Государственное регулирование рынка ценных бумаг Республики Казахстан 1 1
Субъекты рынка ценных бумаг Ø Индивидуальные инвесторы, осуществляющие инвестиции в эмиссионные ценные бумаги и иные финансовые инструменты самостоятельно или с использованием услуг профессиональных участников рынка ценных бумаг, обладающих лицензиями на осуществление брокерской и дилерской деятельности или деятельности по управлению инвестиционным портфелем; ØИнституциональные инвесторы, осуществляющие инвестиции с использованием услуг профессиональных участников рынка ценных бумаг, обладающих лицензиями на осуществление деятельности по управлению инвестиционным портфелем или пенсионными активами, за исключением случаев, установленных законами Республики Казахстан; ØЭмитенты, осуществляющие выпуск эмиссионных ценных бумаг; ØПрофессиональные участники рынка ценных бумаг (брокеры и (или) дилеры, регистраторы, кастодианы, организации, осуществляющие управление инвестиционным портфелем или пенсионными активами, организатор торгов ценными бумагами, центральный депозитарий, трансфер-агенты); Ø Саморегулируемые организации (общественные объединения, созданные профессиональными участниками рынка ценных бумаг). 8
Объекты рынка ценных бумаг üнегосударственные эмиссионные ценные бумаги организаций резидентов Республики Казахстан, выпуск которых зарегистрирован в порядке, установленном законодательством Республики Казахстан; üнегосударственные эмиссионные ценные бумаги организаций-нерезидентов Республики Казахстан, выпуск которых зарегистрирован уполномоченным органом или допущенные к обращению на организованном рынке ценных бумаг Республики Казахстан; üнегосударственные эмиссионные ценные бумаги организаций резидентов Республики Казахстан, выпуск которых зарегистрирован в соответствии с законодательством иностранного государства и допущенные к обращению на организованном рынке ценных бумаг Республики Казахстан; üэмиссионные ценные бумаги международных финансовых организаций, выпуск которых зарегистрирован уполномоченным органом или допущенные к обращению на организованном рынке ценных бумаг Республики Казахстан; üгосударственные эмиссионные ценные бумаги; üиностранные государственные эмиссионные ценные бумаги; üпроизводные ценные бумаги и иные финансовые инструменты. 8
Текущее состояние рынка ценных бумаг Республики Казахстан (1) Данные о выпусках ценных бумаг 01. 09 01. 04. 09 01. 07. 09 01. 10 01. 04. 10 01. 07. 10 01. 11 Количество акционерных обществ, с действующими выпусками акций 2 240 2 098 2 231 2 206 2 191 2 177 2 169 2 170 Количество действующих выпусков облигаций 347 392 383 387 395 399 386 387 388 Объем действующих выпусков облигаций 2 129, 2 4 204, 2 4 097, 2 4 935, 1 5 216, 3 5 289, 5 5 488, 8 5 860, 8 6 196, 3 Капитализация KASE по негосударственным ценным бумагам 14000 12000 10000 8000 6000 Капитализация KASE по акциям 4000 Капитализация KASE по облигациям 2000 10 7/ 20 10 01 /0 8/ 20 10 01 /0 9/ 2 01 010 /1 0/ 20 10 01 /1 1/ 2 01 010 /1 2/ 20 10 01 /0 1/ 20 11 01 /0 20 10 6/ /0 20 5/ 01 20 10 /0 01 4/ /0 01 3/ 20 10 10 20 01 /0 2/ 10 /0 20 01 1/ 09 /0 20 01 2/ /1 01 01 /1 1/ 20 09 09 20 09 0/ /1 20 9/ 01 /0 01 01 /0 8/ 20 09 09 20 09 7/ /0 20 01 6/ 09 /0 20 01 5/ /0 01 01 /0 4/ 20 09 0 4 4
Текущее состояние рынка ценных бумаг Республики Казахстан (2) Объем сделок на KASE (млн. тенге) За 2007 год Первичные размещения: За 2008 год За 2009 год За 2010 год 283 510 3 064 426 113 85 519 Акции 255 432 200 419 144 20 769 Долговые ценные бумаги 28 078 2 864 6 969 64 750 1 266 217 777 245 597 030 465 041 Акции 816 631 415 907 217 419 259 187 Долговые ценные бумаги 449 586 360 374 379 086 205 644 964 525 41 Ценные бумаги инвестиционных фондов Вторичное обращение: Ценные бумаги инвестиционных фондов Ценные бумаги международных финансовых организаций Нелистинговые ценные бумаги 169 1 674 1 692 505 597 5 179 646 5 089 396 2 840 457 239 163 Акции 3 277 370 2 752 575 1 010 750 145 654 Долговые ценные бумаги 1 902 276 2 331 784 1 826 755 93 509 Ценные бумаги инвестиционных фондов 1 105 194 Нелистинговые ценные бумаги 3 932 2 758 5 871 397 3 864 105 Сделки "репо": Итого: 6 731 047 790 320 5 5
Краткая характеристика деятельности профессиональных участников РЦБ Наименование профессиональных участников РЦБ 01. 06 01. 07 01. 08 01. 09 01. 10 01. 11 Брокеры и (или) дилеры (услуги по заключению сделок с финансовыми инструментами, услуги андеррайтера, маркет-мейкера, финансового консультанта) 62 69 106 104 83 76 Регистраторы (ведение системы реестров держателей ценных бумаг) 18 17 17 15 12 10 Кастодианы (учет и хранение активов клиентов) 11 9 10 11 11 10 ООИУПА (инвестиционное управление пенсионными активами) 10 13 11 13 14 15 Управляющие инвестиционным портфелем 28 37 61 66 49 39 Саморегулируемые организации (объединение профессиональных участников) 2 2 2 Трансфер-агенты (услуги по приему и передаче документов (информации) между своими клиентами) 0 2 3 4 3 3 Центральный депозитарий (ведение единой системы лицевых счетов, депозитарная деятельность, отдельные виды банковских операций) 1 1 1 Фондовая биржа (организация торговли с ценными бумагами и другими финансовыми инструментами) 1 1 1 6 6 4
Органы государственной власти, осуществляющие регулирование рынка ценных бумаг Ø Агентство Республики Казахстан по регулированию и надзору финансового рынка и финансовых организаций (АФН) - государственное регулирование и надзор финансового рынка и финансовых организаций; ØАгентство РК по регулированию деятельно регионального финансового центра города Алматы (АРД РФЦА) - развитие регионального финансового центра города Алматы; ØНациональный Банк Республики Казахстан (НБРК) и Министерство финансов Республики Казахстан (МФ РК) - выпуск и регулирование обращения государственных ценных бумаг Республики Казахстан; ØАгентство по защите конкуренции (АЗК) - руководство в области защиты конкуренции и ограничения монополистической деятельности на соответствующих товарных рынках и защиты прав потребителей; ØКомитет по финансовому мониторингу при МФ РК - мониторинг собственности, осуществление финансового мониторинга в целях противодействия легализации (отмыванию) доходов, полученных незаконным путем, и финансированию терроризма; ØМинистерство экономического развития и торговли РК (МЭРТ) - выработка предложений по формированию государственной политики в сфере инвестиций и государственно-частного партнерства. 8
Иерархия нормативных правовых актов Конституция РК Гражданский кодекс РК Законодательные акты регламентирующие деятельность на рынке ценных бумаг Нормативно-правовые акты регламентирующие деятельность на рынке ценных бумаг Правила Центрального Депозитария Правила организатора торгов Внутренние документы профессиональных участников РЦБ 7
Основные законодательные акты Республики Казахстан, регулирующие порядок осуществления деятельности на рынке ценных бумаг: ØЗакон Республики Казахстан «О государственном регулировании и надзоре финансового рынка и финансовых организаций» от 04 июля 2003 года; ØЗакон Республики Казахстан «О рынке ценных бумаг» от 02 июля 2003 года; ØЗакон Республики Казахстан «Об акционерных обществах» от 13 мая 2003 года; ØЗакон Республики Казахстан «Об инвестиционных фондах» от 07 июля 2004 года; ØЗакон Республики Казахстан «О пенсионном обеспечении в Республике Казахстан» от 20 июня 1997 года; ØЗакон Республики Казахстан «О банках и банковской деятельности в Республике Казахстан» от 31 августа 1995 года; ØЗакон Республики Казахстан «О страховой деятельности» от 18 декабря 2000 года; ØЗакон Республики Казахстан «О противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных незаконным путем, и финансированию терроризма» от 28 августа 2009 года; ØЗакон Республики Казахстан «О региональном финансовом центре города Алматы» от 05 июня 2006 года; Øдругие законодательные акты Республики Казахстан. 8
Основные механизмы регулирования деятельности профессиональных участников рынка ценных бумаг § лицензирование профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг (кроме деятельности Центрального депозитария); §установление пруденциальных нормативов и иных критериев (нормативов) финансовой устойчивости (кроме деятельности Центрального депозитария); §согласование руководящих работников лицензиатов; §определение правил осуществления профессиональных видов деятельности на рынке ценных бумаг; § установление требований к системе управления рисками; § признание сделок заключенными в целях манипулирования на рынке ценных бумаг; § установление требований к программно-техническому обеспечению, используемому в процессе осуществления профессиональной деятельности на рынке ценных бумаг; § применение ограниченных мер воздействия (письменное предписание, письмо-обязательство, письменное соглашение) и санкций (административные штрафы, приостановление, лишение лицензии, отзыв согласия у руководящих работников лицензиата); §применение мер раннего реагирования в отношении банков, страховых организаций, накопительных пенсионных фондов и управляющих пенсионными активами, в случае выявления факторов ухудшения их финансового положения и увеличения рисков, связанных с деятельностью на финансовом рынке; §рассмотрение финансовой и иной регуляторной отчетности; 11 §проведение инспекторских проверок
Основные механизмы регулирования деятельности эмитентов ценных бумаг § государственная регистрация выпуска эмиссионных ценных бумаг; §присвоение НИН негосударственным эмиссионным ценным бумагам; §рассмотрение отчетов о результатах размещения эмиссионных ценных бумаг; § установление требований к порядку раскрытия информации о деятельности эмитентов ценных бумаг; §установление требований к эмитентам и выпущенным ими ценным бумагам, допущенным к обращению на фондовой бирже; §принятие решений о приостановлении размещения или обращения эмиссионных ценных бумаг в случаях, установленных статьями 25 и 29 Закона РК «О рынке ценных бумаг» ; §признание государственной регистрации выпуска эмиссионных ценных бумаг недействительной, аннулирование выпуска эмиссионных ценных бумаг в случаях, установленных статьями 27, 30 -1 Закона РК «О рынке ценных бумаг» ; §рассмотрение отчета об итогах погашения негосударственных облигаций; §проведение проверок деятельности эмитентов 11
Основания для применения мер административного воздействия (1) ст. 190 – незаконное использование инсайдерской информации; ст. 191 – нарушение срока представления документов для регистрации изменений и дополнений в проспект выпуска объявленных акций; ст. 193 – представление недостоверных сведений уполномоченному органу на рынке ценных бумаг; ст. 194 – нарушение прав держателей ценных бумаг; ст. 194 -1 – нарушение порядка выкупа акций; ст. 195 – нарушение порядка совершения сделок с ценными бумагами; ст. 195 -1 – совершение сделок в целях манипулирования ценами на ценные бумаги; ст. 196 – нарушение порядка регистрации сделок с ценными бумагами, учета и подтверждения прав по ним; ст. 196 -1 – нарушение эмитентом условий и порядка выпуска и (или) размещения эмиссионных ценных бумаг; ст. 197 – нарушение срока представления отчета об итогах размещения и (или) погашения ценных бумаг; ст. 197 -1 – нарушение профессиональным участником рынка ценных бумаг и организатором торгов с ценными бумагами требований, установленных законодательством к их деятельности; 11
Основания для применения мер административного воздействия (2) ст. 198 – нарушение профессиональным участником рынка ценных бумаг срока представления отчетов; ст. 199 – опубликование эмитентом неполной или недостоверной информации о своей деятельности; ст. 200 – нарушение обязанности по раскрытию информации на рынке ценных бумаг; ст. 201 – нарушение законодательства о рынке ценных бумаг накопительными пенсионными фондами и организациями, осуществляющими инвестиционное управление пенсионными активами; ст. 201 -1 – нарушение требований законодательного акта Республики Казахстан об инвестиционных фондах; ст. 202 – нарушение прав на информацию о ценных бумагах; ст. 88 – нарушения законодательства Республики Казахстан о пенсионном обеспечении; 11
Основные требования к порядку заключения сделок брокерами и (или) дилерами 1. Заключение сделки за счет активов клиентов только на основании клиентского заказа (лимитный, рыночный, буферный). 2. В случае возникновение конфликта интересов при совершении сделки – приоритет интересов клиента перед интересами брокера. 3. Уведомление клиента о том, что в отношении сделки, предполагаемой к совершению в соответствии с его клиентским заказом, имеются особые условия или ограничения. 4. Запрет на совершение «коротких продаж» (сделки без обеспечения). 5. Идентификация и проверка полномочий лиц, передающих клиентские заказы от имени клиентов. 6. Проверка возможности совершения сделки в соответствии с клиентским заказом на предмет соответствия требованиям действующего законодательства РК и необходимость подготовки мотивированного отказа от исполнения клиентского заказа в случае несоответствия сделки требованиям действующего законодательства Республики Казахстан. 11
Ограничение манипулирования на рынке ценных бумаг 1. Мониторинг и анализ сделок с финансовыми инструментами, заключенных в торговой системе фондовой биржи, осуществляет специально созданное структурное подразделение фондовой биржи. 2. Мониторингу и анализу на предмет выявления сделок с ценными бумагами, совершенных в целях манипулирования, подлежат сделки, соответствующие любому из следующих условий: üсделки купли-продажи ценных бумаг совершены в течение пяти рабочих дней, исполнение которых не привело к существенному изменению количества таких ценных бумаг, находящихся у сторон этих сделок (существенным изменением количества ценных бумаг признается отличие на десять процентов и более от первоначального количества ценных бумаг, находящихся у сторон сделок); üсделка либо несколько сделок совершены на основании встречных приказов на продажу и приобретение ценных бумаг одного выпуска, отдаваемых клиентом двум или более брокерам; üсделка совершена по предварительно оговоренной цене, существенно отличающейся от цен на данные ценные бумаги, которые сложились на рынке ценных бумаг до заключения такой сделки; üсделка совершена с использованием инсайдерской информации; üсделка направлена на установление и (или) поддержание цен на ценные бумаги выше или ниже тех, которые установились в результате объективного соотношения спроса и (или) предложения или на создание видимости торговли ценной бумагой. 3. Признание сделки, заключенной на организованном рынке ценных бумаг как совершенной в целях манипулирования на рынке ценных бумаг, осуществляется АФН по итогам рассмотрения экспертного заключения совета директоров фондовой биржи. 4. Для подготовки экспертного заключения по вопросам признания сделок, заключенных на организованном рынке ценных бумаг как совершенных в целях манипулирования, фондовая биржа создает комитет совета директоров. ü Комитет совета директоров фондовой биржи по вопросу признания сделок с ценными бумагами, совершенными в целях манипулирования, (далее - экспертный комитет) состоит из членов совета директоров фондовой биржи, представителей уполномоченного органа, работников фондовой биржи и иных экспертов, обладающих необходимыми профессиональными знаниями для работы в комитете. 11
Основные требования к порядку совершения сделок за счет пенсионных активов (1) 1. Коллегиальное принятие инвестиционного решения (инвестиционный комитет НПФООИУПА). Запрет оказывать влияние на лиц, ответственных за принятие инвестиционных решений за счет пенсионных активов НПФ, со стороны акционеров, руководящих работников и иных органов НПФ. 2. Принятие инвестиционного решения на основании анализа рисков и возможных последствий. 3. Установление требования о том, что все сделки за счет пенсионных активов должны совершаться на организованном рынке ценных бумаг, за исключением случаев, установленных НПА. 4. Ограничение на совершение сделок с аффилиированными лицами, за исключением сделок, совершенных на организованном рынке методом открытых торгов. 5. Контроль за целевым размещением пенсионных активов со стороны кастодиана. 6. Установление лимитов инвестирования пенсионных активов (в ценные бумаги, выпущенные одним эмитентом, группой аффилиированных между собой эмитентов, об объема выпуска, от общего количества голосующих акций и т. п. ). 11
Основные требования к порядку совершения сделок за счет пенсионных активов (2) Организация деятельности инвестиционного комитета НПФООИУПА: ü в составе инвестиционного комитета должно быть не менее трех человек; ü не менее половины членов инвестиционного комитета должны являться руководящими работниками НПФ/ООИУПА, в состав обязательно должен входить руководитель службы управления рисками НПФ/ООИУПА; ü избрание работников в состав инвестиционного комитета осуществляется исполнительным органом НПФ/ООИУПА; ü решения инвестиционного комитета принимаются большинством голосов работников, участвующих в его заседании, и оформляются в письменном виде (инвестиционное решение); ü на заседание инвестиционного комитета представляется рекомендация и заключение риск – менеджера; ü по итогам проведения заседания инвестиционного комитета составляется протокол с обязательным указанием мнения членов инвестиционного комитета с обоснованием, в том числе в случае их несогласия с принятым решением и наличие мнения (выраженного принятии решения), отличного от принятого инвестиционного решения. 11
Основные требования к порядку регистрации сделок с ценными бумагами (1) Ø Статья 155 Гражданского Кодекса РК: сделки, подлежащие в соответствии с законодательными актами государственной или иной регистрации, считаются совершенными после их регистрации, если иное не предусмотрено законодательными актами. Отказ в регистрации должен быть оформлен в письменном виде и возможен лишь со ссылкой на нарушение требований законодательства. Ø Статья 36 Закона РК «О рынке ценных бумаг» : сделки с эмиссионными ценными бумагами подлежат регистрации. Сделка с эмиссионными ценными бумагами, за исключением эмиссионных ценных бумаг, переданных в номинальное держание, заключенная на неорганизованном рынке, сторонами которой являются физические и (или) юридические лица, не являющиеся номинальными держателями, регистрируется в системе реестров держателей ценных бумаг. Сделка с эмиссионными ценными бумагами, переданными в номинальное держание, заключенная на организованном или неорганизованном рынке, регистрируется в системе номинального держания (системе учета центрального депозитария). Сделка с эмиссионными ценными бумагами, в результате заключения которой эмиссионные ценные бумаги переводятся в номинальное держание (из номинального держания), регистрируется в системе реестров держателей ценных бумаг. 11
Основные требования к порядку регистрации сделок с ценными бумагами (2) НПА АФН, принятые в целях установления порядка регистрации сделок с ценными бумагами: üПравила регистрации профессиональными участниками рынка ценных бумаг, оказывающими услуги номинального держания, сделок с ценными бумагами, оформления и выдачи ими выписки с лицевого счета держателя ценных бумаг и раскрытия информации номинальным держателем, утвержденные постановлением Правления АФН от 25 февраля 2006 года N 61; üПравила ведения системы реестров держателей ценных бумаг, утвержденные постановлением Правления АФН от 25 февраля 2006 года N 62; üПравила осуществления деятельности центрального депозитария, утвержденные постановлением Правления АФН от 29 декабря 2008 года N 238 11
Основное изменение в процессе регистрации сделки с ценными бумагами на неорганизованном рынке Порядок регистрации сделок с ценными бумагами, действовавший до 01. 2010 г. Порядок регистрации сделок с ценными бумагами, действующий с 01. 2010 г. 1) проверка полномочий лица, отдавшего приказ, и соответствия формы приказа установленным требованиям; 2) регистрация полученного приказа; 2) регистрация приказа; 3) проверка возможности совершения действий, указанных в приказе; 4) осуществление действий, указанных в приказе, при отсутствии оснований для отказа в его исполнении и выдача отчета об исполнении приказа; 4) осуществление действий, указанных в приказе, при отсутствии оснований для отказа в его исполнении; 5) направление распоряжения центральному 5) при наличии оснований для отказа в исполнении депозитарию об отражении сделки с ценными приказа выдачу документа, содержащего основания бумагами в единой системе лицевых счетов; отказа. 6) направление отчета клиенту об исполнении его приказа после получения подтверждения центрального депозитария об отражении сделки в единой системе лицевых счетов.
Основное изменение в процессе регистрации сделки с ценными бумагами на неорганизованном рынке Регистратор отражает сделку в единой системе лицевых счетов Центрального депозитария Центральный депозитарий дает подтверждение об отражении сделки в единой системе лицевых счетов Сделка регистрируется Центральный депозитарий База данных
Система реестродержателей АО «Центральный депозитарий ценных бумаг» Функции: · ведение реестра держателей; · подтверждение прав на ценные бумаги; · регистрация сделок. Лицевой счет регистратора Единая система лицевых счетов Субсчет держателя Субсчет эмитента Субсчет 2 -го уровня для объявленных акций Лицевой счет регистратора Субсчет 2 -ого уровня для выкупленных акций Лицевой счет депонента – дилера Лицевой счет депонента – брокера и(или) дилера Лицевой счет депонента – банкакастодиана Лицевой счет депонента – иностранного депозитария или кастодиана Система номинального держания Функции: · номинальное держание Субсчет депонента Субсчет держателя (клиента депонента) Субсчет номинального держателя Субсчет эмитента для учета выкупленных ценных бумаг Субсчет эмитента для учета объявленных ценных бумаг
Подтверждение прав по ценным бумагам Информационные операции, осуществляемые номинальным держателем: 1) выдача выписки с лицевого счета; 2) выдача отчета о проведенных операциях; 3)подготовка и выдача других отчетов, по запросам держателей ценных бумаг, центрального депозитария, эмитентов и уполномоченных органов. Информационные операции, осуществляемые регистратором: 1) составление и выдача реестра держателей ценных бумаг (списка акционеров) на определенную дату и время; 2) составление и выдача выписки с лицевого счета; 3) подготовка и выдача отчетов, уведомлений и справок. Подтверждение прав по эмиссионным ценным бумагам осуществляется путем предоставления выписки с лицевого счета держателя ценных бумаг в системе реестров держателей ценных бумаг (единой системе лицевых счетов) и (или) системе учета номинального держания и (или) в системе учета центрального депозитария. 11
Правила фондовой биржи Правила организатора торгов разрабатываются его исполнительным органом, согласовываются с уполномоченным органом и утверждаются советом директоров организатора торгов. Правила организатора торгов регулируют деятельность членов организатора торгов при совершении сделок с финансовыми инструментами, допущенными к обращению в торговую систему организатора торгов, а также правоотношения, возникающие между организатором торгов и его членами (клиентами). Правила фондовой биржи должны определять: Øкатегории членства на фондовой бирже, условия и порядок вступления в члены фондовой биржи, права и обязанности членов фондовой биржи, условия и порядок приостановления и прекращения членства на фондовой бирже; Øтребования, предъявляемые к эмитентам, чьи ценные бумаги предполагаются к включению или включены в список фондовой биржи, а также к таким ценным бумагам; Øусловия и порядок включения ценных бумаг в список фондовой биржи, их исключения из данного списка и смены категории списка; Øобязанности и ответственность эмитентов, чьи ценные бумаги включены в список фондовой биржи (в том числе по раскрытию информации); Øпорядок проведения биржевых торгов ценными бумагами; Øпорядок осуществления расчетов по заключенным на биржевых торгах сделкам с финансовыми инструментами; Øусловия и порядок приостановления и возобновления торгов на фондовой бирже; Øметодику оценки финансовых инструментов, допущенных к обращению в торговую систему фондовой биржи; Øответственность членов фондовой биржи за нарушение правил биржевой торговли, размеры и порядок уплаты взыскиваемых фондовой биржей штрафов; Øпорядок разрешения споров и конфликтов, возникающих в процессе осуществления сделок с финансовыми инструментами 11
Свод правил Центрального депозитария Свод правил центрального депозитария определяет взаимоотношения центрального депозитария с субъектами рынка ценных бумаг. Соблюдение свода правил центрального депозитария является обязательным для всех субъектов, пользующихся услугами центрального депозитария. Свод правил центрального депозитария утверждается советом директоров центрального депозитария и согласовывается с уполномоченным органом. Свод правил центрального депозитария должен содержать: Øправила регистрации сделок с эмиссионными ценными бумагами и иными финансовыми инструментами; Øправила ведения единой системы лицевых счетов; Øправила учета эмиссионных ценных бумаг и иных финансовых инструментов; Øправила осуществления хранения и дематериализации ценных бумаг и иных финансовых инструментов, выпущенных в документарной форме; Øправила осуществления клиринговой деятельности; Øпорядок представления отчетности депонентам; Øпорядок взаимодействия с субъектами рынка ценных бумаг; Øправила учета денег депонентов и их клиентов; Øиные положения, не противоречащие законодательству Республики Казахстан. 11
Предупреждение легализации (отмывания) доходов, полученных незаконным путем, и финансирования терроризма Комитет по финансовому мониторингу при МФ РК - мониторинг собственности, осуществление финансового мониторинга в целях противодействия легализации (отмыванию) доходов, полученных незаконным путем, и финансированию терроризма. АФН - контроль за соблюдением субъектами финансового мониторинга, являющимися финансовыми организациями, законодательства РК о противодействии легализации (отмыванию) доходов, полученных незаконным путем, и финансированию терроризма. Субъекты финансового мониторинга, подотчетные АФН: 1) банки, организации, осуществляющие отдельные виды банковских операций; 2) фондовая биржа; 3) страховые (перестраховочные) организации, страховые брокеры; 4) НПФ; 5) Профессиональные участники рынка ценных бумаг. Проводимые АФН мероприятия: Ø определение процедур проверки субъектами финансового мониторинга своих клиентов и ведения субъектами финансового мониторинга внутреннего контроля; Ø предоставление информации Комитету по финансовому мониторингу. 11
Скачать презентацию Государственное регулирование рынка ценных бумаг Республики Казахстан 1
4202bccff3aabd7e2af73427fa397279.ppt