III ежегодный Сибирский форум малого и среднего бизнеса

III ежегодный «Сибирский форум малого и среднего бизнеса» Как инвестировать в кризис и не бояться падения рынка, используя банковские, российские и глобальные инвестиционные инструменты 28 марта 2013 г. Новосибирск

Что такое инвестирование? Инвестирование – это передача другим нынешней покупательной способности денег, с обоснованным ожиданием получить их более высокую покупательную способность в будущем. Инвестирование - это отказ от потребления сейчас, чтобы иметь возможность потребить больше потом. Уоррен Баффет 2

Что такое кризис? 3

О чём должен помнить инвестор? (и не только в кризис) q Риски: – Страновой – Валютный – Рыночный – Кредитный q Ликвидность q Издержки q Удобство управления инвестициями q Гарантии (защищённость) 4

Что нужно сделать перед тем как начать инвестировать? 1. 2. 3. 4. 5. 6. Навести порядок в своих личных финансах Разобраться с кредитами Создать финансовый резерв Рассчитать свой инвестиционный ресурс Зафиксировать своё отношение к рискам Определить свою инвестиционную стратегию 5

Пример инструмента для финансового резерва Вклад «Без Границ» Валюта вклада: Ставка: Срок вклада: Проценты: Пополнение: Расходование: Пролонгация: Досрочное расторжение: Рубль 9, 75% 181 день ежемесячно, с капитализацией да да, по ставке вклада 6

Управление ликвидностью фирмы с помощью депозита в российском банке (рейтинг BBB по национальной шкале) Депозит «Безотзывный» (для юр. лиц) Валюта депозита: Ставка: Срок вклада: Проценты: Рубль $, € до 12% до 6, 5% от 61 дня до 730 дней в конце срока Пополнение, расходование, пролонгация, досрочное расторжение – не предусмотрено 7

Стратегия инвестирования • Пассивное инвестирование • Глобальный, диверсифицированный портфель • Горизонт инвестирования: долгосрочный • Рыночный риск: умеренный • Управление портфелем: ребалансирование при отклонении от заданных параметров 8

Пример инвестиционного портфеля (Не является рекомендацией, подходит не всем, рекомендуется делать самостоятельный анализ или прибегнуть к помощи специалистов) Валютное распределение: • 30% Рубль • 50% Доллар США • 20% Золото Рыночный риск: умеренный • 30% Консервативные активы • 40% Умеренные активы • 30% Агрессивные активы 9

Пример инвестиционного портфеля Консервативные активы: • Банковский вклад в российском банке (рейтинг не ниже «А» по национальной шкале), такой же вексель или депозитный сертификат • Инвестиционный фонд облигаций инвестиционного рейтинга: – Invesco Bond Fund (mutual fund) 10

Invesco Bond Fund • Инвестирует только в облигации международного рейтинга не ниже ВВВ, преимущественно государственные облигации (Япония, США, Австралия, Норвегия, Новая Зеландия, Италия, Польша и пр. ) • Среднегодовая доходность 5% годовых 11

Пример инвестиционного портфеля Умеренные активы: • Банковский вклад в российском банке (рейтинг не ниже «ВВВ» по национальной шкале), такой же вексель или депозитный сертификат • Инвестиционный фонд облигаций, глобальных или российских: – Templeton Global Bond Fund (mutual fund) – ТКБ БНП Париба Фонд Облигаций (ПИФ) • Инвестиционный фонд глобальных акций умеренного риска: – Fidelity America Fund (mutual fund) – SPDR S&P 500 Trust (ETF) • Вложения в золото: – ОМС на золото – SPDR Gold Trust (ETF) – Pictet CH Precious Metals Fund - Physical Gold (mutual fund) 12

Вклад в российском банке (рейтинг BBB по национальной шкале) Вклад «Доходный» , Валюта вклада: Ставка: Срок вклада: Проценты: Пополнение: Расходование: Пролонгация: Досрочное расторжение: Рубль Доллар, Евро до 11, 5% до 5, 5% от 91 дня до 731 дня в конце срока нет да да, ставка повышается по мере приближения срока окончания вклада 13

Templeton Global Bond Fund • Инвестирует в облигации международного рейтинга не ниже В, преимущественно государственные облигации (Швеция, Южная Корея, Польша, Венгрия и пр. ) • Среднегодовая доходность 9% годовых 14

Пример инвестиционного портфеля Агрессивные активы: • Инвестиционные фонды глобальных акций высокого риска • Отраслевые инвестиционные фонды • Инвестиционные фонды недвижимости • Инвестиционный фонд российских акций: – ТКБ БНП Париба Индекс ММВБ (ПИФ) – Baring Russia Fund (mutual fund) • Инвестиционный фонд акций стран БРИК: – Value Partners High-Dividend Stocks (mutual fund) – JPMorgan India (mutual fund) • Инвестиционный фонд акций стран АСЕАН: – First State Asian Growth Fund (mutual fund) – Aberdeen Asian Smaller Companies Fund (mutual fund) 15

Value Partners High-Dividend Stocks • Инвестирует преимущественно в акции компаний азиатского региона, в основном Китай, Гон-Конг и Тайвань, преимущественно в дивидендные акции, а также долговые инструменты. Не копирует индексы, управляется активно • Среднегодовая доходность 19% годовых 16

Что поможет снизить риски при инвестировании? 1. 2. 3. 4. 5. Диверсификация рисков Глобальное распределение активов, подбор активов с отрицательной корреляцией Использование метода усреднения стоимости Настройте портфель на пассивное управление Длинный горизонт инвестирования Время! Сделайте время своим союзником, пусть оно работает на Вас. Начните раньше – результат будет лучше! 17

Инвестирование – с чего начать? 1. Найдите себе союзника. 2. Ознакомьтесь с разделом «С чего начать» на сайте www. lichfin. ru. 3. Наведите порядок в личных финансах. 4. Определите свои финансовые цели и свою инвестиционную стратегию. 5. И действуйте! 18

Владимир Мельников Независимый финансовый советник, «Проект Личные Финансы» tel: e-mail: skype: web: +7 (495) 504 85 45 melnikov@aifa-russia. com pfs. melnikov www. lichfin. ru 19