Анализ отчетности ОАО ЛУКОЙЛ Выполнили Александр Маляров Галуст

Анализ отчетности «ОАО ЛУКОЙЛ» Выполнили: Александр Маляров Галуст Авагян

Финансовые коэффициенты Название Значение Ликвидность Коэффициент абсолютной ликвидности/(Коэффициент срочности) Коэффициент критической ликвидности (Промежуточный коэффициент покрытия) Коэффициент текущей ликвидности (Коэффициент покрытия) Рентабельность 0, 74 1, 51 1, 91 Рентабельность продаж 0, 09 Рентабельность собственного капитала Рентабельность активов 0, 15 0, 11 Структура капитала Коэффициент финансовой автономии 0, 13 Коэффициент финансовой устойчивости 0, 82 0, 19 Коэффициент финансового рычага Суммарные обязательства к суммарным активам Деловая активность Общ. коэффициент оборачиваемости Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности Коэффициент оборачиваемости активов Коэффициент оборачиваемости запасов 0, 14 5 45, 93 1, 24 14, 99 Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности 61, 95 Фондоотдача 33, 48

Горизонтальный анализ баланса Баланс предприятия на Оборотные активы Денежные средства и их эквиваленты Красткосрочные финансовые вложения Дебиторская задолжность Запасы 01. 2011 Абсолютное изменение Относительное изменение 2368 168 8219 6231 2274 75 5935 5432 94 93 2284 799 4, 13% 124, 00% 38, 48% 14, 71% 2934 697 20617 5637 54629 3549 574 17839 5944 52228 -615 123 2778 -307 2401 -17, 33% 21, 43% 15, 57% -5, 16% 4, 60% 676 1446 1012 84017 Расходы будущих периодов и предоплата по налогам Прочие оборотные активы Итого оборотные активы Финансовые вложения Основые средства Долгосрочные активы по отложенному налогу на прибыль Деловая репутация и проч НМА Прочие внеоборотные активы Итого активы Краткосрочные обязательства Кредиторская задолжность Краткосрочные кредиты и займы Обязательства по уплате налогов Прочие краткосрочные обязательства Итого краткосрочные обязательства 30. 06. 2011 549 1653 806 79019 127 -207 206 4998 23, 13% -12, 52% 25, 56% 6, 33% 5607 2125 2099 944 10775 4906 2058 1828 902 9694 701 67 271 42 1081 14, 29% 3, 26% 14, 82% 4, 66% 11, 15% Долгосрочные задолжность по кредитам и займам 9069 9265 -196 -2, 12% Долгосрочные обязательства 2417 2080 337 16, 20% 178 1189 -1011 -85, 03% 360 24409 412 22640 -52 1769 -12, 62% 7, 81% Обязательства связанные с окончанием использования активов Прочая долгосрочная кредиторская задолжность Итого обязательства Капитал Обыкновенные акции Собственные акции выкупленные у акционеров, по стоимости приобретения Облигации с правом обмена на акции Добавчный капитал Нераспределенная прибыль 15 15 0 0, 00% 3683 980 4700 59212 282 0 4699 51634 3401 980 1 7578 1206, 03% Прочий накопленный совокупный убыток Итого акционерый капитал 67 59197 75 55991 -8 3206 -10, 67% 5, 73% Некотролируемая доля в дочерних компаниях Итого капитал Итого обязательства и капитал 411 59608 84017 388 56379 79019 23 3229 4998 5, 93% 5, 73% 6, 33% 0, 02% 14, 68%

Горизонтальный анализ отчета о прибыли Отчет о прибыли за Выручка от реализации Затраты и прочие расходы Операционные расходы Стоимость приобретения нефти, газа и продуктов их переработки Транспортные расходы 2010 Относительное изменение 81083 23873 29, 44% 7969 7124 845 11, 86% 43579 5608 31977 4830 11602 778 36, 28% 16, 11% 3558 4154 8978 18878 3306 3937 6474 13058 252 217 2504 5820 7, 62% 5, 51% 38, 68% 44, 57% 336 Затраты на геолого-разведочные работы 218 118 54, 13% 363 381 -18 -4, 72% 712 174 351 520 121 -398 34, 47% -76, 54% 13 9 063 1 922 72 1 994 7 069 112 2407 182 175 357 2050 861, 54% 26, 56% 9, 47% 243, 06% 17, 90% 29, 00% 58 55 94, 83% 9 006 Чистая прибыль, относящаяся к ОАО «ЛУКОЙЛ» 6, 75% 29, 85% 113 Минус чистая прибыль, относящаяся к неконтролируемой доле в дочерних компаниях 45 40 125 11 470 2 104 247 2 351 9 119 Прочие внеоперационные доходы (расходы) Прибыль до налога на прибыль Текущий налог на прибыль Отложенный налог на прибыль Итого расход по налогу на прибыль Чистая прибыль 667 134 472 122 Доля в прибыли компаний, учитываемых по методу долевого участия Убыток по курсовым разницам Прибыль на одну обыкновенную акцию, относящаяся к ОАО «ЛУКОЙЛ» (в долларах США): Базовая прибыль Разводненная прибыль 104956 Коммерческие, общехоз и админ расходы Износ и амортизация Налоги (кроме налога на прибыль) Акцизы и экспортные пошлины Убыток от выбытия и снижение стоимости активов Прибыль от основной деятельности Расходы по процетам Доходы по процентам и дивидендам Абсолютное изменение 2009 7 011 1995 28, 46% 10, 95 10, 94 8, 28 2, 67 2, 66 32, 25% 32, 13%

Горизонтальный анализ отчета о движении денег Основная деятельность Движение денежных средств от основной деятельности Чистая прибыль, относящаяся к ОАО «ЛУКОЙЛ» Корректировки по неденежным статьям Износ и амортизация Доля в прибыли компаний, учитываемых по методу долевого участия, за минусом полученных дивидендов Списание затрат по сухим скважинам Убыток от выбытия и снижения стоимости активов Отложенный налог на прибыль Неденежная прибыль по курсовым разницам Неденежные операции в инвестиционной деятельности Прочие, нетто Изменения в активах и обязательствах, относящихся к основной деятельности Дебиторская задолженность Запасы Кредиторская задолженность Обязательства по уплате налогов Прочие краткосрочные активы и обязательства Чистые денежные средства, полученные от основной деятельности Движение денежных средств от инвестиционной деятельности Приобретение лицензий Капитальные затраты Поступления от реализации основных средств Приобретение финансовых вложений Поступления от реализации финансовых вложений Реализация дочерних компаний и долей в зависимых компаниях, без учета выбывших денежных средств Приобретение дочерних компаний 2010 Абсолютное Относительное изменение 2009 9 006 7 011 1995 28, 46% 3 937 0 217 #ДЕЛ/0! 5, 51% 4 154 316 -213 529 -248, 36% 225 117 108 92, 31% 363 247 381 72 -18 175 -4, 72% 243, 06% 44 57 -13 -22, 81% 67 167 20 138 47 29 235, 00% 21, 01% 2 285 813 1 508 274 1 171 1 719 96 292 0 1114 -906 1412 -18 #ДЕЛ/0! 95, 13% -52, 71% 1470, 83% -6, 16% 490 19 471 2478, 95% 13 541 8 883 4658 52, 44% 15 6 596 40 6 483 -25 113 -62, 50% 1, 74% 128 91 37 40, 66% 137 216 -79 -36, 57% 126 478 -352 -73, 64% 130 932 92 2 473 38 -1541 41, 30% -62, 31% Чистые денежные средства, использованные в инвестиционной деятельности Движение денежных средств от финансовой деятельности Изменение задолженности по краткосрочным кредитам и займам, нетто Поступления от продажи активов с последующей арендой Поступления от выпуска долгосрочных долговых обязательств Погашение дол гос роч н ых обязательств Дивиденды, выплаченные по акциям Компании Дивиденды, выплаченные миноритарным акционерам Финансирование, полученное от миноритарных акционеров Приобретение акций Компании Поступления от продажи акций Компании Приобретение облигаций с правом обмена на акции Приобретение неконтролируемых долей в дочерних компаниях Прочие, нетто Чистые денежные средства, (использованные в) полученные от финансовой деятельности Влияние изменений валютных курсов на величину денежных средств и их эквивалентов Чистое увеличение денежных средств и их эквивалентов Денежные средства и их эквиваленты на начало года Денежные средства и их эквиваленты на конец года Дополнительная информация о движении денежных средств Проценты выплаченные Налог на прибыль уплаченный 7 296 8 551 213 -1255 1 281 -14, 68% -1068 -83, 37% 2 515 5 467 -2952 -54, 00% 2 267 2 697 -430 -15, 94% 1 471 1 337 134 10, 02% -85 0 0, 00% 18 3 664 - 20 -2 -10, 00% 193 - -980 - -192 -372 - 180 -48, 39% 6 146 285 5861 2056, 49% 5 12 -7 -58, 33% 94 35 59 168, 57% 2 274 2 239 35 1, 56% 2 368 2 274 94 4, 13% 718 2 126 520 1 575 198 551 38, 08% 34, 98%

Вертикальный анализ отчета о прибыли 01. 2011 Выручка от реализации (включая акцизы и экспортные пошлины) Затраты и прочие расходы Операционные расходы Стоимость приобретенных нефти, газа и продуктов их переработки Транспортные расходы Коммерческие, общехозяйственные и административные расходы Износ и амортизация Налоги (кроме налога на прибыль) Акцизы и экспортные пошлины Затраты на геолого-разведочные работы 30. 06. 2011 100, 00% -7, 59% -8, 79% -41, 52% -5, 34% -39, 44% -5, 96% -3, 39% -3, 96% -8, 55% -17, 99% -4, 08% -4, 86% -7, 98% -16, 10% -0, 32% -0, 27% -0, 35% 10, 99% -0, 68% -0, 47% 12, 06% -0, 82% 0, 17% 0, 45% -0, 12% Убыток от выбытия и снижения стоимости активов Прибыль от основной деятельности Расходы по процентам Доходы по процентам и дивидендам 0, 43% -0, 64% Доля в прибыли компаний, учитываемых по методу долевого участия Убыток по курсовым разницам Прочие внеоперационные доходы (расходы) Прибыль до налога на прибыль Текущий налог на прибыль Отложенный налог на прибыль Итого расход по налогу на прибыль Чистая прибыль Минус чистая прибыль, относящаяся к неконтролируемой доле в дочерних компаниях 0, 12% 10, 93% -2, 00% -0, 24% -2, 24% Чистая прибыль, относящаяся к ОАО «ЛУКОЙЛ» Прибыль на одну обыкновенную акцию, относящаяся к ОАО «ЛУКОЙЛ» (в долларах США): базовая прибыль разводненная прибыль -0, 02% 11, 18% -2, 37% -0, 09% -2, 46% -0, 11% -0, 07% 8, 58% 8, 65% 0, 01% Вертикальный анализ баланса предприятия Активы Оборотные активы Денежные средства и их эквиваленты Краткосрочные финансовые вложения Дебиторская задолженность за минусом резерва по сомнительным долгам Запасы Расходы будущих периодов и предоплата по налогам 9, 78% 7, 42% 7, 51% 6, 87% 3, 49% 0, 83% 24, 54% 6, 71% 65, 02% 4, 49% 0, 73% 22, 58% 7, 52% 66, 10% 0, 69% 2, 09% 1, 02% 100, 00% 6, 67% 2, 60% 2, 31% 1, 14% 12, 27% 10, 79% 11, 73% 2, 88% 2, 63% 2, 13% 1, 50% 0, 43% 29, 05% Прочая долгосрочная кредиторская задолженность 6, 21% 2, 53% 2, 50% 1, 12% 12, 82% Обязательства, связанные с окончанием использования активов Неконтролируемая доля в дочерних компаниях Итого капитал Итого обязательства и капитал 2, 88% 0, 09% Долгосрочные обязательства по отложенному налогу на прибыль Обыкновенные акции Собственные акции, выкупленные у акционеров, по стоимости приобретения Облигации с правом обмена на акции Добавочный капитал Нераспределенная прибыль Прочий накопленный совокупный убыток Итого акционерный капитал, относящийся к ОАО «ЛУКОЙЛ» 2, 82% 0, 20% 1, 72% 1, 20% 100, 00% Деловая репутация и прочие нематериальные активы Итого обязательства Капитал Акционерный капитал, относящийся к ОАО «ЛУКОЙЛ» 30. 06. 2011 0, 80% Прочие оборотные активы Итого оборотные активы Финансовые вложения Основные средства Долгосрочные активы по отложенному налогу на прибыль Прочие внеоборотные активы Итого активы Обязательства и капитал Краткосрочные обязательства Кредиторская задолженность Краткосрочные кредиты и займы и текущая часть долгосрочной задолженности Обязательства по уплате налогов Прочие краткосрочные обязательства Итого краткосрочные обязательства Долгосрочная задолженность по кредитам и займам 01. 2011 0, 52% 28, 65% 0, 02% -4, 38% -1, 17% 5, 59% 70, 48% -0, 08% -0, 36% 5, 95% 65, 34% -0, 09% 70, 46% 0, 49% 70, 95% 100, 00% 70, 86% 0, 49% 71, 35% 100, 00%