БЮДЖЕТ Значение и роль государства в соц-эк жизни

БЮДЖЕТ Значение и роль государства в соц-эк. жизни. Регулирующая роль. Государство и бизнес. Бюджет

Роль государства в экономике до великой депрессии 1929 г. – ночной сторож после великой депрессии 1929 г. – объективно активный участник экономических процессов 2

• Недостатки государственных унитарных предприятий выражаются в следующем: • государство сковывает самостоятельность и инициативу работников (при управлении сверху); • здесь очень ограничена свобода выбора хозяйственных решений; • является явно недостаточной материальная заинтересованность работников (из-за плановых ограничений заработков); • проявляется неспособность быстро откликаться на рыночный спрос (из-за жесткого плана). • низкая эффективность • неконкурентоспособные • выход: приватизация 3

• Финансовое регулирование национального хозяйства непосредственно осуществляется через государственный бюджет. Государственный бюджет – структурный элемент фин. системы страны • смета, план доходов и расходов государства на определенный период времени, где указываются источники поступлений доходов и направления расходования средств. • Доходы государства поступают в его бюджет • различают федеральный бюджет, региональные бюджеты и суммы всех бюджетных доходов в консолидированном бюджете 4

О возрастающей роли бюджета можно судить по росу его величины За ХХ век его величина выросла в десятки раз

Фискальная политика государства • доходная часть • расходная часть 6

Согласно исследованиям Grant Thornton International, охватившим 3, 5 тыс. предпринимателей из 44 стран, налоговой политикой правительств • довольны лишь 11% опрошенных бизнесменов • возможно, да - 22% • недовольны - 61% в 7

Более всего действиями чиновников и налоговой политикой недовольны • в Аргентине - 92% опрошенных, • в Японии - 86%, • в Польше - 82%, • в Испании - 82%, • в Латвии - 78% • в странах ЕС - 64%, • в России — 62%, • в странах БРИК в целом — 37%. 8

Для многих предпринимателей недовольство фискальной политикой становится мотивом для смены юрисдикции 9

Согласно опросу, самое сильное желание перенести свой бизнес в целях экономии выплат по корпоративному налогу (в РФ — это налог на прибыль) испытывают предприниматели • в Ботсване - 62%, • на Тайване - 53%, • в Греции - 50%, • в Индии - 44%, • в Норвегии - 38%. Интересно, нет предпринимателей из Швеции, где самый высокий налог 10

США - считают, что если налог превышает 50% смысла работать нет 11

В Евросоюзе доля задумывающихся о переезде - 11, 3%. Из этого числа перенести бизнес из-за разницы ставок корпоративного налога • в 1 -5 процентных пункта (п. п. – одна сотая процента) готовы лишь 2, 6% предпринимателей, • остальные 8, 7% готовы сделать это при разнице, превосходящей 10 п. п. в целом по миру доля потенциальных беглецов намного ниже — 14, 2% 12

В России готовы сменить юрисдикцию предпринимательства по фискальным причинам • из-за налога на прибыль потенциально могли бы перевести компании за границу лишь 7% бизнесменов • Их них 4% — при разнице ставок в 1 -5 п. п. , 3% — при разнице более 10 п. п. • Примечательно, что по России зафиксирован самый высокий процент предпринимателей, вообще не понявших, о чем их спрашивают: 70% опрошенных затруднились ответить на вопрос о возможности переезда (в других регионах мира такой ответ дали 10 -15% респондентов). 13

Налоговая нагрузка – это мощный макроэкономический фактор, который определяет условия для бизнеса. • если правительство увеличивает расходы, дает новые обязательства, то рано или поздно налоги будут увеличены. • Тарифная политика также не может быть связана с политической конъюнктурой, выборами 14

Бюджетное правило Определяется цена на нефть и курс рубля относительно доллара и с учетом этих параметров рассчитывается бюджет Бюджетное правило — это механизм формирования российского бюджета, который определяет максимальный уровень расходов исходя из цены на нефть. Целью правила является снижение зависимости бюджета от колебаний цен. БЮДЖЕТ России рассчитан 2016 г. цена на нефть 50 долл/баррель и 63, 3 руб за доллар 2017 г. цена на нефть 40 долл/баррель и 65 руб за доллар

Задача бюджетной политики 1) Обеспечить стабильность бюджета 2) Сбить инфляцию, установить контроль над ней

Сокращаются доходы относительно ВВП • в 2016 г. - 16, 1% ВВП • в 2017 г. - до 15, 5% ВВП • в 2018 г. - до 15, 2% ВВП • в 2019 г. - до 15, 0% ВВП

Минфин подготовил поправки в Бюджетный кодекс. поправки дадут правительству возможность без участия Думы править бюджетное распределение расходов. Речь идет о перераспределении в 2016 году ассигнований на поддержку экономики и социальной сферы 1) сверх средств антикризисного фонда (65 млрд руб. ) и 2) сверх «президентского резерва» , который был образован заморозкой пенсионных накоплений (342, 2 млрд руб. ).

Цель поправок – дать возможность правительству по своему усмотрению перераспределять 1) фин. ресурсы внутри ФЦП Крыма и Севастополя (федеральная целевая программа) и по мероприятиям программы развития системы ГЛОНАСС 2) средства на субсидии для финансирования госзадания и обслуживание госдолга, расходы на обслуживание госдолга растут

Еще две поправки касаются доходной части бюджета на 2016 год: 1) предложено на год продлить перечисление в федеральный бюджет 90% вместо 75% прибыли Центрального банка для покрытия дефицита; 2) до 1 февраля 2020 года продлить направление доходов от управления средствами Резервного фонда и Фонда национального благосостояния (ФНБ) на текущие расходы бюджета, а не на накопление. Сейчас действие этой нормы предусмотрено до 1 февраля 2017 года.

Бюджет 2016 – самый сложный, подтвердил курс на 1) ускоренное наращивание оборонной мощи 2) наряду с поддержанием высоких социальных расходов - социальной стабильности

Другие источники пополнения бюджета 1) Увеличить численность налогоплательщиков 2) Отказаться от налогового прессинга/повышения налоговых ставок и сборов, что позволит вернуть в нац. юридикцию беженцев с оффшоров и в белую экономику тех, кто ушел в теневую 3) Создать лучшие условия для предпринимательства – возвратить из оффшоров и из тени 4) Выпуск ОФЗ - внутренний долг с длительным сроком окупаемости

ОФЗ для населения – разновидность пирамиды • только первичный рынок, нет – вторичного рынка, значит нельзя перепродать, нельзя под залог кредита, • погашение через 3 года – срок погашения 3 года, • стоимость одной ОФЗ - 1000 р. , • мин. объем покупки – 30 т. р. , мак. – 15 млн. р. , • сумма первого размещения - 20 млрд руб. , срок погашения - три года, • банки-агенты размещения СБ и ВТ, • комиссия: при покупке ОФЗ на сумму до 50 т. р. – 1, 5%, на сумму 50300 т. р. – 0, 5% и на сумму более 300 т. р. – 0, 5%

ГКО • Государственные краткосрочные облигации - это государственные ценные бумаги, Государственные краткосрочные обязательства (ГКО) - бескупонные долговые обязательства; доходом для инвесторов является разница между номиналом и ценой данного финансового приобретения на аукционе. • Доход по государственным краткосрочным обязательствам - разница между ценой приобретения и ценой погашения государственных краткосрочных обязательств. • Выпуск государственных краткосрочных бескупонных облигаций используется с целью привлечения средств на финансирование государственных расходов и покрытия дефицита федерального бюджета. • Это внутренний долг государства

ГКО – великая прачечная по отмыванию грязных денег • Основой экономической модели ГКО стал механизм финансовой пирамиды, аналогичный схеме действия МММ • Это была самая крупная финансовая афера за все постсоветское время • Сумма выручки от реализации ГКО • - в 1994 году составила 12, 8 трлн рублей. • - в 1997 году — 32 трлн руб. , из них 44, 2 % было направлено на покрытие бюджетного дефицита. • На 1 января 1998 года общий объём по номиналу находящихся в обращении ГКО составлял 272 612 млрд р.

• К 1998 году рынок ГКО стал основным источником финансирования дефицита российского бюджета • Правительство России через дочерние структуры Центробанка создавало дополнительный спрос на ГКО за счёт средств, полученных от этого же рынка. Это обеспечивало уверенность иностранных инвесторов в надёжности инструмента ГКО и пополнение золотовалютных резервов России валютой, которую иностранцы обменивали на рубли для покупки ГКВ

Номинал ГКО • с мая 1993 по сентябрь 1994 года номинал одной облигации составлял 100 тыс. рублей, • с октября 1994 по декабрь 1997 года — 1 млн рублей, • с января 1998 года — 1 тыс. деноминированных рублей.

• 17 августа 1998 года был объявлен технический дефолт по ГКО, доходность по которым непосредственно перед кризисом достигала 140 % годовых. • После экономического кризиса 1998 года вложения в ГКО обесценились (в долларовом выражении) в три раза, к тому же государство заморозило все выплаты по своим казначейским обязательствам до февраля 1999 г.

Прокурорская проверка Генеральной прокуратурой РФ и специальной комиссией Совета Федерации • показала, что • изначально сам замысел выпуска ГКО был сделан с большими просчётами • с точки зрения интересов государства и национальной экономики, • что привело к значительному обогащению большого числа чиновников, олигархов, а также преступных авторитетов

• Первой стратегической ошибкой было то, что облигации были краткосрочными и высокодоходными (до 60 %, при норме для ценных бумаг 4 -5 %), что блокировало инвестиции в реальный сектор экономики • Второй тактической ошибкой было то, что игроки на рынке ГКО получали от спекуляций такую большую прибыль, что им становилось бессмысленно заниматься реальным производством и высокими технологиями — и они этим не занимались. • До 70 % западных кредитов уходило не в реальный сектор экономики, а в виртуальный — на спекуляции с облигациями ГКО (с. 116[6]).

• Третья ошибка к декабрю 1997 года выяснилось, что доходов от размещения новых ГКО не хватает на выплаты по старым • вместо экстренных мер по укреплению рынка было сделано противоположное: сняты ограничения для иностранцев, и вскоре треть всех ценных бумаг оказалась в их руках. • Это позволило выкачивать деньги из РФ в другие страны: облигации продавались по цене 50 -60 % от номинальной, а уже через несколько месяцев государство выплачивало владельцу номинальную стоимость. • Четвертая ошибка С 1 января 1998 года были сняты все ограничения на вывоз капитала, и вместо притока в РФ произошёл сильный отток — все деньги вывезли, национальная валюта обесценилась, рынок ГКО обвалился, произошёл дефолт августа 1998 г.

• Одной из причин дефолта стало разворовывание целевого кредита Международного валютного фонда, выделенного на поддержание курса рубля. • Первая часть кредита — 4, 8 млрд долларов США — была украдена после её перевода из США, но ещё до поступления в РФ • Компьютерный анализ сделок (заключавшихся при покупкепродаже облигаций) выполненный Генеральной прокуратурой, показал, что спекуляции на рынке ГКО привели к обогащению порядка 780 высокопоставленных государственных чиновников, не имевших права вообще заниматься подобной «коммерцией» , и других видных деятелей

Оффшоры Карибский бассейн - США Панамский скандал Райские архивы - Appleby

Лучшие оффшорные зоны Ангилья, Белиз, Бермудские о-ва, Вануауту, Британские Виргинские о-ва (BVI), Доминика, Каймановы о-ва, Маршалловы о-ва, Невис, О-ва Кука, О-ва Теркс и Кайкос, Сейшельские о-ва, Сент-Винсент. Рас эль-Хайма, Самоа

Оффшорные зоны с максимальной конфиденциальностью, полным освобождением от налогов и сдачи отчетности • Ангилья Белиз • Бермудские о-ва Британские Виргинские о-ва (BVI) • Вануату Доминика • Каймановы о-ва Маршалловы о-ва • Невис NBCO • Невис LLC • О-ва Кука О-ва Теркс и Кайкос • Сейшельские о-ва Сент-Винсент IBC • ОАЭ, Рас эль-Хайма Самоа International

Оффшорные зоны Карибского региона • Ангилья • Багамские о-ва • Барбадос • Бермудские о-ва • Британские Виргинские о-ва • Доминика • Каймановы о-ва • Невис • О-ва Теркс и Кайкос • Сент-Винсент

Оффшорные зоны Центральной и Южной Америки • Белиз • Коста-Рика • Панама

Оффшорные зоны Африканского региона • Маврикий. GBC I 0% - 3% Да • Маврикий. GBC II Да • Сейшельские о-ва IBC • -

Оффшорные зоны Европейского региона • Болгария Великобритания Джерси Венгрия Гибралтар Ирландия Кипр Латвия Лихтенштейн Люксембург • Мадейра Чехия

• Дания - Стандартная ставка налога на прибыль – 25 %. В зависимости от выбранной схемы бизнеса в ряде случаев налоговая ставка может быть уменьшена до 0%. • Мальта - зависимости от выбранной схемы бизнеса в ряде случаев налоговая ставка может быть существенно уменьшена до 5%. • Нидерланды - Стандартный налог на прибыль - до 25. 5%. Для холдинговых компаний возможна нулевая ставка налогообложения. • О-в Мэн - Resident LLC не подлежит налогообложению на уровне партнерства. Подготовленную отчетность необходимо хранить на ове Мэн Швейцария - В зависимости от вида деятельности и кантона регистрации налоговая ставка может быть уменьшена до 0% • Шотландия - не подлежит налогообложению на уровне партнерства

Оффшорные зоны Австралии, Новой Зеландии и Океании • Австралия • Вануату • Маршалловы о-ва • Новая Зеландия LTD В зависимости от выбранной схемы бизнеса в ряде случаев налоговая ставка может быть уменьшена до 0% • О-ва Кука • Самоа

Оффшорные зоны Азии • ОАЭ, Рас эль-Хайма (RAKIA Free Zone) • ОАЭ, Дубай, (JAFZA, DMCC) • ОАЭ, Аджман (Ajman Free Zone) • ОАЭ, Шарджа (Hamriyah Free Zone) • Китай • Гонконг • Сингапур

Оффшорные зоны США и Канады • Канада Federal Corporation Federal Corporate Income Tax (федеральный налог) - 11 -16, 5%. Провинциальный местный налог зависит от провинции. • Канада Ontario Corporation Federal Corporate Income Tax (федеральный налог) - 11 -16, 5% • Ontario Corporate Income Tax (налог провинции Онтарио) - 4, 5 -12% • Канада New Brunswick Corporation Federal Corporate Income Tax (федеральный налог) - 11 -16, 5% • New Brunswick Corporate Income Tax (налог провинции Нью. Брансуик) - 5 -10% • США, Делавэр Варианты

• Другие поправки позволят замещать внешние заимствования, которые в 2016 году оказались под вопросом в связи с санкциями, внутренними. Согласно поправкам, возможна и обратная замена исходя из ситуации на рынке долговых инструментов. • Новая бюджетная проблема – из-за разногласий РФ США по Сирии

Структура бюджета 2016 повторяет структуру бюджетов предыдущих лет Самые затратные статьи: 1) национальная оборона - 3, 1 трлн рублей - 4% ВВП 2) социальная политика 4, 4 трлн рублей 3) национальная безопасность с национальной экономикой - более 4, 5 трлн рублей (на рис. "остальное"). 4) По сравнению с 2015 годом более чем на 20 млрд рублей уменьшатся государственные ассигнования на образование - с 602 млрд в 2015 году до 578 млрд рублей в 2016 -м 5) в то же время увеличены расходы на культуру – на 5 млрд рублей = 95 млрд и 6) здравоохранение – на 100 млрд рублей = 490 млрд рублей

ДЕФИЦИТ БЮДЖЕТА • в 2016 году расходы составят 16, 4 трлн рублей, тогда как доходы составят 13, 37 трлн рублей. • дефицит бюджета в 2016 г. достигнет 3, 7% ВВП. Прогнозируемый дефицит относительно ВВП • в 2017 году — 3, 2%, • в 2018 году — 2, 2% и • 1, 2% в 2019 году.

• 1

• 1

Дополнительные доходы в федеральный бюджет принесет 1) передача таможенных платежей и страховых взносов в Федеральную налоговую службу (ФНС): 100 млрд руб. в 2017 году, 130 млрд руб. в 2018 году и 150 млрд руб. в 2019 году

В Бюджет 2017 г. были заложены • $40 за баррель • 65 рублей –среднегодовой курс доллара • 13, 43 трлн. – доходы бюджета – как в 2016 года. • 16, 18 трлн. –расходы на 2017 г. меньше на 425 млрд. р. 2016 г. • 18% всех расходов бюджета засекречено. • 2, 75 трлн. – дефицит бюджета. Это 3, 16% от ВВП или 20, 5% от дохода Бдют • 86, 8 трлн рублей ($1, 4 трлн) – прогнозируемый объем ВВП. • 0 рублей останется в Резервном фонде в 2017 году. Весь его объем в 1 трлн пойдет на финансирование дефицита. • На 2 трлн р. Минфин разместит облигаций фед. займа в 2017 на внутр. рынке • 453 тыс руб. – размер материнского капитала на будущий год. • Урезаны программы • Развитие здравоохранения - на 25% • Содействие занятости населения – на 29, 4% • Эк. развитие и инновационная экономика - 22, 8%

Причины дефицита бюджета? 1. 2. 3. 4. 5. 6. 7.

БЮДЖЕТ и НАЦ. БЕЗОПАСНОСТЬ

• О степени угрозы национальной безопасности принято судить по особому индексу (количественному показателю) выживаемости. Общий показатель выживаемости обобщает данные 24 (отдельных) показателей экономической безопасности: • обеспеченности населения продовольствием за счет национального производства; • обеспечения людей лекарствами и медицинскими препаратами; • гиперинфляции; • массовой безработицы и др. 57

• • • • Международный индекс счастья - МИС (англ. Happy Planet Index) отражает благосостояние людей и состояние окружающей среды предложен New Economics Foundation (NEF) в июле 2006 года Главная задача индекса отразить «реальное» благосостояние наций утверждают • сравнение уровня жизни в разных странах по параметрам значения ВВП на душу населения или ИРЧП не всегда отражает реальное положение вещей • в частности сравнение значения ВВП считается неуместным, поскольку конечная цель большинства людей не быть богатыми, но быть счастливыми и здоровыми 58

2018 -2020 Методика фин. поддержки регионов меняется: от бюджетных кредитов переходит на предоставление дотаций. Объем дотации рассчитывается в зависимости от уровня финансовой обеспеченности на душу населения, при этом учитываются два показателя 1) налоговый потенциал территории (сколько налогов генерируется, поступает в региональный бюджет) и 2) удорожающий коэффициент, так называемый индекс бюджетных расходов На Камчатке и в Якутии — один из самых высоких удорожающих коэффициентов. Это происходит в силу того, что стандартный набор бюджетных услуг, который должен быть получен одним гражданином, в Якутии или на Камчатке будет стоить в разы дороже, чем в европейской части России С 2010 г. общий объем дотаций на выравнивание бюджетной обеспеченности растет

пятерка крупнейших получателей не меняется и забирает себе 30% всех таких федеральных дотаций

Тринадцать российских регионов из 85 получат ровно половину дотаций на выравнивание бюджетной обеспеченности в 2018 г. – по проекту федерального бюджета на 2018– 2020 годы В общей сумме на этот вид дотаций регионам федеральный центр выделит в 2018 году 645, 1 млрд руб. — на 5% больше, чем в 2017 -м.