Анализ финансовой отчётности в условиях инфляции Влияние инфляции

Анализ финансовой отчётности в условиях инфляции Влияние инфляции на финансовое состояние предприятия и его отчетность определяют с помощью индексов цен. Существуют две основные концепции: 1. Финансовой природы капитала, при этом отражение активов в учете делается либо по номинальным ценам, либо по ценам, выраженным с помощью общего индекса цен в денежных единицах одинаковой покупательной способности; 2. Предметно-вещественной природы капитала, ориентирующаяся либо на индивидуальные индексы цен по конкретной номенклатуре продукции, либо на комбинацию индивидуальных и общего индекса цен.

Анализ финансовой отчётности в условиях инфляции Обе эти концепции нашли отражение в международном учетном стандарте № 15 в виде двух методик. Первая методика известна как “Методика оценки объектов бухгалтерского учета в денежных единицах одинаковой покупательной способности (General price level Accounting – GPL), вторая – “Методика бухгалтерского учета переоценки в объектов текущую стоимость (Current Cost Accounting - CCA).

Методика оценки объектов бухгалтерского учета в денежных единицах одинаковой покупательной способности

Анализ финансовой отчётности в условиях инфляции Ключевым моментом в этих методиках является понятие косвенного дохода (убытка), а также способов его расчета. В частности, невязка между пересчитанным активом и пассивом может перераспределятся различными способами.

Анализ финансовой отчётности в условиях инфляции Рассмотрение полученной величины как дохода (убытка), обусловленного влиянием инфляции, с отнесением его на статью “нераспределенная прибыль”. Допущение о том, что в силу изменения покупательной способности денежной единицы изменились и источники собственных средств, которые также пересчитываются, чтобы сохранить общую покупательную способность собственного капитала; косвенный доход (убыток), обусловленный влиянием инфляции, в этом случае будет равен разности между пересчитанными активом и пассивом.

Методы прогнозирования вероятности банкротства предприятия Для определения возможности банкротства промышленных организаций используют следующие основные подходы: 1) расчет индекса кредитоспособности; 2) использование системы формализованных и неформализованных критериев; 3) прогнозирование платежеспособности. показателей

Методы прогнозирования вероятности банкротства предприятия Расчет индекса кредитоспособности Этот метод предложен в 1968 г. Известным западным экономистом Альтманом. Индекс построен с помощью аппарата мультипликативного дискриминантного анализа (MDA) и позволяет в первом приближении разделить хозяйствующие субъекты на потенциальных банкротов и не банкротов. Индекс Альтмана представляет собой функцию от нескольких показателей, характеризующих экономический потенциал фирмы и результаты его деятельности за истекший период:

Индекс кредитоспособности

Методы прогнозирования вероятности банкротства предприятия Использование системы формализованных и неформализованных критериев Расчет индекса кредитоспособности возможен лишь для предприятий котирующих свои акции на фондовых биржах. Кроме того, ориентация на какой-то один критерий на практике не всегда оправданна. Поэтому многие крупные аудиторские фирмы, а также другие предприятия, занимающиеся прогнозированием и консультированием, аналитических показателей. используют оценок системы для своих двухуровневых

Методы прогнозирования вероятности банкротства предприятия К первой группе относятся критерии, свидетельствующие о возможных в скором будущем значительных финансовых затруднениях: повторяющиеся существенные потери в основной деятельности; превышение некоторого критического уровня просроченной кредиторской задолженности; устойчиво низкие значения коэффициентов ликвидности; хроническая нехватка оборотных средств; неправильная реинвестиционная политика; превышение размеров заемных средств сверх установленных лимитов; ухудшение отношений с банковской системой;

Методы прогнозирования вероятности банкротства предприятия применение в производстве оборудования с истекшем сроком эксплуатации; потенциальные потери долгосрочных контрактов; неблагоприятные изменения в портфеле заказов; увеличивающаяся доля заемных средств до опасных пределов; хроническое невыполнение обязательств инвесторами, кредиторами и акционерами. перед

Методы прогнозирования вероятности банкротства предприятия Во вторую группу входят критерии, неблагоприятные значения которых не дают оснований рассматривать текущее финансовое состояние как критическое: потеря ключевых сотрудников аппарата управления; вынужденные остановки производственно- технологического процесса; недостаточная диверсификация деятельности предприятия; потеря ключевых контрагентов; недооценка необходимости постоянного технического и технологического обновления; неэффективные долгосрочные соглашения.

Методы прогнозирования вероятности банкротства предприятия Прогнозирование показателей платежеспособности Отечественная методика, благодаря которой определено понятие неудовлетворительной структуры баланса, характеризуемой таким состоянием имущества и обязательств должника, когда за счет имущества не может быть обеспечено своевременное выполнение обязательств перед кредиторами в связи с недостаточной должника. степенью ликвидности имущества

Индекс утраты платежеспособности