Государственные лизинговые компании От Монопродуктовой к Универсальной компании

Государственные лизинговые компании: От Монопродуктовой к Универсальной компании Генеральный директор ЗАО «Сбербанк Лизинг» Дмитрий Зотов Сентябрь 2010

Содержание Рынок лизинга РФ. Прогноз развития 2010 -2011 2 ТОП-10 лизинговых компаний по итогам 1 п/г 2010 3 Целевой ориентир для рынка лизинга РФ – Рынок лизинга Европы 4 Характеристика ТОП-5 государственных компаний 5 Государственные компании: SWOT анализ 2010 7 Направление развития: универсальная лизинговая компания 8 ЗАО «Сбербанк Лизинг» реализация стратегии в 1 п/г 2010 9 Контактная информация 11 1

Рынок лизинга РФ: Прогноз развития 2010 -2011. Эффект «низкой базы» Динамика рынка лизинга (млрд. руб. ) и доли лизинга в инвестициях в основный капитал (%) Сжатие рынка лизинга в 2009 году в 3 раза от докризисного создает эффект «низкой базы» В 2010 г. восстановление доли лизинга в инвестициях* до уровня 2008 (8, 2%), рост в 2011 до 10, 2%, целевая доля лизинга в инвестициях в основной капитал для РФ к 2014 году 15 -17% Объем нового бизнеса в 1 п/г 2010 года - 255 млрд. рублей (для сравнения – в 1 п/г 2009 – 90 млрд. руб. ) 640 Прирост объема нового бизнеса к концу года до 640 млрд. руб. за счет: • Увеличения объемов продаж государственными лизинговыми компаниями (Сбербанк Лизинг, ВТБ Лизинг, ВЭБ Лизинг, Ильюшин Финанс Ко – около 50% рынка) • Роста объемов продаж независимых розничных лизинговых компаний (Каркаде, Европлан) и постепенного возобновления продаж компаниями при независимых банках (в т. ч. за счет финансирования в Рос. БР) Наибольший прирост объема сегментов розничного автолизинга и оборудования, падение которых в 2009 г. было максимальным Прирост рынка лизинга ж/д подвижного состава по сравнению с 2009 г. за счет роста стоимости вагонов и максимально высокого спроса * За основу взят прогноз инвестиций МЭР РФ 2

ТОП-10 лизинговых компаний по итогам 1 п/г 2010* ТОП-10 по объему нового бизнеса в 1 п/г 2010, млрд. руб. ТОП-10 по объему лизингового портфеля в 1 п/г 2010, млрд. руб. 6 из 10 компаний в ТОП-10 по объему нового бизнеса являются государственными или прогосударственными (компании при государственных банках и государственных монополиях) 6 государственных компаний составляют 48% объема нового бизнеса в 1 п/г 2010 года Не ожидается быстрое восстановление деятельности до прежних объемов в 2010 – 1 п/г 2011 года у компаний при независимых банках (ЛК УРАЛСИБ, Авангард Лизинг) * Прогноз 3

Целевой ориентир для рынка лизинга РФ: Рынок лизинга Европы Характеристика рынка лизинга Европы Рынок Лизинга Европы vs. РФ 8, 2% Новый бизнес (млрд. EUR. ) 3, 9% 2, 4% 270 345 Падение рынка лизинга в 2009 году на 39% Высокая концентрация : на 7 компаний, приходится 47% нового бизнеса на рынке лизинга Европы в 2009 году 79% компаний на рынке лизинга Европы в 2009 году являются компаниями при крупных банках или финансовых группах Каналы продаж 5, 6% 330 300 3, 5% 209 Наиболее развит банковский канал продаж 91% продаж через вендоров приходится на ТОП-20 компаний Банковские продажи: 34% Вендоры – 28% 2, 4% Доля рынка лизинга РФ в Европейском рынке Собственные продажи – 25% Прочие – 13% Структура нового бизнеса Доля лизинга недвижимости порядка 13%, в некоторых странах Европы достигает 30% (Италия) В структуре лизинга автотранспорта и оборудования наиболее высокая доля лизинга легкового и коммерческого автотранспорта (порядка 50% объема) Развит оперативный лизинг и система дополнительных сервисов. В 2008 году порядка 980 тыс. единиц автотранспорта было передано в оперативный лизинг Выводы для рынка лизинга РФ Рынок лизинг РФ по итогам 2009 года составляет 3, 5% европейского рынка. Рынок лизинга РФ не развит Залог лидирующих позиций – работа в партнерстве с крупным банком (финансирование, дистрибуция) и развитие вендорских каналов продаж В перспективе: рост доли лизинга недвижимости, транспортных средств в структуре нового бизнеса, внедрение оперативного 4 лизинга и системы дополнительных сервисов, в т. ч. флит-менеджмента * Данные ассоциации европейских ЛК Leaseurope, рейтингового агентства Эксперт РА

ТОП-5 государственных компаний Общая характеристика Компания Сегменты конкуренции Оборудование Региональная сеть 5 отделений в мск, 2 в спб+11 Крупный отделений в бизнес регионах РФ ж/д, оборудование ВТБ Лизинг ж/д, авиа, оборудование, нефте-газовое ЦКС 27 Крупный и Средний бизнес Источники финансирования Принятие решения Международный лизинг ВЭБ, ОСК, Рос. БР, сторонние банки, в т. ч. иностранные КК Банка Да Сбербанк России ОАО КК Банка Да Собственные средства, ВТБ, 7 в регионах РФ Крупный, Собств. полномочия бонды, облигации, + 3 дочерние средний, малый лимит на 1 сделку - фондирование иностранных компании в СНГ бизнес нет до 1 млрд. руб. банков, ЭСА Оборудование нефте-газовое, энергетическое Авиа (финансовый лизинг, операционный) 0 Крупный бизнес Газпромбанк 0 Государство (собственный капитал) Крупный бизнес ВЭБ, ВТБ, Сбербанк, Нац. резервный банк Да КК Банка Нет КК Банков Нет Для государственных компаний характерны: Преимущественная специализация на одном сегменте (железнодорожный подвижной состав, авиатехника, крупное оборудование) Низкая диверсификация портфеля как по предметам лизинга, так и по числу заемщиков (специализация на крупных сделках) Участие в государственных проектах 5

ТОП-5 государственных компаний Текущая стратегия развития Компания Портфель 1 п/г 2010 0. 15 НБ, млрд. руб. , доля рынка 60 10. 2% 13. 6% 40 0. 1 67, 7 20 32. 2 0. 05 30. 5 0 60 0 15. 0% 12. 5% 10. 0% 40 20 0 60 50 40 30 20 60 10 50 0 40 10. 0% 1. 3% 78, 5 31. 6 5. 0% 28. 1 9. 6 5. 1% 36. 5 0. 0% 17. 0% 10. 6% 9. 3% 162, 4 29. 2 7. 0% 12. 0% 23. 8 2. 0% 10. 0% 30 20 60 10 50 0 40 30 20 10 0 ü С начала 2010 года реализует агрессивную стратегию развития: региональная экспансия (в планах открытие 170 филиалов), ориентация на малый и средний бизнес, работа со всеми сегментами и видами имущества. ü Компания осуществляет заимствования в сторонних банках (в т. ч. в Европе) , в июле осуществлен первый выпуск облигаций. ü Большой опыт реализации сделок по лизингу ж/д подвижного состава, крупного оборудования ü С середины 2009 года агрессивная стратегия развития: региональная экспансия, работа со всеми сегментами и всеми видами имущества ü В 2010 году открытие дочерних компаний в Украине, Беларуси, Казахстане ü В 2010 году внедрена технология международного лизинга ü Развитые компетенции в международном авиализинге и лизинге ж/д состава ü Возможность заимствований в сторонних банках и на открытом рынке, регулярный выпуск облигаций ü Региональная экспансия на территории РФ в период кризиса приостановлена, планируется упразднение дочерней компании в Армении, розничный лизинг продается через подразделения банка ВТБ-24 8. 0% 38. 1 5. 3% 5. 5% 33, 4 17. 4 3. 4% 24. 3 2008 По данным Эксперт РА 12. 0% Стратегия развития 4. 2% 6. 0% 12. 0% 10. 0% 4. 0% 8. 0% 6. 0% 4. 0% 29, 8 2. 0% 0. 0% н/д 0 4. 5% 13. 2 10. 1 2009 1 п/г 2010 Объем нового бизнеса Доля рынка ü Выступает в качестве посредника государства в поддержке отечественного самолетостроения и не является рыночной. ü Является кэптивной компанией при ОАО «Газпром» , специализируется на лизинге оборудования для газодобычи, а также спец техники и оборудования для строительства 6 газопроводов.

Государственные компании: SWOT анализ 2010 Сильные стороны С 1. Репутация надежного финансового партнера С 2. Возможность дешевого фондирования за счет ресурсной базы материнского банка/государственных программ С 3. Доступ к клиентской базе и сбытовой сети материнского банка Угрозы У 1. Восстановление до докризисного уровня деятельности независимыми монопродуктовыми компаниями при независимых банках У 2. Выход на рынок РФ международных операторов У 3. Отсутствие решения проблемы возмещения НДС со стороны государства С 4. Высокие квалификации в традиционном сегменте работы (ж/д, авиа, крупное оборудование) С 5. Высокое качество лизингового портфеля С 6. Доступ к государственным заказам и проектам С 7. Высокий кредитный рейтинг, позволяющий осуществлять заимствования на международном рынке Слабые стороны Сл 1. Слабо развиты собственные каналы продаж (регион. сеть в стадии развития или отсутствует) Сл 2. Неразвитые отношения вендорами Сл 3. Слабоузнаваемый бренд в сегменте малого и среднего бизнеса Сл 3. Отсутствие рекламной и маркетинговой поддержки при опережающем росте продаж Сл 4. Более длинные по сравнению с рыночной практикой сроки принятия решения о сделке Сл 5. Рост операционных рисков с ростом масштабов компании Возможности В 1. Формирование профессиональной команды и развитие региональных продаж в условиях более медленного восстановления деятельности региональных операторов лизингового рынка В 2 Заинтересованность вендоров в сотрудничестве, возможность партнерства с международными производителями В 3. Возможность приобретения лизинговых портфелей / отдельных сделок / компаний В 4. Высокий износ парка и недостаточные инвестиции в обновление основных фондов (авиа, суда, ж/д) В 5. Восстановление крупных инвестиционных программ, замороженных в период кризиса В 6. Возможность участия в гос. проектах поддержки экономики 7

Направление развития государственных компаний: Универсальная лизинговая компания – лидер рынка лизинга РФ и Европы Данная стратегия реализуется ЗАО «Сбербанк Лизинг» Захват доли рынка за счет усиления в сегменте крупного корпоративного лизинга Диверсификация и повышение маржинальности портфеля за счет выхода в сегмент малого и среднего бизнеса на региональных рынках Краткосрочная перспектива 2010 -11 2009 2010 -2011 üМонопродуктовая нерыночная компания ü Универсальная рыночная лизинговая компания, лидер рынка РФ ü Стратегическое партнерство с лидером европейского рынка лизинга üПреимущественная работа с одним видом имущества (ж/д) ü Высокая доля портфеля на одного заемщика ü Диверсификация портфеля ü Работа в сегментах малого и среднего бизнеса ü Развитие стандартизованного продуктового предложения ü Работа со всеми сегментами и видами имущества ü Внедрение операционного лизинга ü Флит-менеджмент üКредиты материнского банка üФинансирование в других российских банках ü Выход на рынки международного финансирования ü Выпуск облигационных займов ü Диверсифицированные источники финансирования ü Финансирование от стратегического партнера Каналы продаж üОбслуживание клиентской базы материнского банка ü Участие с гос. программах ü Развитие компетенций собственных клиентских менеджеров ü Развитие вендорских и электронных каналов продаж ü Развитие программ с государством ü Использование всех каналов продаж ü Создание совместных предприятий с вендорами и производителями Региональная сеть üСлабо развитая региональная сеть либо ее отсутствие ü Филиалы и представительства в наиболее инвестиционнопривлекательных регионах РФ ü Выход на рынок стран СНГ ü Региональная сеть европейского/мирового масштаба Этапы Профиль компании Продуктовый ряд Источник финансирова ния 2012 -2014 8

Сбербанк Лизинг реализация стратегии в 1 п/г 2010: Бизнес на территории РФ и зарубежом Компания федерального масштаба Ирландия ТОП-2 по объему нового бизнеса и объему портфеля на рынке лизинга РФ 27 действующих филиалов, 34 филиала к 2011 году Рост доли региональных продаж по итогам 1 п/г 2010 с 0, 1% до 19, 4% Дочерняя компания в Украине, открытие к до конца 2010 года дочерних компаний в Казахстане и Беларуси Дочерние компании в Ирландии, на Кипре Калининград Минск Показатели деятельности, млрд. руб. Санкт-Петербург Тверь Смоленск Брянск Москва Ярославль Белгород Киев Нижний Тула Рязань Новгород Краснодар Новый бизнес 28. 3 Екатеринбург Тюмень Челябинск Кипр 31. 6 Пермь Самара Саратов Волгоград 78. 5 Чебоксары Казань Воронеж Ростов-на-Дону 67. 3 Лизинговый портфель Новосибирск Оренбург Алматы Объем полученных платежей Барнаул Иркутск - действующие филиалы/дочерние компании Доля рынка 2009 18. 57 13. 2 10% 12, 5% 1 п/г 2010 9

Сбербанк Лизинг реализация стратегии в 1 п/г 2010: Диверсификация нового бизнеса и портфеля Отраслевая структура нового бизнеса Отраслевая структура лизингового портфеля Диверсификация портфеля: Уменьшение доли ж/д подвижного состава в структуре нового бизнеса и портфеля (с 59, 6% до 42, 3% в новом бизнесе, 75, 9% до 65, 6% в портфеле) Развитие компетенций в сегменте энергетики и недвижимости (20, 0 и 6, 5% в структуре нового бизнеса) Рост доли автотранспорта связан с модификацией продуктовой линейки розничного лизинга и развитием региональной сети 10

Контактная информация Наименование организации ЗАО «Сбербанк Лизинг» Адрес Москва, Воробьевское шоссе, д. 6 Генеральный директор Зотов Дмитрий Анатольевич Старший вице-президент, директор департамента по работе с крупными корпоративными клиентами Сергеева Елена Михайловна Телефон (495) 617 -02 -41 Факс (495) 617 -10 -26 E-mail info@sberleasing. ru Интернет-сайт www. sberleasing. ru 11

БЛАГОДАРЮ ЗА ВНИМАНИЕ! 12