ГРУППА КОМПАНИЙ ЦЕНТР НЕДВИЖИМОСТИ Основные тенденции рынка недвижимости

ГРУППА КОМПАНИЙ ЦЕНТР НЕДВИЖИМОСТИ Основные тенденции рынка недвижимости г. Алматы, 2009 г. XXII КОНГРЕСС ПО НЕДВИЖИМОСТИ ИЮНЬ 2009 1

ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОКАЗАТЕЛИ 2

Экономическое развитие РК ВВП, млрд долл. США Индекс физического объема ВВП 2004 2005 2006 2007 2008 Ср. прир ост 2002 -07 43, 2 57, 1 81, 0 102, 8 132, 2 109, 6 109, 7 110, 6 108, 9 103, 1 3 мес. 09 v 3 мес. 08 94, 9 Алматы 109, 6 Объем продукции (работ, услуг), млрд. долл. США 1, 4 1, 8 2, 3 3, 0 3, 2 25% 87, 1 Розничный товарооборот, млрд. долл. США 3, 6 4, 1 5, 4 6, 2 8, 4 20% 92, 2 Инвестиции в основной капитал, млрд. долл. США 1, 6 2, 3 3, 0 3, 9 28% 103, 1 Инвестиции в жилищное строительство, млрд. долл. США 0, 15 0, 36 0, 65 1, 19 1, 08 81% - Ввод в действие жилых домов, тыс. кв. м 311 507 830 907 1 010 27% 69, 7 Численность населения, тыс. чел 1 210 1 248 1 287 1 324 1 365 2, 5% Ср. месячная номинальная зарплата, долл. США 291, 2 352, 1 473, 0 632, 0 743, 6 23% 0, 90 (670) Индекс реальной заработной платы 120, 5 112, 9 108, 8 113, 3 102, 3 112, 5 Индекс цен производителей промышленной продукции 104, 9 105, 4 107, 8 118, 5 107, 6 107, 5 Индекс потребительских цен 108, 7 103, 7 109, 6 112, 0 121, 7 110, 7 111, 3 102, 4 3

Экономическое развитите Инфляция начала опережать ВВП в 2006 г. Прогноз на 2009 год ВВП – 3 -4% Инфляция - +7 -9% 4

Товарооборот млн. долл. США Розничный товарооборот (без услуг), всего 2004 2005 2006 2007 2008 3 мес. 2009 3 411, 1 4 102, 6 5 382, 5 6 219, 4 8 376, 2 1 867, 8 торгующих предприятий и организаций 34% 42% 50% 53% 63% 58% вещевых и пр. рынков 66% 58% 50% 47% 37% 42% Услуги предприятий общественного питания 47, 7 85, 8 133, 4 189, 3 246, 1 72, 7 Услуги по техобслуживанию и ремонту автомобилей, мотоциклов 11, 9 14, 5 22, 6 23, 5 28, 9 10, 7 Услуги по ремонту предметов личного пользования 3, 8 4, 7 9, 6 7, 8 13, 0 3, 3 3 842, 5 5 312, 2 9 651, 2 8 797, 4 15 052, 2 4 885, 1 Розничный товарооборот (без услуг), всего 116, 3 115, 7 101, 4 99, 2 100, 6 Услуги предприятий общественного питания 170, 9 100, 1 139, 6 114, 6 87, 7 94, 7 Услуги по техобслуживанию и ремонту автомобилей, мотоциклов 114, 6 119, 9 140, 7 78, 5 52, 7 90, 4 Услуги по ремонту предметов личного пользования 148, 4 119, 8 197, 8 62, 0 70, 8 91, 9 91, 5 167, 6 170, 0 90, 4 89, 6 105, 1 Оптовый товарооборот, всего • В 2007 году - прирост розничного товарооборота резко сокращается; оптовый товарооборот в реальном выражении снижается • Тенденция продолжается в 2008 году и 3 мес. 2009 5

Внешний долг и кредитование населения млрд. долл. США 2004 2005 2006 2007 2008 ВСЕГО 32, 71 43, 43 74, 01 96, 91 107, 81 82% Долг частного сектора 29, 58 41, 25 70, 89 94, 82 105, 65 98% в том числе Банки 7, 68 33, 32 45, 95 39, 22 14, 97 Долговые обязательства перед прямыми инвесторами 15, 32 37% 17, 18 22, 23 27, 63 34, 58 Всего депозитов 31, 12 44, 86 физических лиц 37% 27% 37% Выдано кредитов всего 37, 56 58, 07 61, 82 0, 61 физическим лицам 31% 31% Выдано кредитов (за годовой период) 7, 98 4, 18 4, 81 физическим лицам 20% 19% 10% в том числе, ипотечное кредитование граждан 2, 36 3, 34 0, 71 в 1, 66 В 3, 34 Валовой внешний долг составляет 82% от ВВП. Долг частного сектора – 98%, банков – 39 млрд. дол. США, 37% Объем кредитования сократился в 2008 г. по сравнению с 2006 1, 7 раза Объем ипотечного кредитования в 2008 г. по сравнению с 2006 в 3, 3 раза 6

Антикризисные меры правительства Средства Национального фонда млрд. дол. США 10, 0 1 Стабилизация финансового сектора 4, 0 2 Проблемы строительного сектора и рынка недвижимости 3, 0 (реструктуризация ипотечных кредитов) 3 Развитие 3, 0 поддержка малого и срднего бизнеса 1, 0 развитие агропромышленного комплекса 1, 0 реализация инфраструктурных проектов 1, 0 4 Средства Республиканского бюджета капитализация фонда стрессовых активов 1, 0 меры Национального Банка 2, 9 В Алматы 12 тыс. нереализованных квартир; заявлено было 30 тыс. Кредитование в 2008 г. (35 млн. дол. США) не привело к активизации Организован Фонд арендного жилья 7

ЖИЛАЯ НЕДВИЖИМОСТЬ 8

Вторичный рынок РОСТ СПАД СТАГНАЦИЯ спад Рост до апреля 2007 подъем спад стагнация Максимальная цена 3 700 $/кв. м (май. 07) Стагнация май – сентябрь 2007 Текущая цена Спад Общее снижение цены -57% (с мая 07 по май 09) октябрь 2007 – по н. в. 1 600 $/кв. м (май. 09) 9

Рынок аренды Кривая арендной ставки - средневзвешенная по количеству предложений 1 -, 2 -, 3 -, 4 -комнатных квартир Максимальная ставка 1500 $/месяц (сентябрь 2007) Текущая ставка 650 $/месяц (май 2009) Общее снижение -57% (с сентября 07 по май 09) Колебание ставки сезонное повышение (конец лета-начало осени) в связи с началом учебного года Количество предложений возрастает (за счет инвестиционных квартир перешедших с рынка продажи) 10

Изменение индексов стоимости продажи и аренды 1) Рынок продажи начал снижаться на полгода раньше рынка аренды 2) Спрос на аренду более подвержен влиянию сезонности, чем продажи 3) Общее изменение цены продажи и арендных ставок соизмеримо (примерно одинаково) 11

Аренда – рентабельность вложений дек. 05 Цена, $/кв. м дек. 06 дек. 07 дек. 08 май. 09 1 470 2 640 2 900 1 980 1 570 102 690 184 730 202 760 130 500 95 000 Арендная ставка, $/месяц 758 1 093 1 303 920 670 Арендная ставка, $/кв. м/месяц 12, 2 17, 8 21, 4 16, 5 12, 6 Ипотечные выплаты, $/месяц 797 1 434 1 574 1 013 738 10, 0% 8, 1% 8, 9% 10, 0% 9, 6% Стоимость квартиры в среднем, $ Годовая рентабельность, % Годовая рентабельность (отношение дохода к затратам) за пять лет мало изменилась – на уровне 10% годовых 12

Арендный доход и ипотечные выплаты Середина 2007 г. Ипотечные выплаты почти в два раза выше арендного дохода 2009 г. Ипотечные выплаты превышают арендный доход на 10 -15% 13

Аренда – рентабельность вложений Несмотря на рост арендных ставок, рентабельность сдачи в аренду непрерывно снижалась до середины 2007 г. , т. к. рост цены опережал рост арендных ставок С средины 2007 г. Уровень рентабельности повышается, несмотря на снижение арендных ставок, т. к. снижение цен продажи было более значительным 14

Тенденции • • • Экономический кризис Снижение покупательской способности Снижение инвестиционной привлекательности Рыночные факторы, влияние рынков друг на друга Высокая себестоимость строительства Отсутствие альтернативных инструментов для инвестирования • Инертность рынка • Зависимость от ожиданий Дальнейшее снижение меньшими темпами, стагнация 15

КОММЕРЧЕСКАЯ НЕДВИЖИМОСТЬ 16

ОФИСЫ 17

Ввод в эксплуатацию офисных площадей 18

Объем рынка 19

Аренда офисов Арендные ставки в новых бизнес центрах Premium класса доходят до 80 -100 $/кв. м в месяц С начала снижения (4 Q 2007) аренда в офисах изменилась: в классе В на -45% в классе А на -31% 20

Продажа офисов Продажа площадей в бизнес центрах мало распространена Максимум средней цены пришелся на 1 кв. 2007 года – 5 800 долл. США за в. м К 1 кв. 2009 года цена снизилась на 55% 21

ТОРГОВАЯ НЕДВИЖИМОСТЬ 22

Объем рынка Количест во Общая площадь, иыс. кв. м GLA Крупные объекты торговли старого формата 20 53, 4 Современные ТЦ 16 290, 0 10 -11 307, 6 Современные ТРК Всего 46 заметных торговых домов и торговоразвлекательных центров различных форматов и размеров 186, 0 Суммарная площадь крупных объектов торговой недвижимости составляет около 600 тыс. кв. м 23

Арендные ставки торговых площадей, дол. США за кв. м. в месяц Средние ставки в крупных ТРЦ не снижается 24

Планируемый ввод площадей В ближайшие 2 -3 года планируется ввести в эксплуатацию еще порядка 550 тыс. кв. м торговых площадей, 350 тыс. кв. м из которых GLA 25

ЗЕМЕЛЬНЫЕ УЧАСТКИ 26

Участки в городе Распределение участков по назначению Ежемесячно на земельном рынке г. Алматы выставляется порядка 1 тыс. участков различного назначения Распределение участков по ценовым диапазонам 27

Участки в городе Динамика цен на участки с назначение под ИЖС, $/сотка Средние цены на участки по назначению (май. 09): ИЖС $ 20 -25 тыс. МЖС $ 50 -60 тыс. Коммерция $ 70 -80 тыс. Дачные уч. $ 8 -10 тыс. К/х $ 1 -2 тыс. Снижение цен на участки за 1, 5 года - 50 -60% Рекордная цена – $ 400 тыс. за сотку (в 2006 г. ) в центре города под строительство многофункционального комплекса 28

Участки в пригороде Распределение участков по назначению На земельном рынке пригорода г. Алматы ежемесячно выставляется порядка 1, 5 тыс. участков различного назначения Распределение участков по ценовым диапазонам 29

Участки в пригороде Динамика цен на участки с назначение под ИЖС, $/сотка Средние цены на участки по назначению (май. 09): ИЖС $ 2, 5 -3 тыс. МЖС $ 25 -30 тыс. Коммерция $ 45 -50 тыс. Дачные уч. $ 1, 5 -2 тыс. К/х $ 0, 2 -0, 5 тыс. Снижение цен на участки за 1, 5 года - 60 -70% 30

Спасибо за внимание 31