейтингового агентства участникам финансового рынка – по 5% АО «Seven Rivers Capital» , АО «Компас» , АО «Алматинский Финансовый Центр» и 10% АО «Kazcat» Сформирован Рейтинговый комитет В настоящее время присваиваются кредитный рейтинг и рейтинг корпоративного управления Составлен рэнкинг брокерско-дилерских компаний по информационной открытости 13

АКАДЕМИЯ РФЦА § Установлены партнерские отношения с ведущими образовательными институтами в области финансов: • Институт ценных бумаг и инвестиций (SII, Лондон) • Агентство по трансферту финансовых технологий (ATTF, Люксембург) • Академия народного хозяйства при правительстве РФ • Финансовая академия при правительстве РФ • Высшая коммерческая школа (HEC, Франция) § Планируется установление партнерства с ведущими бизнес школами Европы (CUBS, Cranfield School of Management, London Business School) для развития программ «двойного диплома» § Разработано более 50 программ и семинаров, включая мероприятия по повышению квалификации преподавателей ВУЗов. § Планируется открытие официального представительства Ассоциации присяжных сертифицированных бухгалтеров (ACCA) при Академии РФЦА. 14

ЭМИТЕНТЫ § § § Благодаря созданной инфраструктуре сохранилась диверсифицированная база эмитентов за счет привлечения компаний добывающего, перерабатывающего секторов, строительства, транспорта и связи, сельского хозяйства, легкой и пищевой промышленности На 30 сентября т. г. общее количество эмитентов на KASE составило 136 эмитентов Размещен дебютный выпуск международных облигаций Евразийского банка развития объемом в 15 млрд. тенге 15

ДОЛЯ ИНОСТРАННЫХ ИНВЕСТОРОВ В ОБЪЕМЕ ТОРГОВ В секторе купли-продажи негосударственных ценных бумаг доля инвесторов – нерезидентов за январь – сентябрь 2009 года по акциям составила 23, 2% (566, 9 млн. долл. США), по облигациям – 1, 4% (55, 9 млн. долл. США) 16

ПРОГРАММА ПОВЫШЕНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ КУЛЬТУРЫ И ФИНАНСОВОЙ ГРАМОТНОСТИ НАСЕЛЕНИЯ РК НА 2007 – 2011 ГОДЫ § В соответствии с поручением Президента Республики Казахстан в сентябре 2008 года администратором Программы определено Агентство § Агентством проведен анализ международного опыта, по результатам которого значительно расширены цели, задачи Программы и продлены сроки ее реализации до 2011 года (если ранее Программа была направлена на предоставление знаний в области использования инструментов исключительно РЦБ, то теперь Программа охватывает все сектора финансового рынка - банковский, страховой, пенсионный, фондовый) Цель Программы: § улучшение благосостояния населения путем повышения финансовой грамотности Задачи Программы: § создание общедоступной системы информирования граждан о возможностях использования различных финансовых инструментов и услуг § обучение населения основным навыкам управления личным бюджетом § обучение населения грамотному использованию существующих на рынке финансовых инструментов и услуг, умению оценки рисков при их использовании 17

ПРОГРАММА ПОВЫШЕНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ КУЛЬТУРЫ И ФИНАНСОВОЙ ГРАМОТНОСТИ НАСЕЛЕНИЯ РК НА 2007 – 2011 ГОДЫ § Во всех областных центрах, городах Астана, Алматы и Семей продолжают функционировать Информационно-образовательные центры для населения § Функционирует бесплатная горячая линия. Позвонив по номеру 8 -800 -0800177 каждый желающий может получить консультации по вопросам в сфере финансовых услуг § В ведущих ВУЗах республики продолжается проведение лекций о фондовом рынке для студентов выпускных курсов § § Создан информационно – обучающий веб-сайт fingramota. kz. Выпущена первая в Казахстане обучающая компьютерная игра, направленная на повышение финансовых знаний населения «Умная игра» . Изготовлена обучающая литература на следующие темы: «Как управлять семейным бюджетом» , «Жизнь в долг» , «Мой первый капитал» , «Защита потребителя» , «Беззаботная старость» , «Я - инвестор» § 18

ПРОГРАММА ПОВЫШЕНИЯ ИНВЕСТИЦИОННОЙ КУЛЬТУРЫ И ФИНАНСОВОЙ ГРАМОТНОСТИ НАСЕЛЕНИЯ РК НА 2007 – 2011 ГОДЫ § В эфире ТК Казахстан продолжается выход обучающей программы «Азбука Капитала» , направленной на обучение населения использованию различных финансовых инструментов § На региональных телевизионных каналах продолжается трансляция пятнадцатиминутных обучающих фильмов на государственном и русском языках § Ежедневно на телеканалах Хабар, Казахстан, Ел арна и ряде региональных каналах транслируются ролики на государственном и русском языках, пропагандирующие необходимость повышения инвестиционной культуры и финансовой грамотности § С мая текущего года еженедельно в прайм-тайм на ТК «Хабар» транслируется телевизионное обучающее ток-шоу «Ваш выход» § Издаются обучающие газеты «Fingramota. kz» и «Қаржылық сауаттылық» § Продолжает работу пресс-центр, обеспечивающий взаимодействие со СМИ и информационную поддержку Программы 19

СПАСИБО ЗА ВНИМАНИЕ! www. rfca. gov. kz 20