Доклад. Развитие Х 5 Retail Group
Таблица 1 Количество типовых торговых объектов компании X 5 Retail. Group в 2007– 2012 гг. , в поформатном разрезе, ед. [11] Формат 2010 2011 2012 2013 2014 Цепные темпы роста, % 2011 Дискаунтер 1 999 2 525 3 220 2012 2013 2014 3882 4789 113, 0 119, 6 120, 6 123, 4 Супермаркет 310 330 370 390 403 110, 9 110, 4 105, 4 103, 3 Гипермаркет 71 77 78 83 82 105, 6 99, 2 106, 4 87, 9 Магазин «У дома» 45 70 134 189 209 137, 4 210, 6 141, 1 110, 6 111, 1 114, 0 119, 5 120, 1 Итого 2 425 3 002 3 802 4544 5483
Таблица 2 Динамика чистой торговой площади компании X 5 Retail. Group в 2007– 2012 гг. , тыс. кв. м Формат 2010 2011 2012 2013 2014 Цепные темпы роста, % 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Дискаунт ер 881, 1 996, 1 1191, 3 1 414 1754 117, 3 117, 6 178, 7 113, 0 119, 6 118, 7 124 Суперма ркет 313, 0 347, 3 383, 5 397, 8 415, 8 116, 0 127, 9 110, 1 110, 9 110, 4 103, 7 104, 5 Гиперма ркет 351, 8 371, 3 368, 2 375, 8 358, 6 387, 7 122, 9 123, 2 105, 6 99, 2 102, 1 104 Магазин «У дома» 9, 2 12, 6 26, 7 35, 2 43, 6 0 0 0 137, 4 210, 6 131, 8 123, 9 1555, 1 1727, 3 143, 5 121, 6 146, 3 111, 1 114, 0 Итого 1969, 7 2222, 8 2572
Таблица 3 Динамика средней площади магазина торговой сети X 5 Retail. Group в 2007– 2012 гг. , по форматам, кв. м. Формат Супермаркет Гипермаркет Магазин «У дома» 2011 2012 Рост/снижен ие за период, % 440, 8 Дискаунтер 2010 2013 2014 Рост/снижен ие за период, % 394, 5 370, 0 – 30, 2 350 0 1010 1052 1036 – 3, 3 1000 0 4954 4822 4720 + 18, 0 4500 0 204 180 199 – 2, 5 150 200
Таблица 4 Средняя выручка магазина различных форматов компании X 5 Retail Group в 2007– 2012 гг. Формат Супермаркет Гипермаркет Магазин «У дома» Итого 2011 2012 Рост/снижен ие за период, % 97, 5 Дискаунтер 2010 112, 0 98, 7 – 9, 7 268, 1 303, 0 285, 1 + 5, 0 860, 6 864, 95 788, 5 – 61, 2 42, 9 36, 6 – 13, 3 140, 8 150, 8 128, 9 – 26, 8 2013 2014 Рост/снижен ие за период, %
Таблица 5 Чистая розничная выручка компании X 5 Retail. Group в 2007– 2012 гг. , млрд руб. [11] Формат 2010 2011 2012 2013 2014 Цепные темпы роста, % 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 194, 8 282, 9 317, 8 348, 4 435, 8 150, 6 133, 7 131, 4 145, 2 112, 3 109, 6 125, 1 Супермаркет 83, 1 100, 0 105, 5 110, 7 115, 6 138, 1 109, 0 113, 6 120, 0 105, 7 105 104, 4 Гипермаркет 61, 1 66, 6 61, 5 64, 3 69, 3 137, 0 128, 4 114, 2 109, 0 92, 3 104, 6 107, 7 Магазин «У дома» 1, 9 3, 0 4, 9 7, 9 10, 1 0 0 161, 1 163, 0 161, 2 128 Интернетмагазин 0, 6 0, 2 0, 5 0, 3 1, 6 0 0 6 раз 36, 4 223, 8 60 433, 3 125, 2 124, 1 132, 5 108, 3 540, 4 898, 5 Дискаунтер . Итого 341, 5 452, 7 490, 2 531, 6 632, 4 143, 9
Таблица 6 Сопоставление динамики количества покупок и среднего чека по форматам компании X 5 Retail Group в 2007– 2012 гг. Формат 2010 2011 2012 2013 2014 Цепные темпы роста, % 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 Количество покупок, млн ед. Дискаунтер 831 1 212 1 353 1450 1, 644. 7 118, 9 128, 7 125, 1 145, 8 111, 7 125, 1 140, 1 Супермаркет 263 291 297 301, 5 122, 1 105, 4 113, 5 110, 6 102, 2 104 110, 6 Гипермаркет 113 121 119 122 123, 2 118, 2 123, 6 113, 8 106, 7 98, 4 99 103, 6 Магазин «У дома» 11 16 24 37 43, 9 149, 1 152, 5 172, 1 186 Интернетмагазин 0, 20 0, 10 0, 30 0. 8 666, 7 50, 0 300, 0 340, 1 429, 4 Итого 1 218 1 639 1 793 1916, 3 2, 114. 0 119, 7 122, 0 122, 4 134, 6 109, 4 119, 6 129, 7 Дискаунтер 258 266 268 274, 4 303 108, 6 103, 9 101, 5 103, 3 100, 8 111, 2 123, 8 Супермаркет 362 392 406 412 439 116, 5 103, 3 100, 2 108, 4 103, 5 110, 2 122, 2 Гипермаркет 620 632 593 600, 7 645 148, 6 103, 7 100, 5 102, 1 93, 8 101, 2 113, 8 Магазин «У дома» 199 217 237 254, 3 271 109, 0 109, 3 116 125, 6 4 279 5 282 1 755 1366, 2 1, 514. 8 124, 8 123, 5 33, 2 44, 1 94, 8 Интернетмагазин Средний чек, руб.
Таблица 7 Динамика показателей эффективности экспансии компании X 5 Retail. Group за 2007– 2012 гг. Показатель 2010 LFL продаж, % 2011 2012 2013 2014 Дискаунтер 13 5 0, 3 13, 3 Супермаркет 0 10 -1, 3 -0, 2 2, 1 Гипермаркет 0 0 -9, 9 3, 1 5, 1 Магазин «У дома» 10 10, 2 12, 7 3, 3 Итого 7 6 -1, 4 0, 7 LFL трафика, % Дискаунтер 5 -1 -2, 6 -3, 7 1, 6 Супермаркет -4 2 -4, 4 -2 -2, 9 Гипермаркет -2 -3 -5, 6 2, 5 -1, 8 Магазин «У дома» 0 0, 8 4, 2 -1, 8 Итого 3 -1 -3, 1 2, 9 LFL среднего чек, % Дискаунтер 8 6 3, 1 4, 2 11, 5 Супермаркет 4 8 3, 1 1, 8 5, 2 Гипермаркет 3 3 -4, 3 0, 6 7, 1 Магазин «У дома» 10 9, 4 8, 1 5, 2 Итого 4 7, 0 3, 7 Производительность труда В млн руб. % роста 4, 5 112, 5 100, 0
Таблица 8 Динамика основных статей издержек обращения компании X 5 Retail. Group в 2007– 2012 гг. Формат Всего, млн долл. В % к чистой выручке Численно сть персонал а, тыс. чел. Затраты на персонал, млн долл. В % к чистой выручке 2010 2011 2012 2013 2014 2224 3171 Цепные темпы роста, % 2008 2009 2010 2011 Коммерческие, общие и административные расходы 138, 7 95, 2 127, 7 142, 6 3707 3478 4192 19, 7 20, 5 23, 5 2013 2014 117, 0 94 117 113, 9 114, 9 104, 4 20, 7 2012 118, 4 21, 1 Расходы на персонал 137, 1 100, 0 109, 0 102, 1 110, 4 132, 4 109, 0 139, 3 75, 5 113, 2 90, 6 131, 7 129, 1 100, 4 117, 4 1002 1294 1299 1356 1606 8, 9 8, 4 8, 2 8, 1
Итого, млн долл. В % к чистой выручке Итого ОА, млн долл. В % чистой выручке АОСи. НА, млн долл. В % к чистой выручке Итого, млн долл. В % к чистой выручке 100 111 Расходы на производственный аутсорсинг 125, 9 75, 4 126 147 200 133, 3 111, 0 0, 9 0, 7 0, 8 0, 9 1 Расходы на операционную аренду (ОА) и амортизацию основных фондов и нематериальных активов (АОСи. НА) 150, 6 97, 4 140, 9 151, 5 372 565 599 716 3, 7 3, 8 4, 3 428 932 410 2, 8 5, 9 214 327 2, 4 2, 8 Коммунальные расходы 143, 3 358 411 1, 9 2, 1 106, 0 119, 5 123, 5 552 2, 6 136, 1 4, 4 299 116, 7 884 3, 3 113, 5 141, 8 2, 1 106, 8 111, 6 143, 1 217, 7 44 134, 6 104, 0 138, 1 152, 8 0, 0 109, 5 114, 8
Таблица 9 Динамика основных финансовых показателей компании X 5 Retail. Group в 2007– 2012 гг. [11] Показатель 2010 2011 2012 2013 2014 Чистая выручка, млн долл. 11280 15455 15795 16785 19904 Валовая прибыль, млн долл. 2629 3679 3724 4093 4866 Доля валовой прибыли в чистой выручке, % 23, 3 23, 8 23, 6 24, 4 24, 5 Операционная прибыль / убыток, млн долл. 545 702 191 794 888 Доля операционной прибыли в чистой выручке, % 4, 8 4, 5 1, 2 4, 7 4, 5 Чистый (убыток)/прибыль, млн долл. 271 302 -127 345 398 EBITDA, млн долл. / % к чистой выручке 844 7, 4 1130 7, 3 1124 7, 1 1204 7, 2 1503 7, 2
Таблица 10 Источники развития компании X 5 Retail. Group в 2007– 2012 гг. Показатель 2010 2011 2012 2013 2014 Чистый долг, млн долл. 3414 3225 3619 3144 3308 Чистый долг/EBITDA 3, 7 3, 13 3, 15 2, 68 3, 76 3685 3610 4027 3377 4113 937 27, 8 497 12, 1 2440 72, 2 3616 87, 9 Общий долг, млн долл. В том числе: – краткосрочные заимствования, млн долл. / % – долгосрочные заимствования, млн долл. / % 508 13, 8 913 25, 3 1681 41, 7 3177 86, 2 2697 74, 7 2346 58, 3