Банковские облигации Гугучкина Мария 436 гр.
Банковская облигация Отношения займа Ценная бумага Эмитент облигаций заемщик Владелец облигации кредитор Доход
Цели выпуска облигаций - привлечение средств увеличени е Уставный капитал; - создание механизма формирования рыночных цен на облигации банка; - формирование ресурсной базы банка; - повышение баланса банка, его ликвидности; - укрепление имиджа банка; - оформление статуса банка в качестве акционерного общества; - предоставление клиентам дополнительных услуг.
Особенности выпуска банковских облигаций: ü Регистрационный орган банковских ценных бумаг ü дополнительные требования к банкам - эмитентам, для оценки финансового состояния; ü Правила выпуска ценных бумаг России. Инструкцией Банка Решение о выпуске облигаций принимает уполномоченный орган банка в предусмотренном Уставом порядке. Содержание Решения о выпуске облигаций: - цель выпуска облигаций; - общая сумма эмиссии; - вид облигаций; - номинальная стоимость облигации; - порядок и сроки их размещений; - порядок оплаты; - порядок выплаты доходов.
Виды облигаций: 1) - именные облигации; - облигации на предъявителя; 2) - облигации, обеспеченные собственным имуществом; - обеспеченные кредитной организации; - облигации без обеспечения; 3) дисконтные ; процентные облигации.
Условия выпуска облигаций: üПолная оплата уставного капитала; üНоминальная стоимость облигаций не превышает уставный капитал; üНоминальная стоимость облигаций üВыпуск облигаций без обеспечения после 3 - х лет существования.
Облигации с обеспечением в следующих случаях: не превышающие уставный капитал банка более 2 -х лет выпуск облигаци й менее 2 - х лет превышающую уставный капитал банка
Облигации с обеспечением Обеспечиваются: ü Залогом - облигации с залоговым обеспечением üПоручительством; üБанковской гарантией Права требований к гаранту üГосударственной или муниципальной гарантией üЗалогом ипотечного покрытия. Права на облигацию ФЗ «Об ипотечных ценных бумагах» .
Выпуск облигаций Регистрация выпуска облигаций регистрацией проспекта эмиссии Размещение банковских облигаций осуществляется путем: Ø продажи облигаций; Øзамены на ранее выпущенные облигации. Регистрация выпуска облигаций <= 6 месяцев Размещение банковских облигаций
Действия Размещение средств Сравнение облигаций и банковских вкладов Банковские вклады Облигации Открытие вклада в банке Открытие счета у брокера и покупка облигации Через определенные промежутки Начисление Через определенные промежутки времени (начисление и выплата процентного (выплата купонного дохода), при погашении процентов) или по окончании срока дохода облигации или ее досрочном выкупе эмитентом действия вклада Получение процентного дохода В установленные банком даты Полностью в установленные эмитентом даты либо пропорционально прошедшему сроку — при продаже облигации на рынке Досрочное Расторжение срочного договора с изъятие потерей большей части начисленных средств процентов Продажа облигации на рынке с сохранением накопленного купонного дохода и небольшой потерей на разнице цен покупки и продажи Возврат Выплата суммы вклада по окончании вложенных срока его действия средств 1 Погашение облигаций. 2 Досрочное погашение облигаций. 3 Досрочный выкуп облигаций (оферта) Налоги По ставке 35% часть дохода > ставки рефинансирования По ставке 13% на полученный доход. (весь доход) Купонные выплаты по гособлигациям налогом не облагаются Доходность До 12% годовых при условии неизъятия вклада в течение года и более До 20% годовых практически на любой срок Ваш статус Вкладчик Инвестор
Доходность к погашению по рублевым облигациям на срок до 3 лет по состоянию на 04. 09. 2012 Облигация банка, выпуск Вост. Экспресс-4 -боб Банк Эфф. доходность по облигациям*, % годовых Максимальная эфф. доходность по вкладам**, % годовых 11, 41% 13, 92% 11, 37% 10% Кредит. Европа-1 -боб ЛОКО-Банк-3 -боб "Восточный Экспресс Банк", ОАО "Краснодарский краевой инвестиционный банк", ОАО "Кредит Европа Банк", ЗАО Коммерческий банк "Локо-Банк", ЗАО 10, 53% 11, 26% 10% 12, 03% МЕТКОМБАНК-1 -об "Меткомбанк", ОАО 15, 64% 8% Крайинвестбанк-1 -боб Москов. Кред. Банк-5 -боб ОТП Банк-2 -об "Московский Кредитный Банк", ОАО 10, 83% "ОТП Банк ", ОАО 11, 25% Коммерческий банк "Ренессанс. Капитал КБ-3 -боб 13, 07% Капитал", ООО Акционерный коммерческий банк Росбанк-10 -об 11, 41% "Росбанк", ОАО Коммерческий банк "Судостроительный СБ Банк-4 -об 11, 44% банк", ООО Татфондбанк-5 -боб ТКС Банк-2 -боб УБРи. Р-2 -об Акционерный инвестиционный 12, 09% коммерческий банк "Татфондбанк", ОАО "Тинькофф Кредитные Системы" Банк, 14, 57% ЗАО "Уральский банк реконструкции и 11, 31% развития", ОАО 13, 50% 12% 13, 52% 10, 80% 10, 50% 11, 40% 15, 07% 11, 38%
Кредитный рейтинг облигаций российских банков на 31. 08. 2012 Банк РОСБАНК, А 3 ВТБ 24, 2 АЛЬФА-БАНК, 01 БАНК МОСКВЫ, 2 ГАЗПРОМБАНК (ГПБ), 2 КРЕДИТ ЕВРОПА*, 6 МОСКОВСКИЙ КРЕДИТНЫЙ БАНК*, 7 АК БАРС, 4 БИНБАНК*, 2 МДМ Банк, 8 НОМОС-БАНК, 11 ХАНТЫ-МАНСИЙСКИЙ БАНК, 2 АВАНГАРД*, 3 ВОСТОЧНЫЙ ЭКСПРЕСС*, БО-01 ЗЕНИТ, 08 МТС-БАНК, 2 ПЕТРОКОММЕРЦ, 5 ПРОБИЗНЕСБАНК*, 07 СКБ-БАНК*, БО-03 УРАЛСИБ, 04 РУССКИЙ СТАНДАРТ, БО-01 Национальный Международный Дата рейтинг погашения AAA AAA AA+ AA+ A+ A ABBB+ 06. 11. 2013 AA AA AAAAAAAAAA+ BBB BBB BBBBBBBBBBBBBBB+ 15. 10. 2013 05. 02. 2013 02. 2016 01. 02. 2013 20. 11. 2013 18. 02. 2014 14. 07. 2015 29. 04. 2013 09. 04. 2015 02. 07. 2014 12. 06. 2013 10. 05. 2013 07. 03. 2013 23. 08. 2017 28. 03. 2013 21. 12. 2014 05. 09. 2015 30. 12. 2013 10. 03. 2017 11. 2014
Скачать презентацию Банковские облигации Гугучкина Мария 436 гр Банковская
Банковские облигации.pptx