II этап реформы банковской системы начинается с 1991

II этап реформы банковской системы начинается с 1991 г. и длится по настоящее время, но включает подэтапы. 1991 г. - август 1995 г. характеризуется банковским бумом и перекачиванием всех национальных ресурсов в банковский сектор.

Банк России Кредитные организации (КО) Банки-резиденты Небанковские КО Банки-нерезиденты Филиалы и представительства иностранных банков Союзы и ассоциации КО, группы и холдинги

Председатель Банка России (утверждает Госдума по представлению президента РФ на 4 года) Совет директоров (12 членов) Банка России Заместители Председателя БР Департаменты (29) Территориальные учреждения Главные управления (ГУ) - 60 Отделения Национальные банки (НБ) – 19 РКЦ, ГРКЦ, ВЦ, МЦИ

• Высшим органом Банка России является Совет директоров. Это коллегиальный орган, определяющий основные направления деятельности и осуществляющий руководство и управление Банком России. В состав Совета директоров входят: Председатель Банка России и 12 членов. Срок полномочий членов Совета директоров составляет 4 года. Кандидатуру Председателя ЦБ РФ утверждает Государственная Дума по представлению президента РФ. • При Банке России действует Национальный банковский совет, состоящий из представителей Государственной Думы, Президента РФ, Правительства РФ, министров финансов и экономики и экспертов – всего 15 человек. • Банк России представляет собой единую централизованную систему с вертикальной структурой управления. Кроме Совета директоров в состав Банка России входят 29 департаментов и различные территориальные учреждения. Последние представлены 69 ю главными управлениями (ГУ), 19 -ю национальными банками (НБ), множеством отделений и разнообразными расчетно-кассовыми центрами (РКЦ), головными расчетнокассовыми центрами (ГРКЦ), Вычислительным Центром (ВЦ) и Межрегиональным Центром Информатизации (МЦИ).

Иерархия целей и таргетирование • Цель денежно-кредитной политики (monetary policy target) - фиксированный количественный показатель, к достижению которого должна стремиться денежнокредитная политика путем выбора значений инструментов политики или инструментальных переменных.

Номинальный якорь денежнокредитной политики (nominal anchor) • Публично объявленная номинальная переменная, играющая роль цели политики центрального банка в среднесрочной перспективе, за которую он несет ответственность. • Функции номинального якоря: стабилизация инфляционных ожиданий, дисциплина денежнокредитной политики • Промежуточная цель (intermediate target)

Таргетирование (targeting) ТАРГЕТИРОВАНИЕ - установление целевых ориентиров денежной системы, регулирование прироста денежной массы, которых придерживаются в своей политике центральные банки. • Преследование цели денежно-кредитной политики • Составляющие таргетирования: – публичное объявление цели, – применение инструментария денежно-кредитной политики – ответственность за результаты • Таргетирование валютного курса, инфляции, денежного агрегата

Политика Банка России • облегченное таргетирование инфляции (оценка МВФ), • таргетирование реального курса рубля (достижение целевого соотношения цен на внутреннем и внешнем рынке) • официальная промежуточная цель - чистые международные резервы

Операционная цель Банка России • среднесрочная перспектива: реальный эффективный курс рубля • краткосрочный период: рублевая стоимость бивалютной корзины (0, 45 евро и 0, 55 доллара США)

Иерархия целей Банка России: официальная версия Цели политики защита и обеспечение устойчивости рубл прирост чистых международных резервов рублевая стоимость бивалютной корзины

Иерархия целей Банка России: недалекое будущее Цели политики защита и обеспечение устойчивости рубля отсутствует (рыночная ставка процента) процентная ставка «overnight»

• ОВЕРНАЙТ - это как правило однодневный кредит, договор РЕПО и т. д. В бакновской деятельности широко распространено использование термина в качестве обозначения однодневных кредитов, как правило межбанковских. В операциях с активами также используются договоры РЕПО ОВЕРНАЙТ, то есть договоры РЕПО, заключенные на 1 день.

достижение финансовой стабильности обеспечение устойчивости платежного баланса страны снижен ие темпов инфляц ии укрепление курса национальн ой валюты создание условий для стимулирования экономического роста

Деятельность центрального банка • • Операции рефинансирования Банка России Обязательные банковские резервы Депозитные операции Валютные интервенции Правила vs дискреционная политика Независимость центрального банка Транспарентность и ответственность центрального банка

Банковский надзор Прямой (превентивный) Лицензирование банковской деятельности Защитное регулирование Текущий надзор Разумный банковский надзор

• Лицензирование банковской деятельности: – выдача лицензий; – отзыв лицензий. • Текущий надзор: – надзор за соблюдением требований к выполнению обязательных норм; – контроль отдельных банковских операций; – жесткая система отчетности и аудита; – анализ и оценка финансового состояния коммерческих организаций; – принятие мер воздействия. • Защитное регулирование, в свою очередь, характеризуется следующими составляющими: – относительная свобода лицензирования; – рекомендательно-совещательный характер отношений ЦБ и остальных банков; – возможность для кредитных организаций самостоятельно устанавливать процентные ставки; – отсутствие финансовой поддержки со стороны государства и ЦБ; – создание системы саморегулирующихся организаций.

Правовые основы деятельности банков

Правовые основы деятельности банков Двухуровневая структура Универсальный характер деятельности Юридическое лицо Лицензия ЦБ РФ Банковские операции Извлечение прибыли

Правовые основы деятельности банков Только для кредитных организаций банковского типа: Привлечение денежных средств Размещение привлеченных средств Открытие и ведение банковских счетов

Правовые основы деятельности банков Для остальных кредитных организаций: Осуществление расчетов Инкассация денежных средств Купля-продажа валюты Размещение драгоценных металлов Выдача банковских гарантий Переводы денежных средств

Правовые основы деятельности банков

Порядок учреждения кредитных организаций • Создание • Реорганизация слияние присоединение выделение разделение преобразование

Порядок учреждения кредитных организаций 1. Заявление 2. Учредительный договор 3. Устав 4. Протокол собрания учредителей 5. Свидетельство об уплате госпошлины 6. Копии свидетельств о госрегистрации 7. Декларации о доходах 8. Анкеты кандидатов

Порядок учреждения кредитных организаций Обычная Ограниченная Валютная Генеральная

• Ограниченная лицензия выдается вновь создаваемым кредитным организациям; ограничение распространяется на привлечение средств физических лиц на два года. • Валютная лицензия дает право на проведение валютных операций. • Генеральная лицензия дается при наличии всех остальных лицензий и позволяет открывать корреспондентские счета в кредитных организациях за рубежом.