Институциональная экономика Тема 2 1 Теория трансакционных издержек

Институциональная экономика Тема 2. 1 Теория трансакционных издержек n Кафедра экономической теории

План лекции 1. Определение понятия. Подход Коммонса, Уильямсона. n 2. Классификация ТАИ. n 3. Характеристика рыночных ТАИ, способы их экономии. n

Понятие трансакции: подход Джона Коммонса n Упрощенно: основная задача неоклассической теории – анализ распределения редких ресурсов между конкурирующими способами использования; в основе анализа теории - товар n Коммонс: экономистов интересуют результаты отношений индивидов при производстве и потреблении благ, т. е. – отношения между собой Базовая единица анализа деятельности должна связать экономические, правовые и этические аспекты их отношений n

Понятие трансакции: подход Джона Коммонса n n n «Исходная единица деятельности, связывающая право, экономику и этику, должна содержать в себе принципы конфликта, взаимной зависимости и порядка. Такой единицей является ТРАНСАКЦИЯ – исходный элемент институционального анализа» . Коммонс Трансакция – процесс передачи прав собственности от одних экономических агентов к другим и процесс защиты этих прав. 3 идеальных типа трансакций: - сделки - управления - рационирования

Трансакция сделки – свободное перераспределение прав собственности на редкие блага между равными с правовой точки зрения экономическими агентами n Покупка пианино n Посредством сделок – перераспределение благ Основа трансакции: редкость ресурсов Основа взаимоотношений: одинаковый правовой статус, различная переговорная сила Участвующие стороны: 4 (2 – альтернативных) n n Хорошая репутация обеспечивает высокую переговорную силу

Трансакция управления n Нанимаете на работу в фирму программиста n Создание богатства (характеризуют трудовые отношения) Основа трансакции: повышение эффективности деятельности путем перераспределения заданий между экономическими агентами Основа взаимоотношений: добровольное признание различий в правовом статусе Участвующие стороны: 2 n n n

Трансакция рационирования n Определение налоговых ставок, любые судебные решения n Распределение издержек и выгод от создания богатства Основа трансакции: вынужденное признание различий в правовом статусе На правах принуждения Участвующие стороны: 2 (один из них – коллективный) n n n

Подход О. Уильямсона n «Трансакция имеет место тогда, когда материальное благо или услуга пересекает границу смежных технологических процессов. Одна стадия деятельности прекращается и начинается другая» n Технологический подход В некоторых случаях осуществление трансакций должно поддерживаться специальными структурами – которые бы ее защищали Вид структуры – от параметров Параметры трансакции: частота, неопределенность, специфичность активов n n n

Параметры трансакции (Милгром. Робертс) n Специфичность активов n Частота (покупка дома; фабричный рабочий и начальник) и долговременность (атмосфера взаимопонимания, рутинные (вне связи с конкретным назначением, в значительной мере обесцениваются) процедуры) n Неопределенность и сложность (контракт на пшеницу, контракт на строительство электростанции; контракты определяют не столько конкретные действия сторон, сколько их права и обязанности, процедуры их осуществления) n n Трудность измерения результатов (адвокат…) Взаимосвязь с другими трансакциями (сборка компьютера…)

Трансакционные издержки (ТАИ): определение n Издержки, сопровождающие взаимоотношения экономических агентов n Трансакционные издержки – это издержки, возникающие при осуществлении трансакций. Они складываются из затрат ресурсов и затрат времени на совершение сделки, а также из потерь, возникающих вследствие того, что был заключен неполный или неэффективный контракт.

Трансакционные издержки (ТАИ): определение n n n Рональд Коуз - 1937 – «Природа фирмы» Функционирование рыночного механизма не свободно от издержек поиска партнеров, сбора информации, составления контракта… Стивен Чен (США): ТАИ …все издержки, которые не существуют в экономике Робинзона Крузо Кеннет Эрроу: трансакционные издержки это издержки эксплуатации экономических систем. Технологические, правовые, культурные факторы – влияние на уровень и структуру ТАИ

Прямые и альтернативные ТАИ n Прямые – непосредственные затраты экономического агента (предприятия, домохозяйства) на поиск информации, заключение контракта… (сопровождают трансакцию в процессе реализации) n Альтернативные - когда высокие таи обуславливают отказ экономического агента от реализации трансакции (отказались от карьеры овощевода, недополучили прибыль)

ТАИ: классификация Милгрома. Робертса ( «Экономика, организация, менеджмент)» : издержки координации, издержки мотивации n n n Издержки координации – это затраты, направленные на то, чтобы обеспечить временное и пространственное соответствие участников трансакции Возникают вследствие необходимости: определять цены и другие детали сделок, обеспечивать информированность потенциальных покупателей и продавцов, сводить покупателей и продавцов в целях совершения сделок Пример: проблема обмена финансовыми активами – организованные финансовые рынки – Л, Н-Й, Т биржи

ТАИ: классификация Милгрома. Робертса ( «Экономика, организация, менеджмент)» n Издержки мотивации на 2 группы: 1) n – затраты на обеспечение контроля, мониторинга, сбора информации о соблюдении партнерами взаимных обязательств в рамках контракта. связанные с неполнотой и асимметрией информации; 2) когда имеет место недостоверность обязательств

ТАИ: классификация Норта – Эггертсона (ex ante и ex post) n n n Издержки поиска информации Издержки ведения переговоров Издержки составления контракта Издержки мониторинга Издержки принуждения к исполнению контракта Издержки защиты от третьих лиц

Рыночные трансакционные издержки и способы их экономии n n n издержки поиска информации об альтернативах сделки (поиск информации о цене и партнере) - search costs ; издержки измерения количественных и качественных характеристик блага – measurement costs; издержки ведения переговоров и заключения контракта – bargaining costs; издержки контроля за соблюдением контракта со стороны партнера по сделке и предупреждения его оппортунистического поведения - contract enforcement costs; издержки защиты контракта от посягательств третьей стороны - costs of protection against third party encroachment.

Издержки поиска информации 4 основных сферы поиска: -приемлемая цена -информация о качестве товаров (услуг) -информация о «качестве» покупателей -информация о «качестве» продавцов n Для покупателей на рынке издержки поиска – из альтернативных издержек потерянного времени (с низким доходом – больше; доход определяет стратегию поиска) n

Издержки ведения переговоров n 3 категории: -издержки коммуникации (затраты на переводчика, непонимание – различия в бизнес-культуре) -стратегические издержки (дорогие приемы, обеды…) -издержки затягивания принятия решений (альтернативные)

Издержки ведения переговоров и заключения контракта Споры ведутся по поводу того, как поделить совместную выгоду от обмена (cooperative surplus) n Почему стороны на раскрывают свою частную информацию (reservation value)? n Раскрытие информации при переговорах – это социальная дилемма n

Переговоры по Гоббсу В А Раскрыть информацию Не раскрывать информацию Раскрыть Не информацию раскрывать информацию 5; 5 0; 10 10; 0 3; 3

Игра «Борьба полов» ( «The battle of sexes» ) жена муж концерт футбол концерт 2; 3 0; 0 футбол 1; 1 3; 2

Как снизить издержки ведения переговоров? Равновесие по Штакельбергу достигается, когда лидер играет лучшую стратегию, зная, что другой игрок выберет лучший ответ на его ход n Достоверность угрозы (credible threat) зависит от того, есть ли у стороны, ее высказывающей, альтернатива данному контракту. n

Издержки составления контрактов n n При составлении контракта стороны должны учитывать, что их позиция по тем или иным вопросам может быть использована для получения информации, которую стороны добровольно раскрыть не хотели бы Около 3% ВВП США уходит на юристов (10 -15 % от суммы контракта – затраты на юристов)

Издержки мониторинга n n На стадии реализации контракта Дает информацию о действиях партнеров (нужно ли требовать компенсации, штрафов), стимулирует добросовестное исполнение контрактных обязательств (Британский музей в Лондоне, фигурки древних египтян)

Издержки контроля за соблюдением контракта и предупреждения оппортунистического поведения n n Уильямсон: Оппортунистическое поведение - это поведение индивида, который стремится получить одностороннюю выгоду за счет партнера, уклоняясь от соблюдения условий контракта Издержки оппортунистического поведения складываются из потерь от оппортунистического поведения и затрат на его предотвращение

Игра «доверие» в отсутствие контракта В А сотрудничать присвоить выигрыш инвестировать 0, 5; 0, 5 -1; 1 не инвестировать 0; 0

«Естественное состояние» человечества» ( «state of nature» ) Во-первых, уязвимость владения и, во-вторых, отсутствие гарантий соблюдения договорных обязательств n Как создать надежные обязательства в этих условиях? n

Частные механизмы защиты контракта «Заложник» (hostage) n Материальное обеспечение обязательств (collateral) n Cамовыполняющееся соглашение (self-enforcing agreement) n Эмоциональный союз (emotional union) или объединение интересов сторон n

Заложник «Заложник» – это нечто, представляющее ценность для В и переданное им А, который вернет «заложника» , как только В выполнит свое обязательство n Заложник типа «безобразная принцесса» n Может ли «заложник» обеспечить полную защиту контракта? n

Материальное обеспечение В может предоставить А какое-то имущество в обеспечение своих обязательств перед А n Ценность этого имущества должна быть равна ценности обещанного исполнения n Будет ли защита контракта полной? n

Самовыполняющееся соглашение или «связывание рук» Самовыполняющееся соглашение – это соглашение, в котором при нарушении одной из сторон условий соглашения единственным выходом для другой стороны является его расторжение n Что выполняет в этом соглашении роль «заложника» и в чем отличие от «заложника» первого типа? n

Объединение интересов сторон стремится побороть оппортунизм, устраняя независимое положение сторон, объединение интересов уничтожает то «естественное состояние» , в котором находились стороны n опасности этого способа защиты контракта в краткосрочной перспективе n

Защита контракта с помощью механизма репутации Двусторонний механизм репутации (bilateral reputation) n Многосторонний механизм репутации (multilateral reputation) n

Сравнение двустороннего и многостороннего механизма репутации Многосторонний механизм обеспечивает более надежную защиту контракта по сравнению с механизмом двусторонним. n Позволяет нанимать агента, даже если отношения не будут повторяться. n Зарплата здесь более низкая, чем при двустороннем механизме, n Занятость более надежная. n

Недостатки механизма многосторонней репутации n n n Иногда бывает трудно решить, действительно ли одна из сторон вела себя недобросовестно. Проблема распространения информации Санкции в данном случае должны осуществляться всеми членами данного сообщества, иначе механизм репутации не будет действовать. Проблема безбилетника. Организации, поддерживающей механизм репутации. Внутренняя дисциплина в Ганзейской лиге

Издержки принуждения к исполнению контракта Издержки партнеров к исполнению обязательств n n От вида контрактных отношений Репутационный механизм и контрактный механизм

Классификация ТАИ (третья): учебник Кузьминова n n n Милгром-Робертс: согласно природе институциональных механизмов, связанных с издержками Норт-Эггерссон: по мере возникновения ТАИ в процессе реализации задач хозяйствующего субъекта Классификация на основе факторов, обуславливающих возникновение издержек (измерения, информационные (сбор информации, поиск) защиты прав собственности, агентские (защита от оппортунизма))

Издержки измерения n n Стандартная экономическая теория: две характеристиками блага – количество блага и его цена. Неоинституциональная теория: издержки измерения качественных характеристик блага оказывают влияние на выбор типа контракта, заключаемого сторонами, на организацию рынков и на экономические институты.

Трансакционных издержек измерения качества различных категорий товаров или услуг n n n Блага, оцениваемые в ходе поиска (search goods) – поисковые товары Блага, оцениваемые опытным путем - экспериментальные товары (experience goods) Нельсон Доверительные товары (credence goods) Дарби и Карни

Доверительные товары Основная особенность доверительных товаров заключается в том, что покупатели не знают, какого качества товар или услуга им нужна. n Продавец-эксперт лучше, чем сам покупатель осведомлен о том, какого типа товар или услуга нужна покупателю. n

Примеры проблем с доверительными товарами n n n Серьезные проблемы вследствие высоких издержек измерения качества товара или услуги возникают на рынках диагностики и лечения. Швейцария: в среднем вероятность того, что он подвергнется одному из семи основных хирургических вмешательств, у обычного человека на одну треть выше, чем у врача или члена его семьи Исследование, проведенное министерством транспорта в Америке, показало, что более половины ремонтов автомобилей не были необходимыми

Чрезмерное производство информации n n n Производство информации не той стороной, которая может сделать это наиболее эффективно Дублирование производства информации (обе стороны занимаются сбором информации) Преждевременное производство информации, то есть ее производство до того момента, как она станет необходимой для принятия решения о размещении ресурсов.

Виды деловой практики и экономия ТИ Гарантии (warranties) n Контракты с долевым участием (share contracts) n Продажи под торговой маркой (brand name) n Метод «сокрытия информации » или «кот в мешке» (suppression of information or pig in a poke) n