ДЕНЕЖНАЯ СИСТЕМА И ЕЕ ТИПЫ доцент Афанасьева

ДЕНЕЖНАЯ СИСТЕМА И ЕЕ ТИПЫ доцент Афанасьева О. Н. 1

Денежная система- форма организации денежного обращения в стране, сложившаяся исторически и закрепленная национальным законодательством. Виды денежных систем: -металлическое денежное обращение (полноценные металлические деньги) -бумажно-денежное обращение 2

Принципы функционирования денежной системы РФ Принцип номинала Принцип фидуциарного обеспечения Принцип монополии и уникальности Принцип безусловной обязательности Принцип неограниченной обмениваемости Принцип правового регулирования 3

Принцип номинала Официальной денежной единицей РФ является рубль, размениваемый на 100 копеек, введение на территории России других денежных единиц и денежных суррогатов не допускается. (ФЗ «О ЦБ РФ» ) 4

Принцип фидуциарного обеспечения Официальное соотношение между рублём и золотом или другими драгоценными металлами не устанавливается. Банкноты и монета обеспечиваются активами ЦБ РФ. Реформа Витте: эмиссия кредитных билетов осуществлялась под 50 % покрытие золотом, остальные 50% под залог частных коммерческих векселей, при превышении суммы 500 млн. руб. Кредитные билеты должны были иметь 100% золотое обеспечение. 5

Принцип монополии и уникальности Исключительное право выпуска наличных денег в оборот, организации и изъятия их из обращения на территории РФ принадлежит ЦБ РФ, их подделка преследуется по закону, образцы банкнот и монет, имеющих законную платежную силу утверждает Банк России. В США до нашего времени Казначейство осуществляет выпуск монет, а ранее осуществляло выпуск и казначейских билетов. В царской России (период реформы Витте) и в советской России (1917 -24 гг. ) были периоды, когда Казначейство эмитировало денежные знаки, при этом в обращении параллельно находились банкноты или кредитные билеты и казначейские билеты. 6

Принцип безусловной обязательности Банкноты и монеты являются безусловными обязательствами ЦБ РФ и обеспечиваются всеми его активами. Банкноты и монеты обязательны к приему по нарицательной стоимости при всех видах платежей, при зачислении на счета, во вклады и т. д. (ФЗ «О ЦБ РФ» ). Банк России утверждает образцы платежных документов, используемых для безналичных расчетов (платежные поручения, чеки и т. д. ). 7

Принцип неограниченной обмениваемости Банкноты и монета не могут быть объявлены недействительными, если не установлен достаточно длительный срок их обмена на банкноты и монету нового образца, без ограничения сумм и субъектов обмена. (ФЗ «О ЦБ РФ» ). В России в 1991 году в целях борьбы со спекуляцией и изготовлением фальшивых денег из обращения были изъяты денежные купюры номиналом 50 и 100 рублей. Обмен был ограничен по объему и срокам проведения. Первоначально срок обмена был установлен в 3 дня, затем его дважды продлевали. 8

Принцип правового регулирования Совет директоров Банка России принимает решение о выпуске в обращение новых банкнот и монет и об изъятии старых, утверждает номиналы и образцы новых денежных знаков, описание новых денежных знаков публикуется в средствах массовой информации, решение по данным вопросам в порядке предварительного информирования направляется в Правительство РФ. 9

Денежная система Форма организации оборота наличных и безналичных денег. Кредитно-денежная система, где упор делается на кредитный характер эмиссии современных денег. (Спорно утверждение о кредитном характере эмиссии наличных денег, происходящей при покупке ЦБ экспортной валютной выручки). Объект регулирования со стороны денежных властей. (Не все элементы денежной системы подвержены регулированию со стороны центрального банка и государства и не все инструменты применяемые в рамках регулирования эффективны (процентная резервная политика ЦБ и политика открытого рынка)). 10

Денежная система - совокупность элементов, взаимосвязанных между собой и с внешней средой, обеспечивающих ее целостность. 11

Денежная система Функциональная Институциональная точка зрения Совокупность Совокупность денежных отношений, институтов, создающих форм, методов и и регулирующих принципов организации экономические и денежного обращения в правовые основы эмиссии стране или в едином денег, способы их экономическом обращения, пространстве аккумулирования и распределения 12

Предпосылки возникновения денежной системы Объективные Субъективные Высокий уровень Определение законных развития товарно- платежных средств денежных отношений Укрепление Регулирование порядка государственной власти их обращения 13

Функции денежной системы Эмиссионная – определение форм и видов законных платежных средств, порядка их эмиссии и способов обеспечения. Регулирующая – определение методов регулирования объема и структуры денежной массы. Контрольная – возможность контроля за соблюдением правовых основ денежного обращения. 14

Типы денежных систем Металлические Неметаллические денежные системы (30 -е гг. 20 века) Биметаллизм (16 -17 вв. ) Денежная система Монометаллизм административно- (Россия 19 век) командной экономики Денежная система рыночной экономики 15

Биметаллизм = 2 металла. Свободная чеканка монет и свободное их обращение. 1)Система параллельной валюты, при которой соотношение между золотом и серебром устанавливается стихийно 2)Система двойной валюты, при которой государство фиксирует соотношение между валютами, а чеканка монет происходит в соответствие с этим соотношением 3) Система «хромающей» валюты, при которой золотые и серебряные монеты являются законными платежными средствами, но одна выражается через другую, поэтому они функционируют не на равных условиях. 16

Недостатки биметаллизма - использование двух металлов в качестве меры стоимости противоречит природе этой функции денег - устанавливаемое государством твердое соотношение между золотом и серебром не всегда соответствовало их рыночной стоимости, что привело в 19 веке к уходу золотых монет из обращения (закон Коперника - Грешема). 17

Монометаллизм =1 металл Примеры: Серебряный монометаллизм: – Россия 1843 -1952 гг, Индия – 1852 -1893, Голландия – 1847 -1875. Золотой монометаллизм в Англии был закреплен в 1816 г. 18

Монометаллизм Золотомонетный стандарт: 1)Во внутреннем обращении страны функционируют только золотые монеты 2)Золото выполняет все функции денег 3)Разрешается свободная чеканка золотых монет для частных лиц, банков на монетных дворах с условиями фиксированного содержания и пробы 4)Находящиеся в обращении кредитные деньги, банкноты, разменные монеты свободно и неограниченно обмениваются на золотые монеты по номиналу 5)Разрешается функционирование рынков золота. 19

Монометаллизм Золотомонетный стандарт: Преимущества: 1)Стабильность 2)Соответствует требованиям рыночной конкуренции, развитию мировой торговли, вывозу капитала Недостатки: Требует наличие золотых запасов 20

Монометаллизм Золотомонетный стандарт: Прекратил существование в период Первой мировой войны, когда дефицит бюджета сложился из-за растущей эмиссии бумажных денег, которая превысила золотые запасы. Попытки возврата: 1922 -1929 - денежная реформа 1929 -1930 - Великая депрессия. 21

Монометаллизм Золотослитковый стандарт: -в обращении отсутствуют золотые монеты, -денежные знаки размениваются не на золотые монеты, а на золотые слитки, - цены устанавливаются на стандартные слитки. 22

Монометаллизм Золотодевизный стандарт: -денежные знаки размениваются на девизы (иностранную валюту стран, которые имеют золотослитковый или золотодевизный стандарт, чтобы поддерживать связь) 23

Черты металлических денежных систем - Золото или другой металл выполняет все или часть функций денег - Золото или другой металл участвует во внутреннем или внешнем денежном обороте государства - Бумажные денежные знаки обмениваются на золото или девизы - Отсутствует механизм денежно-кредитного регулирования 24

Черты неметаллических денежных систем - Вытеснение золота как из внутреннего, так и из внешнего денежного оборотов и оседание его в золотых резервах - Выпуск наличных и безналичных денежных знаков на кредитной основе - Преимущественное развитие безналичного денежного оборота - Создание и развитие механизма денежно- кредитного регулирования. 25

Денежные системы административно- командной экономики - Сосредоточение денежного оборота в едином государственном банке - Законодательное разграничение между безналичным и налично-денежным оборотом - Обязательность хранения денежных средств предприятий на счетах в государственном банке - Лимитирование остатка наличных денег в кассах предприятий 26

Денежные системы административно- командной экономики - Нормирование государством расходов предприятий из получаемой ими выручки наличными деньгами - Прямое директивное планирование денежного оборота и его составных частей - Выпуск денег в оборот в соответствии с выполнением государственного плана экономического развития - Сочетание золотого и товарного обеспечения денежных знаков - Законодательное установление масштаба цен и курса национальной валюты - Монополия Государственного банка в привлечении сбережений населения 27

Денежные системы рыночной экономики - Децентрализация денежного оборота между различными банками - Отсутствие разграничения между безналичным и налично-денежным оборотом - Взаимосвязь безналичного и наличного денежного оборота при преобладании безналичного - Обязательность хранения денежных средств предприятий на счетах в банках - Лимитирование остатка наличных денег в кассах предприятий - Прогнозное планирование денежного оборота - Выпуск денег в оборот в соответствии с государственной концепцией денежно-кредитного регулирования 28

Денежные системы рыночной экономики - Разделение выпуска наличных и безналичных денег между разными звеньями банковской системы - Обеспечение денежных знаков активами банковской системы - Система рыночного установления валютного курса на основе корзины валют - Независимость Центрального банка от государства 29

Денежные системы в зависимости от национальной принадлежности: - Национальная денежная система - Денежная система группы государств ( Денежная система Евросоюза) 30

Элементы денежной системы Базовый (фундаментальный) блок Управленческий (функциональный) блок Инфраструктурный блок 31

Элементы базового блока - Сущность и функции денег - Формы и виды денег - Денежная единица - Порядок и виды обеспечения денежных знаков - Денежная масса и ее структура - Денежный оборот, его организация и структура - Принцип устойчивости и эластичности денежного оборота 32

Элементы управленческого блока - Принцип централизованного управления денежной системой - Принцип планирования денежного оборота - Принцип обеспеченности эмитируемых денег и характера денежной эмиссии - Принцип независимости или зависимости центрального банка от государства - Принцип надзора и контроля за денежным оборотом - Эмиссионный механизм - Механизм денежно-кредитного регулирования - Порядок установления валютного курса - Порядок кассовой дисциплины в хозяйстве - Порядок проведения безналичных расчетов 33

Элементы инфраструктурного блока Нормативно-правовая база: законы «О денежной системе» , «О ЦБ РФ» , «О банках и банковской деятельности» , «О валютном регулировании и валютном контроле» , нормативные акты ЦБ РФ, регламентирующие порядок эмиссии, организацию наличного и безналичного оборота. Институциональный элемент: Центральный банк, Казначейство, коммерческие банки. 34

Элементы инфраструктурного блока Аналитический элемент: анализ состояния денежного оборота, объема и структуры денежной массы, денежной эмиссии, коэффициента монетизации, уровня инфляции. Технологический элемент: технология эмиссии, способы инкассации наличных денег, технология безналичных расчетов и др. 35

Денежная реформа – преобразование денежной системы , проводимое государством с целью упорядочения и укрепления денежного обращения страны. Полная Частичная создание новой денежной изменяются отдельные элементы системы денежной системы меняются все ее элементы, (стабилизация денежной системы), способы регулирования меняются порядок эмиссии денежного обращения, либо название денежной эмиссионный механизм и единицы, либо масштаб цен институты Создание новых региональных денежных систем, денежных систем новых государств 36

Методы стабилизации денежной системы Нуллификация – метод стабилизации денежной системы, при котором обесценившиеся денежные знаки объявляются недействительными. Деноминация – укрупнение денежной единицы страны без изменения ее наименования в целях придания деньгам большей полноценности. Позволяет сократить число денежных купюр и монет в обращении. Коэффициент укрупнения – число, кратное 10, 100. Результат: рост валютного курса, рост денежной массы. Девальвация – обесценение национальной денежной единицы, выражающееся в снижении золотого содержания в денежной единице или снижении ее курса по отношению к иностранным валютам и международным денежным единицам. Ревальвация - повышение золотого содержания в денежной единице или повышение курса национальной валюты по отношению к иностранным. 37