К э н доц Журова Л И

* К. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*Личные сбережения — часть доходов, не использованная на текущее потребление. *Инвестиции – вложение капитала с целью получения прибыли. *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

Правила инвестирования: ПРАВИЛО № 1. ИНВЕСТИРОВАНИЕ СВОБОДНЫХ ДЕНЕЖНЫХ СРЕДСТВ. ПРАВИЛО № 2. ТЩАТЕЛЬНОЕ ИЗУЧЕНИЕ СПОСОБА ИНВЕСТИРОВАНИЯ. ПРАВИЛО № 3. СОСТАВЛЕНИЕ ПЛАНА ИНВЕСТИРОВАНИЯ. ПРАВИЛО № 4. ДИВЕРСИФИКАЦИЯ ВЛОЖЕНИЙ. ПРАВИЛО № 5. КОНТРОЛЬ ИНВЕСТИЦИЙ *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

Направления инвестирования: v. БАНКОВСКИЙ ВКЛАД v. ПОКУПКА ДРАГОЦЕННЫХ МЕТАЛЛОВ v. ПОКУПКА ЦЕННЫХ БУМАГ v. ИНВЕСТИЦИИ В ПИФЫ v. ПРИОБРЕТЕНИЕ НЕДВИЖИМОСТИ v. ПОКУПКА ВАЛЮТЫ v. ПОКУПКА ПРЕДМЕТОВ ИСКУССТВА v. ИНВЕСТИЦИИ В ОБРАЗОВАНИЕ v. СОЗДАНИЕ И РАЗВИТИЕ БИЗНЕСА *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*Банковские депозиты Банковский депозит – денежные средства, помещаемые на хранение в банк на определенный срок от имени физического или юридического лица, которому за это начисляется определенный процент. *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

Динамика вкладов (депозитов) физических лиц, трлн. руб. 30. 00 25. 00 24. 20 23. 22 20. 00 18. 55 16. 96 14. 25 15. 00 11. 87 9. 82 10. 00 7. 49 5. 00 17 1/ /0 01 20 16 15 01 /0 1/ 20 14 01 /0 1/ 20 1/ /0 01 20 13 12 01 /0 1/ 20 20 1/ /0 01 01 /0 1/ 20 10 11 0. 00 Источник: ЦБ РФ *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*Структура вкладов (депозитов) физических лиц в рублях по срокам привлечения на 01. 2014 Сроки привлечения на 01. 2015 на 01. 2016 на 01. 2017 до востребования 20, 5% 19, 2% 19, 1% 19, 0% на срок до 30 дней 0, 3% 0, 2% 0, 3% на срок от 31 до 90 дней 2, 0% 3, 8% 1, 6% 2, 3% на срок от 91 до 180 дней 3, 3% 6, 3% 5, 6% 9, 7% на срок от 181 дня до 1 года 14, 7% 17, 7% 35, 2% 28, 9% на срок от 1 года до 3 лет 51, 3% 46, 4% 33, 9% 35, 7% 8, 0% 6, 3% 4, 1% на срок свыше 3 лет Источник: ЦБ РФ *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

* Сбербанк Россельхозбанк Банк «Возрождение» Вклад Сохраняй Онлайн Классический (ежемесячно) Классический Срок вклада до 1 года 180 дней 181 день от 1 000 руб. от 3 000 руб. от 10 000 5. 95% 7. 7% 7. 3% Сумма вклада Процентная ставка Вклад Пополняй Онлайн Срок вклада до 1 года 180 дней 181 день от 1 000 руб. от 3 000 руб. от 10 000 5. 45% 7. 4% 7. 15% Сумма вклада Процентная ставка Накопительный плюс Условия вклада капитализация без пополнения без частичного снятия % ежемесячно Условия вклада капитализация пополняемый без частичного снятия % ежемесячно *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*Сравнение процентных ставок по вкладам Банк Вклад Совкомбанк Максималь ный доход Россельхозбанк БИНБАНК Сбербанк Газпромбанк Сумма Ставка по вкладу до 8, 8% Срок вклада Условия вклада Без капитализации Проценты в конце периода Пополняемый Нет частичного снятия Классичеот 3 000 до 8, 35% от 31 дня до С капитализацией ский online руб. 1460 дней Проценты в конце периода Без возможности пополнения Нет частичного снятия Ежемесяч- от10 000 до 8, 2% От 91 дней С капитализацией ный доход руб. до 730 дней Проценты ежемесячно Пополняемый Нет частичного снятия Сберегате от10 000 до 8, 2% От 91 дней Без капитализации льный серруб. до 1095 дней Проценты в конце периода тификат Без возможности пополнения Нет частичного снятия Перспекти от до 8% от 91 дня до С капитализацией вный Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. 15 000 3 лет Проценты в конце периода * руб. Без возможности пополнения ОАНО ВО «Волжский университет им. Н. В. Татищева» Нет частичного снятия от 30 000 руб. от 31 дня до 1096 дней

* Рейтинг надежности банков по объему собственного капитала на 1. 01. 2017 г. Банки Объем капитала, млрд. руб. ПАО Сбербанк Газпромбанк (ПАО) АО Россельхозбанк АО «АЛЬФА-БАНК» ВТБ 24 (ПАО) 3143, 4 689, 6 395, 8 357, 3 295, 8 Норматив достаточности капитала, % 13, 71 13, 92 16, 35 14, 37 10, 38 Источник: ЦБ РФ *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

Плюсы банковского депозита: * доступный способ вложения денег * фиксированность дохода * контроль деятельности банков со стороны государства * страхование вкладов Минусы банковского депозита: * невысокая доходность * потеря существенной части дохода (в виде процентов по вкладу) в случае досрочного отзыва вклада *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*ПОКУПКА ДРАГОЦЕННЫХ МЕТАЛЛОВ купить слитки или монеты открыть металлический счет в банке Металлический счет – банковский депозитный счет, открываемый для учета движения металла в обезличенной форме, на котором отображается его вес, но без указания индивидуальных характеристик. *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

Учетные цены на драгоценные металлы на 11. 03. 2017 г. , руб. за 1 г. * Золото * Серебро - * Платина - 1 789, 65 * Палладий - 1 420, 30 - 2 278, 09 32, 63 Источник: ЦБ РФ *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

Источник: ЦБ РФ *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

Источник: ЦБ РФ *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

Источник: ЦБ РФ *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

Источник: ЦБ РФ *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*Срочный обезличенный металлический счет (ОМС) на срок 367 дней (Газпромбанк) Процентные ставки, % годовых Наименование драгметалла Минимальное количество драгметалла для открытия срочного ОМС При заключении договора срочного ОМС При досрочном расторжении договора срочного ОМС Золото 50 гр. 1, 0 0, 01 Платина 50 гр. 1, 0 0, 01 Палладий 200 гр. 1, 0 0, 01 Серебро 3 кг. 1, 0 0, 01 *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

Плюсы инвестирования в драгоценные металлы: *надежный способ сохранения средств *высокая ликвидность инвестиций *отсутствие НДС при совершении операций по ОМС Минусы инвестирования в драгоценные металлы: *медленные темпы прироста капитала *средства на металлических счетах не застрахованы *зависимость доходов инвесторов от ценовой политики банка *уплата налогов *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*ПОКУПКА ЦЕННЫХ БУМАГ Акция - эмиссионная ценная бумага, закрепляющая права ее владельца (акционера) на получение части прибыли акционерного общества в виде дивидендов, на участие в управлении акционерным обществом и на часть имущества, остающегося после его ликвидации. *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

* Облигация - эмиссионная ценная бумага, закрепляющая право ее владельца на получение от эмитента облигации в предусмотренный в ней срок ее номинальной стоимости и процентов *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

* «Голубые фишки» - компании, акции которых обладают наибольшей ликвидностью и востребованными на биржевых торгах: являются самыми ПАО «Газпром» ПАО «Сбербанк» Банк ВТБ (ПАО) ПАО «ЛУКОЙЛ» ПАО «Транснефть» ОАО «НОВАТЭК» ПАО «МТС» ПАО «Магнит» ПАО «Татнефть» ПАО «ГМК «Норильский никель» ПАО «АК «АЛРОСА» ПАО «Сургутнефтегаз» ПАО «Московская биржа» ПАО «НК «Роснефть» ПАО «Северсталь» *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*Дивиденды по обыкновенным акциям (руб. на 1 акцию) Компании за 2010 г. за 2011 г. за 2012 г. за 2013 г. за 2014 г. за 2015 г. Газпром 3, 85 8, 97 5, 99 7, 2 7, 89 Роснефть 2, 76 4, 08 8, 05 12, 85 8, 21 11, 75 Сбербанк 0, 92 2, 08 2, 57 3, 2 0, 45 1, 97 Дивиденд — часть прибыли акционерного общества, распределяемая между акционерами в соответствии с количеством и видом акций, находящихся в их владении *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*Дивидендная доходность — соотношение размера дивиденда к цене акции: Компании - лидеры по дивидендной доходности (по итогам 2016 г. ) № 1 2 3 4 5 Компания Акция ВТОРРЕСУРСЫ НЛМК Транс. Контейнер Северсталь Мордовская ЭСК обыкн. Дивидендная доходность, % 25. 51 % 11. 04 % 10. 38 % 9. 67 % 9. 63 % *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*Преимущества и недостатки инвестирования в ценные бумаги Преимущества Акции Облигации Недостатки - возможность получения значительного дохода при росте рыночной цены акций; -возможность получения доходов при выплате дивидендов; - право участия в управлении обществом -размер дохода гарантирован и заранее известен; - при ликвидации общества владельцы облигаций имеют преимущество перед владельцами акций - риск денежных потерь при снижении рыночной цены акций; - риск невыплаты дивидендов; - риск невозможности возврата средств; - риск банкротства общества - менее высокая доходность (по сравнению с акциями); - нет права участия в управлении обществом *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*ВЛОЖЕНИЕ В ПИФЫ Паевой инвестиционный фонд (ПИФ) - имущественный комплекс, без образования юридического лица, основанный на доверительном управлении имуществом фонда специализированной управляющей компанией с целью увеличения стоимости имущества фонда. Виды ПИФов: * ПИФы акций * ПИФы облигаций * Смешанные ПИФы * ПИФы денежного рынка * ПИФы фондов *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*Рейтинг ПИФов по доходности № Название фонда 1 2 3 4 5 Название управляющей компании Категория Пай на 31. 01. 2017 Пай на 28. 02. 2017 Прирост, % Сбербанк ПИФ Управление 814. 45 842. 61 3. 46 фондов Активами Сбербанк – Сбербанк ПИФ Телекоммуникации Управление 3 275. 86 3 385. 04 3. 33 акций и Технологии Активами Ингосстрах – ПИФ Мировая 812. 95 836. 01 2. 84 Инвестиции фондов фармацевтика и Биотехнологии БКС — Зарубежные Брокеркредит ПИФ 3 541. 86 3 619. 18 2. 18 Фонды сервис фондов Сбербанк – Сбербанк ПИФ Глобальный Управление 2 161. 12 2 203. 98 1. 98 акций Интернет Активами *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева» Сбербанк — Биотехнологии

* Преимущества и недостатки инвестирования в ПИФы: Преимущества: *контроль деятельности ПИФов со стороны государства *средства под управлением профессионалов *доступный способ вложения денег *высокая ликвидность *высокая прибыль *Недостатки: *высокий уровень рисков *возможное отсутствие доходности *уплата комиссии управляющей компании *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*ОЦЕНКА ДОХОДНОСТИ ИНВЕСТИЦИЙ В АКЦИИ где D – размер дивиденда за год, P – рыночная цена акции где P 1 – цена продажи акции, P 0 – цена покупки акции. *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

* Пример. Цена покупки акции Газпрома – 135, 28 руб. Цена продажи акции Газпрома – 153, 53 руб. Размер дивиденда на 1 акцию – 7, 89 руб. *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

Определение доходов при вложении денежных средств в банк 1. Схема начисления простых процентов 2. Схема начисления сложных процентов простой процент – проценты по вкладу начисляются в конце срока сложный процент – проценты начисляются на основную сумму вклада и на начисленные проценты где S – сумма начисленных процентов, PV – первоначальная сумма вклада, r – годовая процентная ставка, t – количество дней начисления процентов по вкладу, T – количество дней в календарном году (365 или 366). где S – сумма начисленных процентов; PVn – первоначальная сумма вклада, а также последующая сумма с учетом капитализации процентов, r – годовая процентная ставка, t – количество дней в периоде, по итогам которого банк производит капитализацию начисленных процентов, T – количество дней в календарном году (365 или 366). *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

* Пример. Вы планируете вложить 100 000 руб. в банк на срок 12 месяцев, под 8% годовых. У вас есть два варианта: 1) начисление процентов в конце срока; 2) ежемесячная капитализация процентов. Необходимо определить наиболее выгодный вариант. 1 вариант (начисление процентов в конце срока). Сумма начисленных процентов: S = 100 000 × 0, 08 × 365/365 = 8 000 руб. Сумма депозита Январь 100 000 Февраль 100 000 Март 100 000 Апрель 100 000 Май 100 000 Июнь 100 000 Июль 100 000 Август 100 000 Сентябрь 100 000 Октябрь 100 000 Ноябрь 100 000 Декабрь 100 000 Итоговая сумма 108 000 Месяц Проценты 8 8 8 Кол-во дней 31 28 31 30 31 Дней в году 365 365 365 Начисленные проценты 0 0 0 8000

2 вариант (ежемесячная капитализация процентов). Рассчитаем сумму начисленных процентов за 1 -й месяц: FV = 100 000 × 0, 08 × 31/365 = 679, 45 руб. Данную сумму прибавляем к первоначальному вкладу, получаем 100 679, 45 руб. Начисление процентов за последующие месяцы производится аналогично. Месяц Сумма депозита Проценты Кол-во дней Дней в году Начисленные проценты Январь 100 000, 00 8 31 365 679, 45 Февраль 100 679, 45 8 28 365 617, 87 Март 101 297, 32 8 31 365 688, 27 Апрель 101 985, 59 8 30 365 670, 59 Май 102 656, 18 8 31 365 697, 50 Июнь 103 353, 68 8 30 365 679, 59 Июль 104 033, 26 8 31 365 706, 86 Август 104 740, 12 8 31 365 711, 66 Сентябрь 105 451, 78 8 30 365 693, 38 Октябрь 106 145, 16 8 31 365 721, 21 Ноябрь 106 866, 36 8 30 365 702, 68 Декабрь 107 569, 05 8 31 365 730, 88 Итоговая сумма 108 299, 93

*Лучшие и худшие инвестиции 2016 года Сколько можно было заработать, вложив 100 тыс. руб. в разные объекты инвестирования Объект вложения средств Акции Депозит в рублях ПИФы Недвижимость Серебро Золото Депозит в долларах Наличные в долларах Депозит в евро Наличные в евро Доходность, % Результат, тыс. руб. 25, 84 9, 8 3, 88 -4, 93 -10, 5 -14, 73 -17, 6 -18, 78 -21, 36 125, 84 109, 8 103, 88 95, 1 95, 07 89, 5 85, 27 82, 4 81, 22 78, 64 Источник: РБК *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»

*СПАСИБО ЗА ВНИМАНИЕ! *Инвестирование личных сбережений / к. э. н. доц. Журова Л. И. , ст. преподаватель Шехтман А. Ю. ОАНО ВО «Волжский университет им. В. Н. Татищева»