Башкирский государственный университет экономический факультет кафедра «Финансы и налогообложение» Тема: «Моделирование портфеля потребительских кредитов коммерческого банка с учетом современных проблем финансирования ипотечного кредитования» Выполнила: студентка 5 курса, ФК, Акбердина Л. Р. Научный руководитель: Морозкин Ю. Н. , к. ф-м. н, доцент кафедры финансов и налогообложения г. Уфа 2010 г.
Цели и задачи дипломной работы Актуальность темы дипломной работы связана с тем, что на сегодняшний день проблема мобилизации необходимых для финансирования ипотечного кредитования ресурсов стоит очень остро для большинства российских банков. Цель – изучение существующих способов формирования ресурсов ипотечного кредитования, моделирование портфеля потребительских кредитов коммерческого банка с учетом динамики финансовых потоков по привлечению средств и их распределения по видам кредитования для достижения наилучшего результата. Задачи: • изучить имеющиеся способы финансирования ипотечного кредитования, • проанализировать выявленные проблемы, возникающие в отношении привлечения ресурсов для финансирования ипотеки; • провести анализ деятельности ГПБ (ОАО) в сфере ипотечного кредитования • построить модель формирования эффективного портфеля потребительских кредитов с учетом используемых механизмов финансирования ипотечного кредитования.
Понятие ипотечного кредитования и методы его финансирования Ипотечное кредитование: • разновидность потребительского кредитования, являющегося сегментом ссудного рынка. • многофакторная модель, включающая и сам процесс выдачи ипотечных кредитов, и механизмы привлечения финансовых ресурсов с рынка капиталов. МЕХАНИЗМЫ ФИНАНСИРОВАНИЯ Финансирование через срочные вклады и срочные займы Рефинансирование путем выпуска ипотечных облигаций (Секьюритизация)
Анализ деятельности ГПБ (ОАО) в сфере ипотечного кредитования (на примере данных по филиалу ГПБ (ОАО) в г. Уфа) Руб. Динамика объемов кредитования физических лиц (в стоимостной оценке) за 2005 -2010 гг. Структура кредитования физических лиц (в стоимостной оценке) за 2005 -2010 гг.
ЭТАПЫ МОДЕЛИРОВАНИЯ ПОРТФЕЛЯ 1 Формирование портфеля потребительских кредитов на 2 основе модели Г. Марковица Создана в 1950 году Гарри Марковитцем Достоинства модели: строгая математическая формулировка, обеспечивающая максимальную объективность результатов Моделирование портфеля потребительских кредитов с использованием модели «Искусственное общество» Одной из первых в этой области является книга Дж. Эпштейна (J. M. Epstein) «Growing Artificial Societies» - 1995 год Преимущества: Позволяет учесть множество разнообразных факторов и их изменение в динамике
Модель Марковица дисперсия стандартное доходность портфеля отклонение x, y, z – ожидаемые доходности каждого вида кредита ax , ay , az – доли каждого вида кредита n – число наблюдений Структура портфеля потребительских кредитов Риск - 42, 3%, доходность - 21, 19%.
Модель «Искусственное общество» Модель основана на компьютерном мультиагентном моделировании. Одной из первых в этой области является книга Дж. Эпштейна и Р. Экстела «Growing Artificial Societies» . С 1998 года издается электронный «Журнал искусственных обществ и имитационного моделирования общества» . Объект исследования – «искусственное общество» , состоящее из агентов — компьютерных моделей реальных людей. Модель представляет собой компьютерную программу, которую можно перезапускать сколько угодно раз, ставя эксперименты над искусственным обществом.
Моделирование портфеля с использованием модели «Искусственное общество» ЭТАПЫ МОДЕЛИРОВАНИЯ: 1. Определение изменяющихся параметров 2. Расчет внешних параметров 3. Описание законов взаимосвязи параметров ПАРАМЕТРЫ МОДЕЛИ Изменяющиеся параметры клиента: • • • деньги, долги, вклады. Изменяющиеся параметры банка: • активы = сумме кредитов, • пассивы = сумме вкладов + свободные деньги. • доходность = сумма кредита × ставка % × период кредитования. Дополнительный параметр – «Выпуск ценных бумаг» .
Моделирование портфеля с использованием модели «Искусственное общество» Полученные в процессе анализа финансовой и статистической отчетности филиала ГПБ (ОАО) в г. Уфа внешние параметры модели: – вероятность кредитования (рассчитана на основе модели Марковица); – вероятность инвестиций (на основе данных об объемах и видах вкладов в филиале ГПБ (ОАО) в г. Уфа); – вероятность просроченной задолженности (на основе данных о размерах просроченной задолженности в филиале банка); – средневзвешенная процентная ставка по вкладам (на основе данных по видам вкладов и начисляемым по ним ставкам в филиале банка). Внешние параметры Параметр Доля кредита Вероятность просрочки Потребитель- Автокредит Ипотечный ский 38 28 34 1, 5 0, 4 1, 1 Параметр Вероятность инвестиций Ставка привлечения От 3 месяцев От 1 года до До 3 месяцев до 1 3 -х лет года 41, 34 21, 64 37 4, 49 6, 34 7, 34
Модель «Искусственное общество» ЗАДАЮТСЯ ПАРАМЕТРЫ МОДЕЛИ От 3 мес. до 1 ЗАПУСК МОДЕЛИ
Моделирование портфеля с использованием модели «Искусственное общество» Динамика объемов кредитования (руб. ) Динамика доходности портфеля (руб. )
Моделирование портфеля с использованием модели «Искусственное общество» Изменение объемов кредитования после введения в модель дополнительного параметра «Выпуск ценных бумаг» Объемы кредитования в банке в результате выпуска ипотечных ценных бумаг существенно возросли (в среднем на 53%). Это связано с тем, что: 1. появляются дополнительные «длинные деньги» для выдачи ипотечных кредитов 2. снижается нагрузка на баланс банка 3. «освобождаются» дополнительные ресурсы в виде депозитов физических лиц, которые могут быть направлены на выдачу потребительских и автокредитов Руб.
Моделирование портфеля с использованием модели «Искусственное общество» Динамика доходностей портфеля потребительских кредитов коммерческого банка (с учетом и без учета выпуска ипотечных облигаций) Руб. В среднем доходность от кредитных операций возросла на 44, 8%. 1. Так как объемы кредитования возросли. 2. При этом «цена» привлечения средств от выпуска облигаций отличается от «цены» , уплачиваемой банком по вкладам, незначительно. В среднем она составляет около 7%.
Результаты моделирования портфеля с помощью «Искусственное общество» Структура портфеля потребительских кредитов до и после выпуска ипотечных облигаций Доля ипотеки 8% Объемы кредитования 53%
ВЫВОДЫ Результаты проделанной работы: • Проведен анализ современных проблем в сфере финансирования банками ипотечного кредитования • Разработана модель «Искусственное общество» , описывающая процесс привлечения и распределения банком средств по видам кредитов физическим лицам • Доказана (на основе созданной модели) целесообразность и эффективность финансирования банком своей кредитной деятельности, в частности – ипотечного кредитования, за счет выпуска ипотечных ценных бумаг
ВЫВОДЫ Область применения модели очень обширна, и позволяет учесть множество важных факторов при моделировании кредитного портфеля коммерческого банка, что открывает большие перспективы ее практического применения для повышения эффективности кредитной деятельности банка. Результаты работы докладывались в следующих работах: Проблемы финансирования ипотеки российскими банками в условиях мирового финансового кризиса (Статья) Печ. Роль классических университетов в формировании инновационной среды регионов. Инновационные проекты: от разработки до реализации (теория и практика): Материалы Международной научно-практической конференции. Т. I. Уфа: РИЦ Баш. ГУ, 2009. – С. 173 -174. 2 с. Акбердина Л. Р. К вопросу о финансировании ипотеки российскими банками в условиях мирового финансового кризиса (Статья) Печ. Экономико-правовые основы функционирования регионов: Материалы VII Международной научно-практической конференции молодых ученых и студентов. Уфа: РИЦ Баш. ГУ, 2009. С. 158 -161 4 с. Акбердина Л. Р.
СПАСИБО ЗА ВНИМЕНИЕ!
Скачать презентацию Башкирский государственный университет экономический факультет кафедра Финансы и
ПРЕЗЕНТАЦИЯ ДИПЛОМНОЙ РАБОТЫ (Акбердина)-1.ppt