Фискальная политика Фискальная политика — меры которые

Фискальная политика

Фискальная политика - меры, которые предпринимает правительство с целью стабилизации экономики с помощью изменения величины доходов и/или расходов государственного бюджета. Цели фискальной политики: обеспечение: 1) стабильного экономического роста; 2) полной занятости ресурсов (прежде всего решение проблемы циклической безработицы); 3) стабильного уровня цен (решение проблемы инфляции).

Инструменты фискальной политики 1) государственные закупки; 2) налоги; 3) трансферты.

Государственные расходы делятся на 2 группы: vгосударственные закупки товаров и услуг (например, расходы на строительство дорог, школ, больниц, выплата жалования чиновникам, учителям, врачам) vтрансфертные платежи (например, пенсии, пособия по безработице, субсидии фирмам). Прямое воздействие - через изменение величины государственных закупок. Косвенное – через изменение величины налогов и трансфертов.

Налоги и их виды По содержанию: Налог – это принудительное изъятие государством у домохозяйств и фирм определенной суммы денег не в обмен на товары и услуги. По форме: Налоги – обязательные взносы в бюджет соответствующего уровня или во внебюджетный фонд, осуществляемые плательщиками в порядке и на условиях, определяемых законодательными актами.

Основные функции: • фискальная – сбор денежных средств для создания государственных денежных фондов и материальных условий для функционирования государства; • социальная – поддержание социального равновесия путем изменения соотношения между доходами отдельных социальных групп в целях сглаживания неравенства между ними; • регулирующая – влияние на воспроизводство, стимулирование или сдерживание его темпов, усиление или ослабление накопления капитала, расширение или уменьшение платежеспособного спроса посредством применения налогов.

Налоговая система включает в себя: 1) субъект налогообложения (кто должен платить налог); 2) объект налогообложения (что облагается налогом); 3) налоговые ставки (процент, по которому рассчитывается сумма налога). Величина, с которой выплачивается налог, называется налогооблагаемой базой.

Классификация налогов

1. По совпадению субъекта и носителя налогов Прямой налог – это налог на определенную денежную сумму, полученную экономическим агентом (доход, прибыль, наследство, денежную оценку имущества): подоходный налог; налог на прибыль; налог на наследство; налог на имущество; налог с владельцев транспортных средств. Налогоплательщик (тот, кто оплачивает налог) и налогоноситель (тот, кто выплачивает налог государству) – это один и тот же агент. Косвенный налог – это часть цены товара или услуги, может быть включен в цену товара либо как фиксированная сумма, либо как процент от цены: налог на добавленную стоимость (НДС) , налог с оборота; налог с продаж; акцизный налог , таможенная пошлина. Налогоплательщик (тот, кто оплачивает налог) и налогоноситель (тот, кто выплачивает налог государству) – это один и тот же агент

2. По величине налоговых ставок 1) с твердой ставкой – определяются в абсолютной величине на единицу обложения; 2) пропорциональные – ставка одинакова для всех облагаемых сумм; 3) прогрессивные – средняя ставка повышается по мере роста облагаемой суммы; 4) регрессивные – средняя ставка уменьшается по мере роста облагаемой суммы.

3. В зависимости от уровня дохода 1) автономные (или аккордные), которые не зависят от уровня дохода и обозначаются Т 2) подоходные, которые зависят от уровня дохода и величина которых определяются по формуле: t. Y, где t – налоговая ставка, Y – совокупный доход

Увеличение налогов повлечет за собой: • • • снижение располагаемого дохода; снижение потребительских расходов; снижение совокупных расходов; снижение совокупного спроса; падение национального производства.

Уменьшение налогов повлечет за собой: • • • увеличение располагаемого дохода; увеличение потребительских расходов; увеличение совокупных расходов; увеличение совокупного спроса; увеличение национального производства.

Средняя ставка налога – это отношение налоговой суммы к величине дохода: t ср = Т/Y. Предельная ставка налога – это величина прироста налоговой суммы на каждую дополнительную единицу увеличения дохода. (она показывает, на сколько увеличивается сумма налога при росте дохода на единицу) : t пред = DТ/DY.

Трансферты и их воздействие на экономику Государственные трансфертные платежи домохозяйствам включают в себя различного вида социальные выплаты: пособия по безработице, пособия по бедности, пособия по нетрудоспособности, пенсии, стипендии и т. п. Государственные трансфертные платежи фирмам – это субсидии. Трансферты являются автономной величиной.

Мультипликативные эффекты в фискальной политике

Мультипликатор государственных расходов – числовой коэффициент, показывающий зависимость дохода и выпуска продукции от изменений государственных расходов. ΔY = ΔG * k. G, где ΔY – равновесный ВНП; ΔG – изменение государственных расходов; k. G – мультипликатор государственных расходов. Основой мультипликатора служит предельная склонность к потреблению. k. G = 1 / (1 -MPC) = 1 / MPS

Налоговый мультипликатор - числовой коэффициент, показывающий зависимость изменения дохода и выпуска продукции от изменения налогов называется. ΔY = ΔТ * k. Т, где ΔY – равновесный ВВП; ΔТ – изменение налогов; k. Т – налоговый мультипликатор. Механизм налоговой мультипликации связан с многократной реакцией потребления на однократное изменение налогов: Основой является предельная склонность к потреблению. k. Т = – MPC / (1–MPC)

Следует обратить внимание на 2 момента: 1) мультипликатор налогов всегда величина отрицательная; 2) по своему абсолютному значению мультипликатор налогов всегда меньше мультипликатора автономных расходов.

Мультипликатор сбалансированного бюджета Если государственные закупки и автономные налоги увеличиваются (сокращаются) на одну и ту же величину, то это ведет к росту (сокращению) совокупного дохода, причем ровно на величину роста (сокращения) государственных закупок и налогов. Мультипликатор сбалансированного бюджета равен 1.

Мультипликатор трансфертов – это коэффициент, который показывает, во сколько раз увеличивается (уменьшается) совокупный доход при увеличении (уменьшении) трансфертов на единицу. Мультипликатор трансфертов: • по абсолютной величине совпадает с мультипликатором автономных налогов, но имеет противоположный знак; • меньше мультипликатора автономных расходов.

Влияние на размер мультипликаторов ставки подоходного налога •

Виды фискальной политики 1. В зависимости от фазы цикла, в которой находится экономика Стимулирующая фискальная политика применяется при спаде, имеет целью сокращение рецессионного разрыва выпуска и снижение уровня безработицы и направлена на увеличение совокупного спроса (совокупных расходов). Инструменты: а) увеличение государственных закупок; б) снижение налогов; в) увеличение трансфертов.

1. В зависимости от фазы цикла, в которой находится экономика Сдерживающая фискальная политика используется при буме (при перегреве экономики, имеет целью сокращение инфляционного разрыва выпуска и снижение инфляции и направлена на сокращение совокупного спроса (совокупных расходов). Инструменты: а) сокращение государственных закупок; б) увеличение налогов; в) сокращение трансфертов.

2. По механизму воздействия на экономику Автоматическая фискальная политика – автоматическое изменение величин государственных расходов, налогов в результате циклических колебаний совокупного дохода. Бюджетный дефицит или излишек возникают автоматически, в результате действия так называемых встроенных стабилизаторов.

Встроенный стабилизатор – экономический механизм, позволяющий снизить амплитуду циклических колебаний уровней занятости и выпуска, не прибегая к частым изменениям экономической политики правительства. 1) подоходный налог (включающий в себя и налог на доходы домохозяйств, и налог на прибыль корпораций); 2) косвенные налоги (в первую очередь, налог на добавленную стоимость); 3) пособия по безработице; 4) пособия по бедности.

Дискреционная фискальная политика представляет собой законодательное (официальное) изменение правительством величины государственных закупок, налогов и трансфертов с целью стабилизации экономики (стимулирующая и сдерживающая).

Кривая Лаффера Используя налоговую функцию: Т = t Y, Лаффер показал, что существует оптимальная ставка налога (t опт. ), при которой налоговые поступления максимальны (Т max. ). Если увеличить ставку налога, то уровень деловой активности (совокупный выпуск) снизится, и налоговые поступления сократятся, поскольку уменьшится налогооблагаемая база (Y).

Достоинства и недостатки фискальной политики Достоинства: 1. Эффект мультипликатора. 2. Отсутствие внешнего лага (задержки) 3. Наличие автоматических стабилизаторов. Недостатки: 1. Эффект вытеснения. 2. Наличие внутреннего лага. 3. Неопределенность: - проблемы идентификации экономической ситуации - проблемы, на какую именно величину следует изменить инструменты 4. Дефицит бюджета.

Проблемы эффективности фискальной политики

Государственный бюджет – это баланс доходов и расходов государства за определенный период времени (обычно год), представляющий собой основной финансовый план страны, который после его принятия законодательным органом власти (парламентом, государственной думой, конгрессом и т. п. ) приобретает силу закона и обязателен для исполнения.

Расходы: • на политические цели: 1) расходы на обеспечение национальной обороны и безопасности, т. е. содержание армии, полиции, судов и т. п. ; 2) расходы на содержание аппарата управления государством • на экономические цели: 1) расходы на содержание и обеспечение функционирования государственного сектора экономики, 2) расходы на помощь (субсидирование) частному сектору экономики • на социальные цели: 1) расходы на социальное обеспечение (выплату пенсий, стипендий, пособий); 2) расходы на образование, здравоохранение, развитие фундаментальной науки, охрану окружающей среды

Основными источниками доходов государства являются: - налоги (включая взносы на социальное страхование) - прибыль государственных предприятий - сеньораж (доход от эмиссии денег) - доходы от приватизации

Виды состояний государственного бюджета Разница между доходами и расходами государства - сальдо (состояние) государственного бюджета. • когда доходы бюджета превышают расходы (Т > G), сальдо бюджета положительное, что соответствует излишку (или профициту) государственного бюджета • когда доходы равны расходам (G = Т), сальдо бюджета равно нулю, т. е. бюджет сбалансирован • когда доходы бюджета меньше, чем расходы (Т < G), сальдо бюджета отрицательное, т. е. имеет место дефицит государственного бюджета.

Дефицит государственного бюджета и его виды Структурный дефицит - разница между государственными расходами и доходами бюджета, которые поступили бы в него в условиях полной занятости ресурсов при существующей системе налогообложения: d. S = G – t. Y* где d S – структурный дефицит бюджета, G – государственные закупки, t – налоговая ставка, Y* - потенциальный ВВП. Структурный дефицит – возникает в результате сознательно принимаемых правительством мер по увеличению государственных расходов и снижению налогов в целях предотвращения спадов.

Циклический дефицит – это разность между фактическим дефицитом и структурным дефицитом: d. С = d - d. S = (G – t. Y) – (G – t. Y*) = t (Y* - Y) где d. С – циклический бюджетный дефицит, d - фактический бюджетный дефицит, d. S – структурный бюджетный дефицит, G – государственные закупки, t – налоговая ставка, Y –фактический ВВП, Y* - потенциальный ВВП. Циклический дефицит – возникает в результате циклического падения производства и отражает кризисные явления в экономике, неспособность правительства держать под контролем финансовую ситуацию.

Концептуальные подходы к бюджету 1. Концепция ежегодно балансируемого бюджета Суть: к концу каждого финансового года бюджет должен быть сбалансирован. 2. Концепция бюджета балансируемого на циклической основе Суть: в ходе экономического цикла бюджет должен быть сбалансирован. 3. Функциональные финансы Суть: цель любого правительства – обеспечение не инфляционной, полной занятости.

Способы финансирования дефицита государственного бюджета

Эмиссионный способ финансирования дефицита государственного бюджета государство (Центральный банк) увеличивает денежную массу, т. е. выпускает в обращение дополнительные деньги, с помощью которых покрывает превышение своих расходов над доходами.

Достоинства: Недостатки: • Рост денежной массы • Это инфляционный является фактором способ финансирования увеличения совокупного • Может оказать спроса и, следовательно, дестабилизирующее объема производства. воздействие на • Это мера, которую экономику в период можно осуществить перегрева. быстро.

Финансирование дефицита государственного бюджета за счет внутреннего долга - государство выпускает ценные бумаги (государственные облигации и казначейские векселя), продает их населению (домохозяйствам и фирмам) и полученные средства использует для финансирования превышения государственных расходов над доходами.

Достоинства: Недостатки: • Это неинфляционный • По долгам надо платить. способ финансирования. • В долгосрочном периоде • Это достаточно не является оперативный способ. неинфляционным. • «Эффект вытеснения» частных инвестиций. • Может привести к дефициту платежного баланса.

Финансирование дефицита государственного бюджета с помощью внешнего долга - дефицит бюджета финансируется за счет займов у других стран или международных финансовых организаций (Международного валютного фонда – МВФ, Мирового банка, Лондонского клуба, Парижского клуба и др. ).

Достоинства: • Возможность получения крупных сумм • Неинфляционный характер Недостатки: • Необходимость возвращения долга и обслуживания долга • Невозможность построения финансовой пирамиды для выплаты внешнего долга • Необходимость отвлечения средств из экономики страны для выплаты внешнего долга и его обслуживания, что ведет к сокращению внутреннего объема производства и спаду в экономике • При дефиците платежного баланса возможность истощения золотовалютных резервов страны

Государственный долг, его виды и последствия Государственный долг - сумма накопленных бюджетных дефицитов, скорректированную на величину бюджетных излишков (если таковые имели место). Виды госдолга: 1) внутренний; 2) внешний.

• По абсолютной величине государственного долга невозможно определить его бремя для экономики. • Для этого используется показатель отношения величины государственного долга к величине национального дохода или ВВП, т. е. d = D/Y. • Если темпы роста долга меньше, чем темпы роста ВВП (экономики), то долг не страшен.

Серьезные проблемы и негативные последствия большого государственного долга • Снижается эффективность экономики, поскольку отвлекаются средства из • производственного сектора экономики как на обслуживание долга, так и на выплату самой суммы долга; • Перераспределяется доход от частного сектора к государственному; • Усиливается неравенство в доходах; • Рефинансирование долга ведет к росту ставки процента, что вызывает • вытеснение инвестиций в краткосрочном периоде, что в долгосрочном периоде может привести к сокращению запаса капитала и сокращению производственного потенциала страны;

Серьезные проблемы и негативные последствия большого государственного долга • Необходимость выплаты процентов по долгу может потребовать повышения • налогов, что приведет к подрыву действия экономических стимулов • Создается угроза высокой инфляции в долгосрочном периоде • Возлагает бремя выплаты долга на будущие поколения, что может привести • к снижению уровня их благосостояния • Выплата процентов или основной суммы долга иностранцам вызывают перевод определенной части ВВП за рубеж • Может появиться угроза долгового и валютного кризиса.