Моя экономика Погружение Весна набирает обороты

Моя экономика. Погружение Весна набирает обороты : ) Больше снега 6 занятие 26 марта 2012

Что было в прошлый раз? • Как люди принимают решение о потреблении и сбережении? • Стандартная модель Кейнса • Модель межвременного выбора И. Фишера • Модель жизненного цикла Модильяни • Модель постоянного дохода Фридмана

Что будет сегодня? • • Финансовый рынок – что это? Как подразделяется финансовый рынок? Кто они, участники финансового рынка? Функции финансового рынка Банки. Виды, функции, основные услуги Депозиты Кредиты

Финансовый рынок • Финансовый рынок (от лат. financia — наличность, доход) — система отношений, возникающая в процессе обмена экономических благ с использованием денег в качестве активапосредника • Финансовый рынок - это особый рынок, на котором продаются и и покупаются особый товар деньги, предоставляемые в пользование на время в форме займов или навсегда • Финансовый рынок — это рынок, где продаются и покупаются различные финансовые активы

Финансовый рынок Рынок капитала Денежный рынок Рынок страхования Рынок деривативов Валютный рынок Рынок недвижимости Товарный рынок

Финансовый рынок • По принципу возвратности • Рынок долговых обязательств (облигации) • Рынок собственности (акции) • По характеру движения ценных бумаг • Первичный рынок • Вторичный рынок • По форме организации • Организованный (биржи) • Распределенный

Типологизация инвесторов (форм инвестирования) • По объектам инвестирования • Реальный • Финансовые • По форме контроля над активами • Прямые • Портфельные • По срокам реализации инвестиционного проекта • Краткосрочные • Долгосрочные • Бессрочные

Типологизация инвесторов (форм инвестирования) • По источникам финансирования • Частные – государственные • Собственные средства – заемные средства • Отечественные/внутренние – иностранные/внешние

3 характеристики финансовых активов Любой финансовый актив можно оценить по трем основным параметрам: • Ликвидность • Легкость превращения в деньги (время и издержки) • Риск • Вероятность не получить ожидаемый доход (включает в себя рыночный риск и риск неисполнения обязательств) • Доходность • Размер дохода на вложенную единицу денег (обычно годовой процент)

Участники финансового рынка По отношению к источникам финансирования • Заемщики • Кредиторы • Посредники Юридический подход • Эмитенты • Профессиональные участники (брокеры, дилеры, банки, доверительные управляющие) • Коллективные инвесторы (ПИФы, инвестиционные фонды, пенсионные фонды) • Государство

Функции финансового рынка Финансовые рынки – кровеносная система экономики Функции: • Мобилизация временно свободных денежных средств через продажу ценных бумаг; • Финансирование производственного процесса; • Распределительная функция - способствует переливу капитала между странами, отраслями, компаниями; • Повышение эффективности экономики в целом • Передача и управление риском (хеджирование) • Стимулирование международной торговли (на валютном рынке)

Банки • Банк (от итал. banco — скамья, лавка, стол, на которых менялы раскладывали монеты) – финансово-кредитное учреждение, производящее разнообразные виды операций с деньгами и ценными бумагами и оказывающее финансовые услуги. • Банк – коммерческое предприятие, оказывающее особый тип услуг

Какие бывают банки • Центральный банк (Банк России) – осуществляет государственное регулирование банковской сферы и проводит монетарную политику • Коммерческие банки – нацелены на получение прибыли • Универсальные банки (предлагают все виды услуг) • Инвестиционные банки (специализируются на инвестициях) • Сберегательные банки (специализируются на привлечении средств населения) etc

Функции банков • Безопасное хранение денег клиентов (исторически первая функция) • Осуществление расчетов и платежей • Предоставление ссуд • Привлечение временно свободных средств • Операции с иностранной валютой • Посредничество, осуществление сделок, гарантия по сделкам etc

Депозит • Депозит (вклад) – сумма денег, передаваемая лицом кредитному учреждению с целью получения дохода в виде процентов • Депозит (вклад) до востребования - депозит без указания срока хранения, который возвращается по первому требованию вкладчика. • Срочный депозит (вклад) — депозит под проценты, внесённый на определённый срок и изымаемый полностью по истечении обусловленного срока.

Депозит. Выбор банка • Баланс риска и доходности • Основной риск – риск невозврата средств • Обычно, чем выше ставка, тем рискованней являются вложения • Государственное страхование вкладов. А Ваш вклад застрахован? • Кредитные рейтинги и отзывы. • ЧИТАЙТЕ ДОГОВОР!!!

• • • • Депозит. Основные условия ЧИТАЙТЕ ДОГОВОР!!! Сумма вклада Валюта вклада Срок вклада Ставка процента Периодичность выплаты процентов Капитализируемые проценты Условия досрочного расторжения Возможность дополнительных взносов Возможности частичного досрочного снятия Порядок окончания и возобновления договора Страхование Дополнительные условия

Кредит • Кредит (лат. creditum — заём от лат. credere — доверять) – предоставление денежных средств в пользование на условиях возвратности, срочности, возмездности • Тут все наоборот – банк вас оценивает • Чем ниже ставка – тем строже вас будет оценивать банк, тем больше гарантий он затребует

• • • Кредит. Основные условия ЧИТАЙТЕ ДОГОВОР!!! Сумма кредита Валюта кредита Срок кредита Ставка процента Цель кредита Наличие обеспечения Периодичность выплаты процентов Условия досрочного погашения Дополнительные комиссии Штрафы и пени Дополнительные условия

Спасибо за внимание! До встречи через неделю Не забудьте зарегистрироваться в ОЧ!